招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券 投资基金更新的招募说明书（二零二五年第           一号）      基金管理东谈主：招商基金管理有限公司     基金托管东谈主：中国民生银行股份有限公司        截止日：2025 年 1 月 7 日        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                       贫寒辅导      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证 券监督管理委员会 2018 年 1 月 8 日《对于准予招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券 投资基金注册的批复》（证监许可【2018】82 号）注册公开召募。本基金的基金合同于 2018 年 1 月 17 日矜重收效。本基金为契约型、以如期灵通方式运作。      招商基金管理有限公司（以下称“本基金管理东谈主”或“管理东谈主”）保证招募说明书的内 容真正、准确、齐备。本招募说明书经中国证监会注册，中国证监会对基金召募的注册审查 以要件都备和内容合规为基础，以充分的信息露馅和投资者得当性为中枢，以加强投资者利 益保护和谨防系统性风险为标的。中国证监会不合基金的投资价值及市集远景等作出本质性 判断或者保证。投资者应当谨慎阅读基金招募说明书、基金合同等信息露馅文献，自主判断 基金的投资价值，自主作念出投资决策，自行承担投资风险。      基金管理东谈主依照恪尽责守、赤诚信用、严慎勤苦的原则管理和运用基金财产，但不保证 投资于本基金一定盈利，也不保证最低收益。当投资东谈主赎回时，所得或会高于或低于投资东谈主 先前所支付的金额。如对本招募说明书有任何疑问，应寻求独处及专科的财务概念。      本基金投资于证券市集，基金净值会因为证券市集波动等身分产生波动，投资者在投资 本基金前，应全面了解本基金的家具特性，充分谈判自身的风险承受才气，感性判断市集， 并承担基金投资中出现的种种风险，包括：因合座政事、经济、社会等环境身分对质券价钱 产生影响而形成的系统性风险，个别证券独有的非系统性风险，由于基金投资东谈主连气儿多量赎 回基金产生的流动性风险，投资者申购、赎回失败的风险，基金管理东谈主在基金管理实施过程 中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等。      本基金投资中小企业私募债，中小企业私募债是根据关连法律法则由非上市中小企业采 用非公开方式刊行的债券。由于弗成公开走动，一般情况下，走动不活跃，潜在较大流动性 风险。当发借主体信用质地恶化时，受市集流动性所限，本基金可能无法卖出所持有的中小 企业私募债，由此可能给基金净值带来更大的负面影响和损失。      当本基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回恳求时，基金管理东谈主履行相应轨范后，可 以启动侧袋机制，具体详见基金合同和本招募说明书“侧袋机制”等计算章节。侧袋机制实 施期间，基金管理东谈主将对基金简称进行特殊记号，并不办理侧袋账户的申购赎回。请基金份 额持有东谈主仔细阅读关连内容并暖和本基金启用侧袋机制时的特定风险。      本基金为债券型基金，预期风险和预期收益高于货币市集基金，低于股票型、搀和型基 金。      本基金的投资界限包括债券回购，债券回购为进步基金组合收益提供了可能，但也存在 一定的风险。如发生债券回购交收背信，质押券可能濒临被处置的风险，因处置价钱、数目、 时候等的不细目，可能会给基金资产酿成损失。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金的过往功绩并不预示其将来弘扬。基金管理东谈主所管理的其它基金的功绩并不组成对 本基金功绩弘扬的保证。投资东谈主在认购（或申购）本基金时应谨慎阅读本基金的招募说明书 和基金合同。   本基金单一投资者持有的基金份额或者组成一致行动东谈主的多个投资者持有的基金份额 可达到或进步 50%，且本基金不向个东谈主投资者公开销售。法律法则或监管法则另有轨则的， 从其轨则。   《基金合同》收效后，基金招募说明书信息发生紧要变更的，基金管理东谈主应当在三个工 作日内，更新基金招募说明书，并登载在指定网站上。基金招募说明书其他信息发生变更的， 基金管理东谈主至少每年更新一次。基金隔绝运作的，基金管理东谈主不错不再更新基金招募说明书。   本次更新招募说明书所载内容截止日为 2025 年 1 月 7 日，计算财务和功绩弘扬数据截 止日为 2024 年 9 月 30 日，财务和功绩弘扬数据未经审计。   本基金托管东谈主中国民生银行股份有限公司已复核了本次更新的招募说明书。                 招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                    §1 序论   本招募说明书依据《中华东谈主民共和国证券投资基金法》（以下简称《基金法》）等关连 法律法则和《招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金基金合同》                                    （以下简称“基 金合同”）编写。   基金管理东谈主承诺本招募说明书不存在职何作假记录、误导性述说或者紧要遗漏，并对其 真正性、准确性、齐备性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的贵寓恳求召募 的。本基金管理东谈主莫得托付或授权任何其他东谈主提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本 招募说明书作任何解释或者说明。   本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会注册。基金合同是约定基金 当事东谈主之间权利、义务的法律文献。基金投资东谈主自依基金合同取得基金份额，即成为基金份 额持有东谈主和基金合同确当事东谈主，其持有基金份额的行为本人即标明其对基金合同的承认和接 受，并按照《基金法》、基金合同偏激他计算轨则享有权利、承担义务。基金投资东谈主欲了解 基金份额持有东谈主的权利和义务，应注释查阅基金合同。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                       §2 释义   在本招募说明书中，除非另有所指，下列词语或简称代表如下含义： 对基金合同的任何灵验更正和补充 债券型发起式证券投资基金托管条约》及对该托管条约的任何灵验更正和补充 偏激更新 份额发售公告》 行政规章以偏激他对基金合同当事东谈主有拘谨力的决定、决议、文书等 议通过，并经 2012 年 12 月 28 日第十一届世界东谈主民代表大会常务委员会第三十次会议更正， 自 2013 年 6 月 1 日起实施的《中华东谈主民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其时时作念出 的更正 投资基金销售管理办法》及颁布机关对其时时作念出的更正 开召募证券投资基金信息露馅管理办法》及颁布机关对其时时作念出的更正 召募证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其时时作念出的更正 的《公开召募灵通式证券投资基金流动性风险管理轨则》及颁布机关对其时时作念出的更正 体，包括基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金份额持有东谈主 监管部门或基金合同要求个东谈主投资者不得投成本基金的从其轨则       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 存续或经计算政府部门批准设立并存续的企业法东谈主、职业法东谈主、社会团体或其他组织 证券投资基金的中国境外的机构投资者 有资金、基金管理东谈主高等管理东谈主员或基金司理（指基金管理东谈主职工中照章具有基金司理经验 者，包括但可能不限于本基金的基金司理，下同）等东谈主员的资金 起资金不少于轨则金额且发起资金认购的基金份额持有期限不少于三年的基金 限不少于三年的基金管理东谈主的股东、基金管理东谈主、基金管理东谈主高等管理东谈主员或基金司理等东谈主 员 或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资东谈主的合称 份额的申购、赎回、调治、转托管及如期定额投资等业务 他条件，取得基金销售业务经验并与基金管理东谈主签订了基金销售服务代理条约，代为办理基 金销售业务的机构 账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的说明、计帐和结算、代理披发红利、建 立并看护基金份额持有东谈主名册和办理非走动过户等 受招商基金管理有限公司托付代为办理登记业务的机构 份额余额偏激变动情况的账户 申购、赎回、调治及转托管等业务和走动基金而引起的基金份额变动及结余情况的账户 东谈主向中国证监会办理基金备案手续收场，并取得中国证监会书面说明的日期 计帐结果报中国证监会备案并赐与公告的日期         招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 个月 括基金合同收效日）或每个灵通期收尾之日次日起（包括该日）至 3 个月后的月度对日（包 括该日）的期间。本基金的第一个闭塞期为自《基金合同》收效日起（包括该日）至 3 个月 后月度对日（包括该日）的期间。第二个闭塞期为自首个灵通期收尾之日次日起（包括该日） 至 3 个月后月度对日（包括该日）的期间，依此类推。本基金在闭塞期内不接受申购、赎回、 调治转入、调治转出等走动恳求 期间不错办理申购与赎回业务。本基金每个灵通期不少于 5 个处事日何况最长不进步 20 个 处事日，灵通期的具体时候以基金管理东谈主届时公告为准。如闭塞期收尾之后的第一个处事日 因不可抗力或其他情形甚至基金无法按时灵通申购与赎回业务的，灵通期自不可抗力或其他 情形的影响身分放弃之日起的下一个处事日出手。如在灵通期内发生不可抗力或其他情形致 使基金无法按时灵通申购与赎回业务的，灵通期时候中止筹画，在不可抗力或其他情形影响 身分放弃之日下一个处事日起，陆续筹画该灵通期时候，直至餍足灵通期的时候要求 日 日，则顺延至下一个处事日，如该日期月度中不存在对应日期的，则顺延至下一个处事日 份额的行为 请购买基金份额的行为 定的条件要求将基金份额兑换为现款的行为 告轨则的条件，恳求将其持有基金管理东谈主管理的、某一基金的基金份额调治为基金管理东谈主管 理的其他基金基金份额的行为      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 销售机构的操作 份额分为不同的类别：A 类基金份额和 C 类基金份额。两类基金份额分设不同的基金代码， 并分别公布基金份额净值 计提销售服务费的基金份额 入网提销售服务费的基金份额 金财产入网提，属于基金的营运用度 金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资东谈主指定银行账户内自动完成扣款及受 理基金申购恳求的一种投资方式 赐与变现的资产，包括但不限于到期日在 10 个走动日以上的逆回购与银行如期入款（含协 议约定有条件提前支取的银行入款）、资产扶助证券、因刊行东谈主债务背信无法进行转让或交 易的债券等 值的方式，将基金颐养投资组合的市集冲击成老实拨给现实申购、赎回的投资者，从而减少 对存量基金份额持有东谈主利益的不利影响，确保投资者的正当权益不受毁伤并得到平正对待 他正当收入及因运用基金财产带来的成本和用度的松懈 产的价值总和 额净值的过程 调治中转出恳求份额总额后扣除申购恳求份额总额及基金调治中转入恳求份额总额后的余 额）进步上一日基金总份额的 20%     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） （包括基金管理东谈主网站、基金托管东谈主网站、中国证监会基金电子露馅网站）等媒介 家具贵寓概要》偏激更新 算，目标在于灵验阻扰并化解风险，确保投资者得到平正对待，属于流动性风险管理器用。 侧袋机制实施期间，原有账户称为主袋账户，专门账户称为侧袋账户 存在紧要不细目性的资产；（二）按摊余成本计量且计提资产减值准备仍导致资产价值存在 紧要不细目性的资产；（三）其他资产价值存在紧要不细目性的资产       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                        §3 基金管理东谈主    公司称呼：招商基金管理有限公司    注册地址：深圳市福田区深南通衢 7088 号    设立日期：2002 年 12 月 27 日    注册成本：东谈主民币 13.1 亿元    法定代表东谈主：王小青    办公地址：深圳市福田区深南通衢 7088 号    电话：（0755）83199596    传真：（0755）83076974    计算东谈主：赖想斯    股权结构和公司沿革：    招商基金管理有限公司于 2002 年 12 月 27 日经中国证监会证监基金字2002100 号文批 准设立，是中国第一家中外合伙基金管理公司。面前公司注册成本金为东谈主民币十三亿一千万 元（RMB1，310，000，000 元），股东及股权结构为：招商银行股份有限公司（以下简称“招商 银行”）持有公司全部股权的 55%，招商证券股份有限公司（以下简称“招商证券”）持有 公司全部股权的 45%。 财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司共同投资组建，成立时 注册成本金东谈主民币一亿元，股东及股权结构为：招商证券持有公司全部股权的 40%，ING Asset Management B.V.（荷兰投资）持有公司全部股权的 30%，中国电力财务有限公司、中国华能 财务有限责任公司、中远财务有限责任公司各持有公司全部股权的 10%。 民币一亿元加多至东谈主民币一亿六千万元，股东及股权结构不变。 力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司及招商证券分别持有 的公司 10％、10％、10％及 3.4%的股权； ING Asset Management B.V.（荷兰投资）受让招 商证券持有的公司 3.3％的股权。上述股权转让完成后，公司的股东及股权结构为：招商银 行持有公司全部股权的 33.4%，招商证券持有公司全部股权的 33.3%，ING Asset Management B.V.（荷兰投资）持有公司全部股权的 33.3%。同期，公司注册成本金由东谈主民币一亿六千万 元加多至东谈主民币二亿一千万元。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） B.V.（荷兰投资）将其持有的公司 21.6%股权转让给招商银行、11.7%股权转让给招商证券。 上述股权转让完成后，公司的股东及股权结构为：招商银行持有全部股权的 55％，招商证 券持有全部股权的 45％。 证券按原有股权比例向公司同比例增资东谈主民币十一亿元。增资完成后，公司注册成本金由东谈主 民币二亿一千万元加多至东谈主民币十三亿一千万元，股东及股权结构不变。   公司主要股东招商银行股份有限公司成立于 1987 年 4 月 8 日。招商银行永久宝石“因 您而变”的经营服务理念，已成长为中国境内最具品牌影响力的交易银行之一。2002 年 4 月 9 日，招商银行在上海证券走动所上市（股票代码：600036）；2006 年 9 月 22 日，招商 银行在香港联合走动所上市（股份代号：3968）。   招商证券股份有限公司是百年招商局集团旗下的证券公司，经过多年创业发展，已成为 领有证券市集业务全派司的一流券商。2009 年 11 月 17 日，招商证券在上海证券走动所上 市（代码 600999）；2016 年 10 月 7 日，招商证券在香港联合走动所上市（股份代号：6099）。   公司以“为投资者创造更多价值”为处事，继承诚信、感性、专科、伙同、成长的中枢 价值不雅，死力成为中国资产管理行业具有各异化竞争上风、一流品牌的资产管理公司。   王小青先生，复旦大学经济学博士。1992 年 7 月至 1994 年 9 月在中国农业银行江苏省 海安支行处事。1997 年 7 月至 1998 年 5 月在海通证券股份有限公司基金管理部处事。1998 年 5 月至 2004 年 4 月在中国证监会上海专员办处事。2004 年 4 月至 2005 年 4 月在天一证 券有限责任公司处事。2005 年 4 月至 2007 年 8 月历任中国东谈主保资产管理有限公司风险管理 部副总司理兼组合管理部副总司理、组合管理部副总司理、组合管理部总司理。2007 年 8 月至 2020 年 3 月历任中国东谈主保资产管理有限公司总裁助理、副总裁，党委委员、党委副书 记，投委会主任委员等职。2020 年 3 月加入招商基金管理有限公司，历任公司党委布告、 董事、总司理、董事长等职。2021 年 9 月起兼任招商信诺东谈主寿保障有限公司董事长。2021 年 10 月至 2023 年 7 月任招商银行股份有限公司行长助理。2021 年 11 月起兼任招商信诺资 产管理有限公司董事长。2023 年 1 月起任招商银行股份有限公司党委委员。2023 年 2 月至 行股份有限公司副行长。现任公司党委布告、董事长。   李俐女士，北京大学世界经济学硕士。1994 年 7 月加入招商银行，曾任总行统计信息 中心副主任、有盘算推算财务部副总司理、资产欠债管理部副总司理、全面风险管理办公室副总经        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 理兼操派头险管理部总司理、风险管理部副总司理、财务管帐部副总司理、财务管帐部总经 理，兼任采购管理部总司理等职务。2023 年 11 月起任招商银行总行资产欠债管理部总司理 （2024 年 6 月起兼任投资管理部总司理、境外分行管理部总司理）。兼任招商永隆银行有 限公司董事、招银金融租借有限公司董事、招银国外金融控股有限公司董事、招银国外金融 有限公司董事、招联滥用金融股份有限公司董事、招商信诺东谈主寿保障有限公司董事。现任公 司董事。   缪新琼先生，武汉大学金融学硕士。2004 年 7 月加入招商证券，曾任青岛即墨市蓝鳌 路证券营业部负责东谈主、深圳益田路免税商务大厦证券营业部副总司理、深圳深南通衢车公庙 证券营业部负责东谈主、资产管理及机构业务总部机构业务部负责东谈主。2022 年 12 月起任招商证 券资产管理及机构业务总部资产管理部负责东谈主（2024 年 6 月起兼任资产管理与机构业务总 部机构业务部负责东谈主）。现任公司董事。   徐勇先生，复旦大学法学博士。1990 年 7 月至 1992 年 9 月在上海钢铁汽车运载股份有 限公司处事。1998 年 4 月至 2009 年 3 月在上海市政府办公厅处事。2009 年 3 月至 2014 年 副总司理、总司理。2014 年 3 月至 2015 年 7 月历任太保安联健康保障股份有限公司筹备组 副组长、党委委员、副总司理。2015 年 7 月至 2022 年 5 月历任长江养老保障股份有限公司 党委委员、副总司理、常务副总司理、副总司理（把持处事）、党委副布告、总司理。2022 年 6 月加入招商基金管理有限公司，现任公司党委副布告、董事、总司理。   张想宁女士，中国东谈主民银行金融酌量所金融学博士酌量生。1989 年 8 月至 1992 年 11 月历任中国金融学院国外金融系助教、讲师。1992 年 11 月至 2012 年 6 月历任中国证监会 刊行监管部副处长、处长、副主任，中国证监会上市公司监管部副主任、正局级副主任，中 国证监会创业板部主任。2012 年 6 月至 2014 年 6 月任上海证监局党委布告、局长。2014 年 6 月至 2017 年 4 月历任中国证监会改进部主任、打非局局长。2017 年 5 月起任证通股份 有限公司董事长。面前兼任百联集团有限公司外部董事。现任公司独处董事。   陈宏民先生，上海交通大学工学博士酌量生。1982 年 9 月至 1985 年 9 月担任上海新联 纺织品相差口公司职工大学磨真金不怕火。1991 年 3 月加入上海交通大学安泰经济与管理学院，历 任讲师、副素养、素养，系主任、酌量所长处、副院长。1993 年 4 月至 1994 年 6 月于加拿 大不列颠哥伦比亚大学作博士后酌量。2009 年 2 月至 2015 年 3 月兼任摩根士丹利华鑫基金 管理有限公司独处董事。1994 年 12 月起任上海交通大学安泰料理学院素养，面前兼任上海 交通大学行业酌量院副院长、中国管理科学与工程学会副理事长、上海市东谈主民政府参事、                                       《系 统管理学报》杂志主编、上海唯赛勃环保科技股份有限公司独处董事。现任公司独处董事。   梁上坤先生，南京大学管帐学博士酌量生。2013 年 7 月起在中央财经大学处事，曾任 讲师、副素养、素养。现任中央财经大学科研处副处长，兼任常州百瑞吉生物医药股份有限 公司独处董事、上海同达创业投资股份有限公司独处董事。现任公司独处董事。         招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      刘杰先生，厦门大学管帐系管帐学博士。1999 年 7 月加入招商证券参加处事，曾任招 商证券成本市集操办部总司理助理、招商局国外有限公司（现招商局口岸控股有限公司）财 务部副总司理及副财务总监、招商局集团有限公司财务部总司理助理、招商局金融集团有限 公司财务总监，招商局暖和东谈主寿保障股份有限公司党委委员、副总司理和财务总监。2023 年 4 月于今担任招商证券副总裁（财务负责东谈主），2023 年 8 月于今担任招商证券董事会秘 书。现任公司监事会主席。      孙智华先生，江西财经学院经济学学士学位。1994 年加入招商银行参加处事，曾任深 圳宝安支行燕南支行行长、深圳分行国外业务部总司理助理、深圳分行国外业务部副总司理、 深圳分行中小企业金融部负责东谈主、深圳分行公司银行部总司理、深圳分行公司金融总部总经 理、深圳分行公司金融职业部副总裁兼公司金融总部总司理、广州分行投行与金融市集总部 总裁兼投资银行二部总司理、广州分行投行与金融市集总部总裁、广州分行行长助理、总行 同行客户部总司理助理、总行同行客户部副总司理、总行资产欠债管理部副总司理、投资管 理部总司理、境外分行管理部总司理。2024 年 6 月起任招商银行总行财务管帐部总司理。 兼任招商信诺资产管理有限公司董事、招银集聚科技（深圳）有限公司董事、深圳市银通智 汇信息服务有限公司董事、招银云创信息期间有限公司董事、台州银行股份有限公司董事。 现任公司监事。      马龙先生，南开大学经济学博士。2009 年 7 月至 2012 年 8 月任职于泰达宏利基金管理 有限公司，曾任酌量员；2012 年 11 月加入招商基金管理有限公司，历任固定收益投资部研 究员、基金司理、总监助理、副总监、专科总监，现任公司首席固定收益投资官、职工监事。      詹晓波先生，四川大学工商管理硕士。2004 年 7 月至 2013 年 12 月任职于招商基金管 理有限公司，历任信息期间部软件开辟岗、业务助理、业务司理、高等工程师、副总监。2013 年 12 月至 2016 年 9 月任职于汇添富基金管理股份有限公司，曾任互联网金融总部副总监。      何剑萍女士，华南理工大学管帐学学士。2006 年 7 月加入招商基金管理有限公司，历 任基金核算部助理基金管帐、基金管帐、副总监、专科总监，现任基金核算部总监、职工监 事。      徐勇先生，总司理，简历同上。      欧志明先生，副总司理，华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士。2002 年 加入广发证券深圳业务总部任机构客户司理；2003 年 4 月至 2004 年 7 月于广发证券总部任 风险贬抑岗从事风险管理处事；2004 年 7 月加入招商基金管理有限公司，曾任法律合规部      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 高等司理、副总监、总监、督察长，现任公司副总司理、首席信息官、董事会秘书，兼任招 商资产资产管理有限公司董事及博时基金（国外）有限公司董事。   杨渺先生，副总司理，经济学硕士。2002 年开始后接事于南边证券股份有限公司、巨 田基金管理有限公司，历任金融工程酌量员、行业酌量员、助理基金司理。2005 年加入招 商基金管理有限公司，历任高等数目分析师、投资司理、投资管理二部(原专户资产投资部) 负责东谈主及总司理助理，现任公司副总司理。   潘西里先生，督察长，法学硕士。1998 年加入大鹏证券有限责任公司法律部，负责法 务处事；2001 年 10 月加入天同基金管理有限公司监察稽核部，任职主管；2003 年 2 月加入 中国证券监督管理委员会深圳监管局，历任副主任科员、主任科员、副处长及处长；2015 年加入招商基金管理有限公司，现任公司督察长。   董方先生，副总司理，工商管理硕士。曾任职于深圳市赛格东方实业发展公司和交通银 行股份有限公司深圳分行。2001 年 5 月起任职于招商银行股份有限公司，曾任总行资产管 理部副总司理、总行资产管理部副总司理、总行资产平台部副总司理。2023 年 8 月加入招 商基金管理有限公司，现任招商基金管理有限公司党委委员、副总司理、深圳分公司和成都 分公司总司理。   孙明霞女士，副总司理，工学硕士。曾在东谈主力资源和社会保障部处事，2016 年 6 月加 入招商基金管理有限公司任总司理助理，现任招商基金管理有限公司党委委员、副总司理、 财务负责东谈主、北京分公司总司理，兼任招商资产资产管理有限公司董事。   张宜杰先生，硕士。2016 年 7 月至 2021 年 12 月在博时基金管理有限公司处事，任交 易部高等走动员;2021 年 12 月至 2022 年 10 月在招商证券资产管理有限公司处事，任固定收 益投资部投资司理；2022 年 11 月加入招商基金管理有限公司，现任招商招金宝货币市集基 金基金司理（管理时候：2023 年 8 月 8 日于今）、招商招财通欢喜债券型证券投资基金基 金司理（管理时候：2023 年 8 月 8 日于今）、招商如期宝六个月期欢喜债券型证券投资基 金基金司理（管理时候：2023 年 11 月 24 日于今）、招商添文 1 年如期灵通债券型发起式 证券投资基金基金司理（管理时候：2023 年 12 月 29 日于今）、招商添润 3 个月如期灵通 债券型发起式证券投资基金基金司理（管理时候：2024 年 1 月 9 日于今）、招商招盛纯债 债券型证券投资基金基金司理（管理时候：2024 年 1 月 9 日于今）、招商招鸿 6 个月如期 灵通债券型发起式证券投资基金基金司理（管理时候：2024 年 2 月 2 日于今）、招商添琪 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金基金司理（管理时候：2024 年 6 月 8 日于今）。   王景绰先生，博士。2019 年 7 月加入招商基金管理有限公司固定收益投资部，曾任研 究员，从事债券酌量分析处事，现任招商添泽纯债债券型证券投资基金基金司理（管理时候：        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 理时候：2024 年 5 月 31 日于今）、招商鑫嘉中短债债券型证券投资基金基金司理（管理时 间：2024 年 5 月 31 日于今）、招商招信 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金基金经 理（管理时候：2024 年 9 月 24 日于今）。    本基金历任基金司理包括：周欣宇先生，管理时候为 2018 年 1 月 17 日至 2021 年 8 月 间为 2022 年 11 月 11 日至 2024 年 1 月 9 日。    公司的投资决策委员会由如下成员组成：徐勇、杨渺、王景、朱红裕、于立勇、马龙。    徐勇先生，简历同上。    杨渺先生，简历同上。    王景女士，总司理助理。    朱红裕先生，公司首席酌量官。    于立勇先生，公司首席配置官兼投资管理四部部门负责东谈主。    马龙先生，公司首席固定收益投资官。    根据《基金法》，基金管理东谈主必须履行以下职责： 售、申购、赎回和登记事宜；     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 办法》、《销售办法》、《信息露馅办法》、《流动性风险轨则》等法律法则及规章的行为， 并承诺建立健全里面贬抑轨制，采取灵验措施，防止违警过为的发生。   （1）将其固有财产或者他东谈主财产混同于基金财产从事证券投资；   （2）对抗正地对待其管理的不同基金财产；   （3）利用基金财产或者职务之便为基金份额持有东谈主之外的东谈主牟取利益；   （4）向基金份额持有东谈主违纪承诺收益或者承担损失；   （5）侵占、挪用基金财产；   （6）流露因职务便利获取的未公开信息，利用该信息从事或者昭示、表现他东谈主从事相 关的走动行为；   （7）卤莽职守，不按照轨则履行职责；   （8）法律、行政法则和中国证监会轨则回绝的其他行为。   （1）承销证券；   （2）违背轨则向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无尽责任的投资；   （4）买卖其他基金份额，但中国证监会另有轨则的除外；   （5）向其基金管理东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕走动、主宰证券走动价钱偏激他不方正的证券走动行为；   （7）法律、行政法则和中国证监会轨则回绝的其他行为。   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主偏激控股股东、现实贬抑东谈主或者 与其有紧要横蛮关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他紧要关联交 易的，应当得当本基金的投资标的和投资策略，恪守持有东谈主利益优先原则，谨防利益冲破， 建立健全里面审批机制和评估机制，按照市集平正合理价钱履行。关连走动必须事前得到基 金托管东谈主同意，并按法律法则赐与露馅。紧要关联走动应提交基金管理东谈主董事会审议，并经 过三分之二以上的独处董事通过。基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联走动事项进行审查。   法律法则或监管部门取消或变更上述回绝性轨则，如适用于本基金，则本基金投资不再 受关连限制或按变更后的轨则履行。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 律、法则及行业范例，赤诚信用、勤苦尽责，不从事以下行为：   （1）越权或违纪经营；   （2）违背基金合同或托管条约；   （3）特意毁伤基金份额持有东谈主或其他基金关连机构的正当利益；   （4）在向中国证监会报送的贵寓中公私分明；   （5）隔绝、骚扰、阻滞或严重影响中国证监会照章监管；   （6）卤莽职守、滥用权益；   （7）流露在职职期间细察的计算证券、基金的交易奥妙，尚未照章公开的基金投资内 容、基金投资有盘算推算等信息；   （8）协助、接受托付或以其它任何时局为其它组织或个东谈主进行证券走动；   （9）其他法律、行政法则以及中国证监会回绝的行为。   （1）依照计算法律、法则和基金合同的轨则，本着严慎的原则为基金份额持有东谈主谋取 最大利益；   （2）不利用职务之便为我方、其代理东谈主、代表东谈主、受雇东谈主或任何第三东谈主谋取利益；   （3）不流露在职职期间细察的计算证券、基金的交易奥妙，尚未照章公开的基金投资 内容、基金投资有盘算推算等信息；   （4）不协助、接受托付或以其它任何时局为其它组织或个东谈主进行证券走动。   健全性原则、灵验性原则、独处性原则、彼此制约原则、成本效益原则。   公司的里面贬抑组织体系是一个权责分明、单干明确的组织结构，以完结对公司从决策 层到管理层和操作层的全面监督和贬抑。具体而言，包括如下组成部分：   （1）监事会：监事会依照公司法和公司轨则对公司经营管理行为、董事和公司管理层 的行为欺骗监督权。   （2）董事会风险贬抑委员会：风险贬抑委员会看成董事会下设的专门委员会之一，负 责决定公司各项贫寒的里面贬抑轨制并检验其正当性、合感性和灵验性，负责决定公司风险 管理计谋和政策并检验其履行情况，审查公司关联走动和检验公司的里面审计和业务检察情 况等。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （3）督察长：督察长负责监督检验基金和公司运作的正当合规情况及公司里面风险控 制情况，并负责组织指导公司监察稽核处事。督察长发现基金和公司存在紧要风险或隐患， 或发生督察长照章觉得需要讲解的其他情形以及中国证监会轨则的其他情形时，应当实时向 公司董事会和中国证监会讲解。   （4）风险管理委员会：风险管理委员会是总司理办公会下设的负责风险管理的专科委 员会，主要负责对公司经营管理中的紧要问题和紧要事项进行风险评估并作出决策，并针对 公司经营管理行为中发生的紧要突发性事件和紧要危急情况，实施危急处理机制。   （5）监察稽核部门：监察稽核部门负责对公司里面贬抑轨制和风险管理政策的履行情 况进行合规性监督检验，向公司风险管理委员会和总司理讲解。   （6）各业务部门：风险贬抑是每一个业务部门和职工最首要的责任。各部门的主管在 权限界限内，对其负责的业务进行检验监督和风险贬抑。职工根据国度法律法则、公司规章 轨制、谈德范例和行为准则、我方的岗亭职责进行自律。   （1）内控轨制概述   公司内控轨制由里面贬抑大纲、公司基本轨制、部门管理办法和业务管理办法组成。   其中，公司内控大纲包括《里面贬抑大纲》和《法则恪守政策（风险管理轨制）》，它 们是各项基本管理轨制的纲领和总览，是对公司轨则轨则的内控原则的细化和伸开。   公司基本轨制包括投资管理轨制、基金管帐核算轨制、信息露馅轨制、监察稽核轨制、 公司财务轨制、贵寓档案管理轨制、功绩评估考核轨制、东谈主力资源管理轨制和危急处理轨制 等。部门管理办法在公司基本轨制基础上，对各部门的主要职责、岗亭建设、岗亭责任进行 了范例。业务管理办法对公司各项业务的操作进行了范例。   （2）风险贬抑轨制   里面风险贬抑轨制由一系列的具体轨制组成，具体包括里面贬抑大纲、法则恪守政策、 岗亭分离轨制、业务阻扰轨制、圭臬化功课经由轨制、聚会走动轨制、权限管理轨制、信息 露馅轨制、监察稽核轨制等。   （3）监察稽核轨制   公司设立相对独处的里面贬抑组织体系和监察稽核部门。监察稽核部门的职责是依据国 家的计算法律法则、公司里面贬抑轨制在所赋予的权限内按照所轨则的轨范和得当的方法对 监察检察对象进行平正客不雅的检验和评价，包括访问评价公司内控轨制的健全性、合感性和 灵验性、检验公司履行国度法律法则和公司规章轨制的情况、进行日常风险贬抑的监控处事、 履行公司里面如期不如期的里面审计、访问公司里面的违警案件等。   里面贬抑的基本要素包括贬抑环境、风险评估、贬抑行为、信息相通、里面监控。   （1）贬抑环境        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      公司竭力于成立内控优先和风险贬抑的理念，培养全体职工的风险谨防意志，营造一个 浓厚的风险贬抑的文化氛围和环境，使全体职工实时了解关连的法律法则、管理层的经营想 想、公司的规章轨制并自发恪守，使风险意志链接到公司各个部门、各个岗亭和各个业务环 节。      （2）风险评估      公司对组织结构、业务经由、经营运作行为进行分析，发现风险，并将风险进行分类， 找出风险散布点，并对风险进行分析和评估，找出引致风险产生的原因，采取定性定量的手 段分析考量风险的高下和危害进度。落实责任东谈主，并束缚完善关连的风险谨防措施。      （3）贬抑行为      公司贬抑行为主要包括组织结构贬抑、操作贬抑和管帐贬抑等。      A．组织结构贬抑      各部门的建设体现部门之间职责有单干，但部门之间又彼此合作与制衡的原则。基金投 资管理、基金运作、市集营销部等业务部门有明确的授权单干，各部门的操作彼此独处、相 互牵制何况有独处的讲解系统，形成了权责分明、严实灵验的三谈监控防地：      a.以各岗亭标的责任制为基础的第一谈监控防地：各部门里面处事岗亭合理单干、职责 明确，并有相应的岗亭说明书和岗亭责任制，对不相容的职务、岗亭分离建设，使不同的岗 位之间形成一种彼此检验、彼此制约的关系，以减少作弊或差错发生的风险。      b.各关连部门、关连岗亭之间彼此监督和牵制的第二谈监控防地：公司在关连部门、相 关岗亭之间建立圭臬化的业务操作经由、贫寒业务处理凭据传递和信息相通轨制，后续部门 及岗亭对前一部门及岗亭负有监督和检验的责任。      c.以督察长、监察稽核部门对各岗亭、各部门、各机构、各项业务全面实施监督反馈的 第三谈监控防地。      B．操作贬抑      公司设定了一系列的操作贬抑的轨制技能，如圭臬化业务经由、业务、岗亭和空间阻扰 轨制、授权分责轨制、聚会走动轨制、守秘轨制、信息露馅轨制、档案贵寓保全轨制、客户 投诉处理轨制等，贬抑日常运作和经营中的风险。      C．管帐贬抑      公司确保基金资产与公司自有财产完全分开，分账管理，独处核算；公司管帐核算与基 金管帐核算在业务范例、东谈主员岗亭和办公区域上进行严格分手。公司对所管理的不同基金以 及本基金下分别设立账户，分账管理，以确保每只基金和基金资产的齐备和独处。      （4）信息相通      即指实时地完结信息的流动，如从下到上的讲解和从上至下的反馈。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   公司建立了里面办公自动化信息系统与业务申报体系，通过建立灵验的信拒却流渠谈， 保证公司职工及各级管理东谈主员不错充分了解与其职责关连的信息，保证信息实时投递得当的 东谈主员进行处理。   公司制定管理和业务讲解轨制，包括如期讲解轨制和不如期讲解轨制。如期讲解轨制按 照逐日、每月、每年度等不同的时候频次进行讲解。   A．履行体系讲解蹊径：各业务东谈主员向部门负责东谈主讲解；部门负责东谈主向分摊指导、总经 理讲解；   B．监督体系讲解蹊径：公司职工、各部门负责东谈主向监察稽核部门讲解，监察稽核部门 向总司理、督察长分别讲解；   C．督察长如期出具监察讲解，报送董事会偏激下设的风险贬抑委员会和中国证监会； 如发现紧要违游记为，应立即向董事会和中国证监会讲解。   （5）里面监控   督察长和监察稽核部门东谈主员负责日常监管处事，促使公司职工积极参与和恪守里面贬抑 轨制，保证轨制灵验地实施。公司监事会、董事会风险贬抑委员会、督察长、风险管理委员 会、监察稽核部门对里面贬抑轨制不竭地进行窥探，窥探其是否得当轨则要求并加以充实和 改善，实时响应政策法则、市集环境、期间等身分的变化趋势，保证内控轨制的灵验性。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                         §4 基金托管东谈主   称呼：中国民生银行股份有限公司（以下简称“中国民生银行”）   住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号   办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号   法定代表东谈主：高迎欣   成立日期：1996 年 2 月 7 日   基金托管业务批准文号：证监基金字［2004］101 号   组织时局：其他股份有限公司（上市）   注册成本：43，782，418，502 元东谈主民币   电话：010-58560666   计算东谈主：罗菲菲   中国民生银行成立于 1996 年，是中国第一家主要由民营企业发起设立的世界性股份制 交易银行，亦然严格按照中国《公司法》和《交易银行法》设立的一家当代金融企业。 上市。2005 年 10 月 26 日，中国民生银行完成股权分置转换，成为国内首家实施股权分置 转换的交易银行。2009 年 11 月 26 日，中国民生银行 H 股股票（代码：01988）在香港证券 走动所挂牌上市。上市以来，中国民生银行束缚完善公司治理，放纵股东转换转型，不竭创 新交易模式和家具服务，竭力于成为一家“让东谈主信托、受东谈主尊敬”的上市公司。   崔岩女士，中国民生银行资产托管部负责东谈主，博士酌量生，具有基金托管东谈主高等管理东谈主 员任职经验，从事过全球托管业务、托管业务运作、银行信息管理等处事，具有多年金融从 业经历，具备塌实的总部管理经历。曾任中国工商银行总行资产托管部营销大家。   中国民生银行股份有限公司于 2004 年 7 月 9 日取得基金托管经验，成为《中华东谈主民共 和国证券投资基金法》颁布后首家获批从事基金托管业务的银行。为了更好地施展后发上风， 放纵发展托管业务，中国民生银行股份有限公司资产托管部从成立来源就本着充分保护基金 持有东谈主的利益、为客户提供高品性托管服务的原则，高起点地建立系统、完善轨制、组织东谈主      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 员。资产托管部面前共有职工 96 东谈主，平均年纪 37 岁，100%职工领有大学本科以上学历，   中国民生银行宝石以客户需求为导向，继承“诚信、严谨、高效、求实”的经营理念， 依托丰富的资产托管陶冶、专科的托管业务服务和先进的托管业务平台，为境表里客户提供 安全、准确、实时、高效的专科托管服务。中国民生银行资产托管部于 2018 年 2 月 6 日发 布了“爱托管”品牌，近百余家资管机构及合作念客户的代表受邀参加了启动庆典。资产托管 部永久宝石以客户为中心，竭力于为客户提供全面的概括金融服务。对内放纵整合行内资源， 对外平日搭建客户服务平台，向种种托管客户提供专科化、升值化的托管概括金融服务，得 到各界的充分认同，也在市集上成立了邃密品牌形象，成为市集上一家有特色的托管银行。 自 2021 年以来，中国民生银行荣获东谈主力资源社会保障部颁发的“2020 年度企业年金和养老 金家具信息讲解处事优秀管理机构”奖，连气儿三年蝉联中央国债登记结算有限责任公司“年 度优秀资产托管机构”奖项，获评《金融欢喜》颁发的“第十三届金貔貅奖 2022 年度金牌 资产托管银行”。2023 年度，中国民生银行先后荣获《金融时报》“年度最好资产托管银 行”，《证券时报》“2023 年度凸起资产托管银行天玑奖”，以及《新浪财经》“待业金 融服务改进银行”奖。   截止 2023 年 12 月 31 日，中国民生银行托管建信知道得利债券型证券投资基金、中银 新趋势天真配置搀和型证券投资基金、长信利盈天真配置搀和型证券投资基金等共 349 只证 券投资基金，基金托管界限 11，607.08 亿元。   (1)建立齐备、严实、高效的风险贬抑体系，形成科学的决策机制、履行机制和监督机制， 谨防和化解经营风险，保障资产托管业务的稳健运行和托管财产的安全齐备。   (2)放纵培育合规文化，自发形成称职经营、范例运作的经营想想和经营理念，严格贬抑 合规风险，保证资产托管业务得当国度计算法律法则和行业监管法则。   (3)以彼此制衡健全灵验的风控组织结构为保障，以完善健全的轨制为基础，以落实到位 的过程贬抑为着眼点，以先进的信息期间技能为依托，建立全面、系统、动态、主动、有意 于差错防弊、堵塞瑕疵、放弃隐患、保证业务稳健运行的风险贬抑轨制，确保托管业务信息 真正、准确、齐备、实时。   总行高等管理层负责部署全行的风险管理处事。总行风险管理委员会是总行高等管理层 下设的风险管理专科委员会，对高等管理层负责，扶助高等管理层履行职责。资产托管业务 风险贬抑处事在总行风险管理委员会的和洽部署和指导下开展。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   总行各部门精细配合，共同把控资产托管业务运行中的风险，具体职责与单干如下：总 行风险管理部看成总行风险管理委员会秘书机构，是全行风险管理的统筹部门，对资产托管 部的风险贬抑处事进行指导；总行法律合规部负责资产托管业务项下的关连合同、条约等法 律性文献的核定，对业务开展进行合规检验并督导问题整改落实；总行审计部对全行托管业 务进行里面审计，包括如期里面审计、现场和非现场检验等；总行办公室与资产托管部共同 制定声誉风险救急预案。   (1)正当合规原则。风险贬抑应得当和体现国度法律、法则、规章和各项政策。   (2)全面性原则。风险贬抑遮盖托管部的各个业务中心、各个岗亭和各级东谈主员，并涵盖资 产托管业务各法子。   (3)灵验性原则。资产托管业务从业东谈主员应全力真贵里面贬抑轨制的灵验履行，任何东谈主都 莫得突出轨制拘谨的权力。   (4)预防性原则。必须成立“预防为主”的管理理念，贬抑资产托管业务中风险发生的源 头，防止于未然，尽量幸免业务操作中各式问题的产生。   (5)实时性原则。资产托管业务风险贬抑轨制的制定应当具有前瞻性，何况跟着托管部经 营计谋、经营方针、经营理念等里面环境的变化和国度法律法则、政策轨制等外部环境的改 变进行实时的修改或完善。发现问题，要实时处理，堵塞瑕疵。   (6)独处性原则。各业务中心、各岗亭职能上保持相对独处性。风险合规管理中心是资产 托管手下设的履行机构，不受其他业务中心和个东谈骨干预。业务操作主谈主员和检验东谈主员严格分开， 以保证风险贬抑机构的处事不受骚扰。   (7)彼此制约原则。各业务中心、各岗亭权责明确，彼此牵制，通过切实可行的彼此制衡 措施来放弃风险贬抑的盲点。   (8)防火墙原则。托管银行自身财务与托管资产财务严格分开；托管业务日常操作部门与 行政、研发和营销等部门阻扰。   (1)轨制汲引：建立了明确的岗亭职责、科学的业务经由、注释标操作手册、严格的东谈主员 行为范例等一系列规章轨制。   (2)建立健全的组织管理结构：前后台分离，不同部门、岗亭彼此牵制。   (3)风险识别与评估：如期组织进行风险识别、评估，制定并实施风险贬抑措施。   (4)相对独处的业务操作空间：业务操作区相对独处，实施门禁管理和音像监控。   (5)东谈主员管理：进行如期的业务与职业谈德培训，使职工成立风险谨防与贬抑理念，并签 订承诺书。   (6)救急预案：制定完备的救急预案，并组织职工如期演练；建立异域灾备中心，保证业 务不中断。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   中国民生银行股份有限公司从贬抑环境、风险评估、贬抑行为、信息相通、监控等五个 方面构建了托管业务风险贬抑体系。   (1)宝石风险管理与业务发展同等贫寒的理念。中国民生银行股份有限公司资产托管部 从成立之日起就绝顶强调范例运作，一直将建立一个系统、高效的风险谨防和贬抑体系看成 处事重心。跟着市集环境的变化和托管业务的快速发展，新问题新情况束缚出现，中国民生 银行股份有限公司永久将风险管理放在与业务发展同等贫寒的位置，视风险谨防和贬抑为托 管业务生涯和发展的生命线。   (2)实施全员风险管理。将风险贬抑责任落实到具体业务中心和业务岗亭，每位职工对自 己岗亭职责界限内的风险负责。   (3)建立单干明确、彼此牵制的风险贬抑组织结构。中国民生银行股份有限公司通过建立 纵向双东谈主制，横向多中心制的里面组织结构，形成不同中心、不同岗亭彼此制衡的组织结构。   (4)以轨制汲引看成风险管理的中枢。中国民生银行股份有限公司十分爱重里面贬抑制 度的汲引，也曾建立了一整套里面风险贬抑轨制，包括业务管理办法、里面贬抑轨制、职工 行为范例、岗亭职责及涵括通盘后台运作法子的操作手册。以上轨制跟着外部环境和业务的 发展还会束缚加多和完善。   (5)轨制的履行和监督是风险贬抑的要害。轨制落实检验是风险贬抑管理的有劲保证。资 产托管部里面建设风险合规管理中心，依照计算法律规章，如期对业务的运行进行检验。总 行审计部不如期对托管业务进行审计。   (6)将先进的期间技能运用于风险贬抑中。托管业务系统需求不仅从业务方面而且从风 险贬抑方面都要经过多方论证，托管业务期间系统具有较强的自动风险贬抑功能。   根据《中华东谈主民共和国证券投资基金法》《公开召募证券投资基金运作管理办法》《公 开召募证券投资基金信息露馅管理办法》等计算法律法则的轨则及基金合同、基金托管条约 的约定，基金托管东谈主对基金的投资界限、基金投资比例、基金资产的核算、基金资产净值的 筹画、基金份额净值的筹画、基金管理东谈主酬谢的计提和支付、基金托管东谈主酬谢的计提和支付、 基金申购及赎回的价钱、基金申购资金的到账和赎回资金的划付、基金收益分拨等进行监督 和核查。   基金托管东谈主发现基金管理东谈主违背《中华东谈主民共和国证券投资基金法》等计算法律法则规 定及基金合同、基金托管条约约定的行为，应实时以书面时局文书基金管理东谈主限期纠正，基 金管理东谈主收到文书后应实时查对说明，并以书面时局对基金托管东谈主发出回函。在限期内，基     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 金托管东谈主有权随时对文书县项进行复查，督促基金管理东谈主改正。基金管理东谈主对基金托管东谈主通 知的违纪事项未能在限期内纠正的，基金托管东谈主应讲解中国证监会。   基金托管东谈主发现基金管理东谈主有紧要违游记为，应立即讲解中国证监会，同期文书基金管 理东谈主限期纠正。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                        §5 关连服务机构   直销机构：招商基金管理有限公司   招商基金客户服务热线：400-887-9555（免资料话费）   招商基金官网走动平台   走动网站：www.cmfchina.com   客服电话：400-887-9555（免资料话费）   电话：（0755）83076995   传真：（0755）83199059   计算东谈主：李璟   招商基金机构业务部   地址：北京市西城区月坛南街 1 号院 3 号楼 1801   电话：（010）56937404   计算东谈主：贾晓航   地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1088 号上海招商银行大厦南塔 15 楼   电话：（021）38577388   计算东谈主：胡祖望   地址：深圳市福田区深南通衢 7088 号招商银行大厦 23 楼   电话：（0755）83190401   计算东谈主：张鹏   招商基金直销走动服务计算方式   地址：广东省深圳市福田区深南通衢 7028 号时期科技大厦 7 层招商基金客户服务部直 销柜台   电话：（0755）83196359 83196358   传真：（0755）83196360   备用传真：（0755）83199266   计算东谈主：冯敏       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   本基金代销机构信息请详见基金管理东谈主官网公示的销售机构信息表。基金管理东谈主可根据 计算法律法则轨则颐养销售机构，并在基金管理东谈主网站公示。   称呼：招商基金管理有限公司   注册地址：深圳市福田区深南通衢 7088 号   法定代表东谈主：王小青   电话：（0755）83196445   传真：（0755）83196436   计算东谈主：宋宇彬   称呼：上海源泰讼师事务所   注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号中原银行大厦 14 楼   负责东谈主：廖海   电话：（021）51150298   传真：（021）51150398   承办讼师：刘佳、张雯倩   计算东谈主：刘佳   称呼：德勤华永管帐师事务所（特殊普通合伙）   注册地址：上海市延安东路 222 番外滩中心 30 楼   履行事务合伙东谈主：付建超   电话：021-6141 8888   传真：021-6335 0003   承办注册管帐师：曾浩、江丽雅   计算东谈主：曾浩、江丽雅       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                §6 基金的召募与基金合同的收效    本基金由基金管理东谈主依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息露馅办法》、 《业务法则》、《流动性风险轨则》等计算法律、法则、规章及《基金合同》，并经中国证 券监督管理委员会证监许可【2018】82 号文注册公开召募。召募期从 2018 年 1 月 15 日起 到 2018 年 1 月 15 日止，共召募 10，010，000，000.00 份基金份额，灵验认购总户数为 2 户。    本基金的基金合同已于 2018 年 1 月 17 日矜重收效。    《基金合同》收效之日起满三年后的对应日，若基金资产净值低于 2 亿元，本《基金合 同》自动隔绝并按其约定轨范进行计帐，无需召开基金份额持有东谈主大会审议，且不得通过召 开基金份额持有东谈主大会的方式延续本《基金合同》期限。如届时灵验的法律法则或中国证监 会轨则发生变化，上述隔绝轨则被取消、改换或补充的，则本基金按照届时灵验的法律法则 或中国证监会轨则履行。    《基金合同》收效三年后陆续存续的，基金存续期内，连气儿 20 个处事日出现基金份额 持有东谈主数目不悦 200 东谈主或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，基金管理东谈主应当在如期报 告中赐与露馅；连气儿 60 个处事日出现前述情形的，基金管理东谈主应当向中国证监会讲解并提 出管理决策，如调治运作方式、与其他基金合并或者隔绝基金合同等，并召开基金份额持有 东谈主大会进行表决。    《基金合同》收效三年后陆续存续的，基金存续期内，在灵通期的终末一日日终（登记 机构完成终末一日申购、赎回业务恳求的说明以后），如出现基金份额持有东谈主数目不悦 200 东谈主或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，基金合同将隔绝并进行基金财产计帐，且无需 召开基金份额持有东谈主大会，同期基金管理东谈主应履行关连的监管讲解和信息露馅轨范。    法律法则或监管部门另有轨则时，从其轨则。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）              §7 基金的闭塞期和灵通期   本基金以如期灵通方式运作，即领受闭塞运作和灵通运作轮流轮回的方式。   本基金以 3 个月为一个闭塞期，每个闭塞期为自基金合同收效日起（包括基金合同收效 日）或每个灵通期收尾之日次日起（包括该日）至 3 个月后的月度对日（包括该日）的期间。 本基金的第一个闭塞期为自《基金合同》收效日起（包括该日）至 3 个月后月度对日（包括 该日）的期间。第二个闭塞期为自首个灵通期收尾之日次日起（包括该日）至 3 个月后月度 对日（包括该日）的期间，依此类推。本基金在闭塞期内不接受申购、赎回、调治转入、转 换转出等走动恳求。   本基金自每个闭塞期收尾之后第一个处事日起（包括该日）插手灵通期，期间不错办理 申购与赎回业务。本基金每个灵通期不少于 5 个处事日何况最长不进步 20 个处事日，灵通 期的具体时候以基金管理东谈主届时公告为准。如闭塞期收尾之后的第一个处事日因不可抗力或 其他情形甚至基金无法按时灵通申购与赎回业务的，灵通期自不可抗力或其他情形的影响因 素放弃之日起的下一个处事日出手。如在灵通期内发生不可抗力或其他情形甚至基金无法按 时灵通申购与赎回业务的，灵通期时候中止筹画，在不可抗力或其他情形影响身分放弃之日 下一个处事日起，陆续筹画该灵通期时候。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）           §8 基金份额的申购、赎回及调治   本基金灵通期内的申购、赎回及调治将通过各销售机构的基金销售网点进行。   其中，直销机构为招商基金管理有限公司。具体代销机构名单以基金份额发售公告为准。 直销网点名单请参见本招募说明书“关连服务机构”及关连公告。   基金管理东谈主可根据情况变更或增减销售机构。   基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业景色或按销售机构提供的其他方 式办理基金份额的申购、赎回及调治。   本基金在闭塞期内不办理本基金的日常申购、赎回、调治业务。   本基金在每个闭塞期收尾之日后的第一个处事日起（包括该日）插手灵通期，灵通期办 理投资者申购、赎回、调治业务。若由于不可抗力的原因或其他情形导致原定灵通肇端日或 灵通期弗成办理基金的申购与赎回，则灵通肇端日或灵通期相应顺延。   本基金的灵通日为灵通期的处事日。投资东谈主在灵通日办理基金份额的申购和赎回，具体 办理时候为上海证券走动所、深圳证券走动所的正常走动日的走动时候，但基金管理东谈主根据 法律法则、中国证监会的要求或基金合同的轨则公告暂停申购、赎回时除外。   基金合同收效后，若出现新的证券走动市集、证券走动所走动时候变更、新的业务发展 或其他特殊情况，基金管理东谈主将视情况对前述灵通日及灵通时候进行相应的颐养，但应在实 施日前依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上公告。   除法律法则或基金合同另有约定外，本基金自每个闭塞期收尾之后第一个处事日起（包 括该日）插手灵通期，期间不错办理申购与赎回业务。本基金每个灵通期不少于 5 个处事日 何况最长不进步 20 个处事日，灵通期的具体时候以基金管理东谈主届时公告为准。如闭塞期结 束之后的第一个处事日因不可抗力或其他情形甚至基金无法按时灵通申购与赎回业务的，开 放期自不可抗力或其他情形的影响身分放弃之日起的下一个处事日出手。如在灵通期内发生 不可抗力或其他情形甚至基金无法按时灵通申购与赎回业务的，灵通期时候中止筹画，在不 可抗力或其他情形影响身分放弃之日下一个处事日起，陆续筹画该灵通期时候。灵通期间本 基金采取灵通运作模式，投资东谈主可办理基金份额申购、赎回或其他业务。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金管理东谈主应在每次灵通期前依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上公告灵通 期的出手与收尾时候。   基金管理东谈主不得在基金合同约定之外的日期或者时候办理基金份额的申购、赎回或者转 换。在灵通期内，若投资东谈主在基金合同约定之外的日期和时候建议申购、赎回或调治恳求且 登记机构说明接受的，其基金份额申购、赎回或调治价钱为下一灵通日基金份额申购、赎回 或调治的价钱；但若投资者在灵通期终末一个处事日业务办理时候收尾之后建议申购、赎回 或者调治恳求的，视为无效恳求。 值为基准进行筹画； 法子赎回； 名额，但应最迟在新的名额实施前依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上公告；   基金管理东谈主可在法律法则允许的情况下，对上述原则进行颐养。基金管理东谈主必须在新规 则出手实施前依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上公告。   原则上，灵通期内投资者通过代销机构网点每笔申购本基金的最低金额为 10 元（含申 购费）；灵通期内通过本基金管理东谈主官网走动平台申购，每笔最低金额为 10 元（含申购费）； 灵通期内通过本基金管理东谈主直销机构申购，初次最低申购金额为 50 万元（含申购费），追 加申购单笔最低金额为 10 元（含申购费）。现实操作中，各销售机构在得当上述轨则的前 提下，可根据情况调高初次申购和追加申购的最低金额，具体以销售机构公布的为准，投资 东谈主需恪守销售机构的关连轨则。   灵通期内，投资东谈主将当期分拨的基金收益再投资时，不受最低申购金额的限制。   当接受申购恳求对存量基金份额持有东谈主利益组成潜在紧要不利影响时，基金管理东谈主应当 采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、隔绝大额申购、暂停基金申 购等措施，切实保护存量基金份额持有东谈主的正当权益。具体请参见关连公告。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   灵通期内，每次赎回基金份额不得低于 1 份，基金份额持有东谈主赎回时或赎回后在销售机 构网点保留的基金份额余额不及 1 份的，在赎回时需一次全部赎回。现实操作中，以各代销 机构的具体轨则为准。   灵通期内，通过本基金管理东谈主官网走动平台赎回，每次赎回份额不得低于 1 份。   灵通期内，如遇多数赎回等情况发生而导致缓期赎回时，赎回办理和款项支付的办法将 参照基金合同计算多数赎回或连气儿多数赎回的条件处理。   基金调治分为调治转入和调治转出。灵通期内，通过各销售机构网点调治的，转出的基 金份额不得低于 1 份。   灵通期内，通过本基金管理东谈主官网走动平台调治的，每次转出份额不得低于 1 份。留存 份额不及 1 份的，只可一次性赎回，弗成进行调治。 限制。基金管理东谈主必须在颐养前依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上公告。   投资东谈主必须根据销售机构轨则的轨范，在灵通日的具体业务办理时候内建议申购或赎回 的恳求。   投资者在申购基金份额时须按销售机构轨则的方式备足申购资金，投资者在提交赎回申 请时，必须有饱胀的基金份额余额，不然所提交的申购、赎回恳求无效而不予成交。   投资者办理申购、赎回等业务时应提交的文献和办理手续、办理时候、处理法则等在遵 守基金合同和招募说明书轨则的前提下，以各销售机构的具体轨则为准。   投资东谈主申购基金份额时，必须在轨则时候内全额托付申购款项，投资东谈主托付申购款项， 申购成立；登记机构说明基金份额时，申购收效。   基金份额持有东谈主递交赎回恳求，赎回成立；登记机构说明赎回时，赎复活效。投资东谈主赎 回恳求收效后，基金管理东谈主将在 T＋7 日（包括该日）内支付赎回款项。在发生多数赎回或 基金合同载明的其他暂停赎回或减速支付赎回款项的情形时，款项的支付办法参照基金合同 计算条件处理。   遇走动所或走动市集数据传输蔓延、通信系统故障、银行数据交换系统故障或其他非基 金管理东谈主及基金托管东谈主所能贬抑的身分影响业务处理经由，则赎回款项划付时候相应顺延。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金管理东谈主不错在法律法则允许的界限内，对上述业务办理时候进行颐养，并提前公告。      基金管理东谈主应以走动时候收尾前受理灵验申购和赎回恳求确今日看成申购或赎回恳求 日（T 日），在正常情况下，本基金登记机构在 T+1 日内对该走动的灵验性进行说明。T 日 提交的灵验恳求，投资东谈主应在 T+2 日后（包括该日）实时到销售网点柜台或以销售机构规 定的其他方式查询恳求的说明情况。若申购不获胜或无效，则申购款项本金退还给投资东谈主。 如关连法律法则以及中国证监会另有轨则，则依轨则履行。      若基金份额持有东谈主在灵通期终末一日日终仍持有本基金基金份额，基金管理东谈主将默许基 金份额持有东谈主陆续持有本基金基金份额，份额对应资产将转入下一闭塞期。      基金销售机构对申购、赎回恳求的受理并不代表该恳求一定获胜，而仅代表销售机构已 经摄取到申购、赎回恳求。申购与赎回的说明以登记机构的说明结果为准。对于恳求的说明 情况，投资者应实时查询并妥善欺骗正当权利，不然，由于投资东谈主的邪恶产生的投资东谈主任何 损失由投资东谈主自行承担。 法则允许的界限内、在不合基金份额持有东谈主利益酿成毁伤的前提下，对上述业务的办理时候、 方式等法则进行颐养。基金管理东谈主应在新法则出手实施前按照《信息露馅办法》的计算轨则 在指定媒介公告。      本基金申购 A 类基金份额在申购时需缴纳前端申购费，申购本基金 C 类基金份额不需 缴纳申购费，本基金领受金额申购方式。本基金 A 类基金份额的申购费率按申购金额进行 分档。投资者在一天之内如果有多笔申购，费率按单笔分别筹画。      本基金可对在本公司直销中心办理账户认证手续的特定投资东谈主实行有死别的费率优惠。      本基金对通过直销中心申购的特定投资东谈主与除此之外的其他投资者实施死别的申购费 率。      特定投资东谈主包括养老基金与照章成立的养老有盘算推算筹集的资金偏激投资运营收益形成的 补充养老基金，包括世界社会保障基金、不错投资基金的处所社会保障基金、企业年金单一 有盘算推算以及聚会有盘算推算。如将来出现经养老基金监管部门认同的新的养老基金类型，本公司将依 据轨则将其纳入特定投资东谈主界限。      通过基金管理东谈主的直销中心申购本基金 A 类基金份额的特定投资东谈主申购费率见下：           申购金额（M）                申购费率               M＜500 万元            0.12%     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   其他情况下，投资者申购本基金 A 类基金份额申购费率见下表：         申购金额（M）               申购费率            M＜500 万元            0.30%   本基金 A 类基金份额的申购用度由申购 A 类基金份额的申购东谈主承担，不列入基金资产， 用于基金的市集引申、销售、登记等各项用度。   申购用度的筹画方法：   净申购金额=申购金额/（1＋申购费率）                     ，或净申购金额=申购金额-固定申购费金额   申购用度=申购金额－净申购金额，或申购用度=固定申购费金额   申购用度以东谈主民币元为单元，筹画结果保留到少量点后第 2 位，少量点后第 3 位出手舍 去，舍去部分归基金财产。   本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额均收取赎回费。赎回用度由赎回基金份额的基金 份额持有东谈主承担，在基金份额持有东谈主赎回基金份额时收取。本基金收取的赎回费将全额计入 基金财产。   具体赎回费率如下：                       情形               费率     在归并灵通期内申购后又赎回且持有期限少于 7 日的份额        1.50%    在归并灵通期内申购后又赎回且持有期限大于就是 7 日的份额       0.25%             持有一个或一个以上闭塞期的份额             0%   赎回用度的筹画方法：赎回用度＝赎回份额×T 日基金份额净值×赎回费率   赎回用度以东谈主民币元为单元，筹画结果保留到少量点后第 2 位，少量点后第 3 位出手舍 去，舍去部分归基金财产。   如法律法则对赎回费的强制性轨则发生变动，本基金将依新法则进行修改，不需召开基 金份额持有东谈主大会。   （1）各基金间调治的总用度包括转出基金的赎回费和申购补差费两部分。   （2）每笔调治恳求的转出基金端，收取转出基金的赎回费，赎回费根据关连法律法则 及基金合同、招募说明书的轨则收取，并根据上述轨则按比例归入基金财产。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （3）每笔调治恳求的转入基金端，从申购费率（用度）低向高的基金调治时，收取转 入基金与转出基金的申购用度差额；申购补差用度按照转入基金金额所对应的申购费率（费 用）层次进行补差筹画。从申购费率（用度）高向低的基金调治时，不收取申购补差用度。   （4）基金调治采取单笔筹画法，投资者当日屡次调治的，单笔筹画调治用度。   www.cmfchina.com 网上走动，注释费率圭臬或费率圭臬的颐养请查阅官网走动平台及 基金管理东谈主公告。 前提下颐养费率或收费方式，并最迟应于新的费率或收费方式实施日前依照《信息露馅办法》 的计算轨则在指定媒介上公告。 额持有东谈主无本质性不利影响的前提下根据市集情况制定基金促销有盘算推算，如期或不如期地开展 基金促销行为。在基金促销行为期间，按关连监管部门要求履行必要手续后，基金管理东谈主可 以得当调低本基金的申购费率和赎回费率，或针对特定渠谈、特定投资东谈主开展有死别的费率 优惠行为。 值的平正性。具体处理原则和操作范例须恪守关连法律法则以及监管部门、自律法则的轨则。   （1）本基金 A 类基金份额申购份额的筹画方式   申购本基金 A 类基金份额的灵验份额为按现实说明的申购金额在扣除申购用度后除以 恳求当日 A 类基金份额净值，灵验份额单元为份，申购份额的筹画结果保留到少量点后 2 位，少量点后第 3 位出手舍去，舍去部分归基金财产。   A 类基金份额的申购金额包括申购用度和净申购金额，其中：   净申购金额=申购金额/（1+申购费率），或净申购金额=申购金额-固定申购费金额   申购用度=申购金额－净申购金额，或申购用度=固定申购费金额   申购份额=净申购金额/T 日 A 类基金份额净值   例 1：某投资者（非特定投资东谈主）投资 100，300 元申购本基金 A 类基金份额，且该申购 恳求被全额说明，对应的申购费率为 0.3%，假设申购当日基金 A 类基金份额净值为 1.2000 元，则可得到的申购份额为：        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）    申购金额=100，300 元    净申购金额=100，300/(1+0.3%)=100，000.00 元    申购用度=100，300－100，000.00=300.00 元    申购份额=100，000.00/1.2000=83，333.33 份    即该投资者选拔投资 100，300 元本金申购本基金 A 类基金份额，假设申购当日基金 A 类基金份额净值为 1.2000 元，可得到 83，333.33 份 A 类基金份额。    例 2：某投资者（特定投资东谈主）通过基金管理东谈主的直销中心投资 100，120 元申购本基金 A 类基金份额，且该申购恳求被全额说明，对应的申购费率为 0.12%，假设申购当日基金 A 类基金份额净值为 1.2000 元，则可得到的申购份额为：    申购金额=100，120 元    净申购金额=100，120/(1+0.12%)=100，000.00 元    申购用度=100，120－100，000.00=120.00 元    申购份额=100，000.00/1.2000=83，333.33 份    即该投资者选拔投资 100，120 元本金申购本基金 A 类基金份额，假设申购当日基金 A 类基金份额净值为 1.2000 元，可得到 83，333.33 份 A 类基金份额。    （2）本基金 C 类基金份额申购份额的筹画方式：    申购本基金 C 类基金份额的灵验份额为按现实说明的申购金额除以恳求当日 C 类基金 份额净值，灵验份额单元为份，申购份额的筹画结果保留到少量点后 2 位，少量点后第 3 位出手舍去，舍去部分归基金财产。    申购份额=申购金额/T 日 C 类基金份额净值    例：某投资者投资 101，200 元申购本基金 C 类基金份额，假设申购当日 C 类基金份额净 值为 1.2000 元，则可得到的申购份额为：    申购份额=101，200/1.2000=84，333.33 份    即投资者选拔投资 101，200 元申购本基金 C 类基金份额，假设申购当日本基金 C 类基金 份额净值为 1.2000 元，可得到 84，333.33 份 C 类基金份额。 额净值的金额，赎回金额为赎回总额扣除赎回用度的金额，赎回金额单元为元，筹画结果保 留到少量点后 2 位，少量点后第 3 位出手舍去，舍去部分归基金财产。    基金的赎回金额为赎回总额扣减赎回用度，其中：    赎回总额=赎回份额×T 日基金份额净值    赎回用度=赎回总额×赎回费率    赎回金额=赎回总额－赎回用度       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   例：某投资者在归并个灵通期内申购后又赎回本基金 10，000 份基金份额，持有期限为 的赎回金额为：   赎回总额=10，000×1.1200=11，200.00 元   赎回用度=11，200.00×0.25%=28.00 元   净赎回金额=11，200.00-28.00=11，172.00 元   即该投资者在归并个灵通期内申购后又赎回本基金 10，000 份基金份额，持未必候为 10 天，假设赎回当日的基金份额净值是 1.1200 元，则其可得到的赎回金额为 11，172.00 元。   T 日基金份额净值=T 日闭市后的该基金资产净值/T 日该基金份额的余额数目   本基金种种基金份额单独建设基金代码，分别筹画和公告种种基金份额的基金份额净值 和基金份额累计净值。T 日的基金份额净值在今日收市后筹画，并按照基金合同的约定进行 公告。遇特殊情况，经中国证监会同意，不错得当蔓延筹画或公告。本基金的种种基金份额 净值的筹画，均保留到少量点后 4 位，少量点后第 5 位四舍五入，由此瑕疵产生的损失由基 金财产承担，产生的收益归基金财产通盘。如关连法律法则以及中国证监会另有轨则，则依 轨则履行。   投资者申购基金获胜后，基金登记机构在 T+1 日为投资者登记权益并办理登记手续， 投资者自 T+2 日（含该日）后有权赎回该部分基金份额。   投资者赎回基金获胜后，基金登记机构在 T+1 日为投资者办理扣除权益的登记手续。   基金管理东谈主不错在法律法则允许的界限内，对上述登记办理时候进行颐养，但不得本质 影响投资者的正当权益，基金管理东谈主最迟于出手实施前依照《信息露馅办法》的计算轨则在 制定媒介上公告。 生下列情况时，基金管理东谈主可隔绝或暂停接受投资东谈主的申购恳求：   （1）因不可抗力导致基金无法正常运作。   （2）发生基金合同轨则的暂停基金资产估值情况时。   （3）证券、期货走动所走动时候非正常停市，导致基金管理东谈主无法筹画当日基金资产 净值。   （4）接受某笔或某些申购恳求可能会影响或毁伤现存基金份额持有东谈主利益时。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （5）基金资产界限过大，使基金管理东谈主无法找到合适的投资品种，或其他可能对基金 功绩产生负面影响，或发生其他毁伤现存基金份额持有东谈主利益的情形。   （6）基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金销售机构或登记机构的荒谬情况导致基金销售系 统、基金登记系统或基金管帐系统无法正常运行。   （7）当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市集价钱且领受 估值期间仍导致公允价值存在紧要不细目性时，经与基金托管东谈主协商说明后，基金管理东谈主应 当采取暂停接受基金申购恳求的措施；   （8）个东谈主投资者公开恳求申购的；   （9）法律法则轨则或中国证监会认定的其他情形。   发生上述第（1）、（2）、（3）、（5）、（6）、（7）、（9）项暂停申购情形之一 且基金管理东谈主决定暂停接受申购恳求时，基金管理东谈主应当根据计算轨则在指定媒介上刊登暂 停申购公告。如果投资东谈主的申购恳求被隔绝，被隔绝的申购款项本金将退还给投资东谈主。在暂 停申购的情况放弃时，基金管理东谈主应实时归附申购业务的办理，且灵通期按暂停申购的期间 相应延长。 生下列情形时，基金管理东谈主可暂停接受投资东谈主的赎回恳求或减速支付赎回款项：   （1）因不可抗力导致基金管理东谈主弗成支付赎回款项。   （2）发生基金合同轨则的暂停基金资产估值情况时。   （3）证券、期货走动所走动时候非正常停市，导致基金管理东谈主无法筹画当日基金资产 净值。   （4）发生陆续接受赎回恳求可能会影响或毁伤现存基金份额持有东谈主利益的情形时。   （5）当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市集价钱且领受 估值期间仍导致公允价值存在紧要不细目性时，经与基金托管东谈主协商说明后，基金管理东谈主应 当采取减速支付赎回款项或暂停接受基金赎回恳求的措施；   （6）法律法则轨则或中国证监会认定的其他情形。   发生上述情形之一且基金管理东谈主决定隔绝接受或暂停接受基金份额持有东谈主的赎回恳求 或减速支付赎回款项时，基金管理东谈主应按轨则报中国证监会备案，已说明的赎回恳求，基金 管理东谈主应足额支付；如暂时弗成足额支付，未支付部分可缓期支付。在暂停赎回的情况放弃 时，基金管理东谈主应实时归附赎回业务的办理并公告，且灵通期间按暂停赎回的期间相应延长。   （1）在灵通期内发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理东谈主应在规如期限内在指定 媒介上刊登暂停公告。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （2）暂停收尾，基金再行灵通申购或赎回时，基金管理东谈主应依照《信息露馅办法》的 计算轨则，在指定媒介上刊登基金再行灵通申购或赎回公告；也不错根据现实情况在暂停公 告中明确再行灵通申购或赎回的时候，届时不再另行发布再行灵通的公告。   （3）以上暂停及归附基金申购与赎回的公告轨则，不适用于基金合同约定的灵通期与 闭塞期基金运作方式调治引起的暂停或归附申购与赎回的情形。   若本基金灵通期的单个灵通日内的基金份额净赎回恳求（赎回恳求份额总额加上基金转 换中转出恳求份额总额后扣除申购恳求份额总额及基金调治中转入恳求份额总额后的余额） 进步前一日的基金总份额的 20%，即觉得是发生了多数赎回。   当基金出现多数赎回时，基金管理东谈主不错根据基金那时的资产组合景色决定全额赎回、 减速支付或缓期办理赎回恳求。   （1）全额赎回：当基金管理东谈主觉得有才气支付投资东谈主的全部赎回恳求时，按正常赎回 轨范履行。   （2）减速支付赎回款项：当基金管理东谈主觉得支付投资东谈主的赎回恳求有困难或觉得因支 付投资东谈主的赎回恳求而进行的财产变现可能会对基金资产净值酿成较大波动时，基金管理东谈主 在当日按比例办理支付的赎回份额不得低于总份额的 20%的情形下，其余赎回恳求不错当日 说明并减速支付赎回款项，但减速支付的期限不得进步 20 个处事日。减速支付的赎回恳求 以赎回恳求说明当日的基金份额净值为基础筹画赎回金额。   （3）缓期办理：灵通期内，如果发生多数赎回且单一持有东谈主赎回恳求进步上一日基金 总份额 20%的情况下，基金管理东谈主不错缓期办理赎回恳求。在缓期办理赎回恳求的情形下， 对于单个基金份额持有东谈主当日赎回恳求进步上一日基金总份额 20%的部分进行缓期办理。对 于该单个基金份额持有东谈主 20%以内（含 20%）的赎回恳求与其他投资者的赎回恳求参照前述 第（1）、（2）项轨则处理。对于上述持有东谈主被缓期办理的部分，投资东谈主在提交赎回恳求时 不错选拔缓期赎回或取消赎回。选拔缓期赎回的，将自动转入下一个灵通日陆续赎回直到全 部赎回为止，因此导致缓期办理期限进步灵通期的，灵通期不错相应延长并提前公告，但开 放期最长不可进步 20 个处事日，延长的灵通期内不办理申购亦不接受新的赎回恳求；选拔 取消赎回的，当日未获受理的部分赎回恳求将被排除。缓期的赎回恳求与下一灵通日赎回申 请一并处理，无优先权并以下一灵通日基金份额净值为基础筹画赎回金额，依此类推。部分 缓期赎回不受单笔赎回最低份额的限制。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   当发生上述多数赎回并减速支付赎回款项时，基金管理东谈主应当通过邮寄、传真或者招募 说明书轨则的其他方式在 3 个走动日内文书基金份额持有东谈主，说明计算处理方法，并在 2 日内在指定媒介上刊登公告。   基金管理东谈主不错根据关连法律法则以及基金合同的轨则决定开办本基金与基金管理东谈主 管理的其他基金之间的调治业务，基金调治不错收取一定的调治费，关连法则由基金管理东谈主 届时根据关连法律法则及基金合同的轨则制定并公告，并提前见告基金托管东谈主与关连机构。   基金管理东谈主不错为投资东谈主办理如期定额投资有盘算推算，具体法则由基金管理东谈主另行轨则。投 资东谈主在办理如期定额投资有盘算推算时可自行约定每期申购金额，每期申购金额必须不低于基金管 理东谈主在关连公告或更新的招募说明书中所轨则的如期定额投资有盘算推算最低申购金额。   本基金实施侧袋机制的，本基金的申购和赎回安排详见本招募说明书“侧袋机制”章节 或届时发布的关连公告。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                   §9 基金的投资   在严格贬抑风险的前提下，力求基金资产历久稳健升值，为基金份额持有东谈主提供突出业 绩相比基准的投资答复。   本基金的投资界限主要为具有邃密流动性的金融器用，包括国债、金融债、企业债、公 司债、央行单子、中期单子、短期融资券、超短期融资券、中小企业私募债、资产扶助证券、 次级债、可分离走动可转债的纯债部分、债券回购、银行入款、同行存单、国债期货等，以 及法律法则或中国证监会允许基金投资的其他金融器用（但须得当中国证监会的关连轨则）。   本基金不投资于股票、权证等资产，也不投资于可调治债券（可分离走动可转债的纯债 部分除外）、可交换债券。   基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80%，但在每次开 放期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，不受前述投资组合比例 的限制。在灵通期内，本基金每个走动日日终在扣除国债期货合约需缴纳的走动保证金后， 持有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期，本基金 每个走动日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的 现款；其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。   如法律法则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理东谈主在履行得当轨范后，可 以将其纳入投资界限。   本基金以闭塞期为周期进行投资运作。本基金在闭塞期与灵通期采取不同的投资策略。   本基金闭塞期的投资组合久期与闭塞期剩余期限进行得当匹配的基础上，基金管理东谈主将 视债券、银行入款、债券回购等大类资产的市集环境细目债券投资组合管理策略，细目部分 债券采取持有到期策略，部分债券将采取积极的投资策略，以获取较高的债券组合投资收益。   本基金的具体投资策略包括：   （1）资产配置策略   本基金将在基金合同约定的投资界限内，通过对宏不雅经济运行景色、国度货币政策和财 政政策、国度产业政策及成本市集资金环境的酌量，积极把捏宏不雅经济发展趋势、利率走势、       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 债券市集相对收益率、券种的流动性以及信用水平，结合定量分析方法，细目资产在非信用 类固定收益类证券（国债、中央银行单子等）和信用类固定收益类证券之间的配置比例。同 时，根据市集利率的水温情本基金闭塞期剩余期限，细目采取持有到期投资策略的债券配置 比例。   （2）久期策略   本基金将窥探市集利率的动态变化及预期变化，对引起利率变化的关连身分进行追踪和 分析，进而对债券组合的久期和持仓结构制定相应的颐养决策，以裁汰利率变动对组合带来 的影响。本基金管理东谈主的固定收益团队将如期对利率期限结构进行预判，在谈判闭塞期剩余 期限的基础上，制定相应的久期标的，当预期市集利率水平将飞腾时，得当裁汰组合的久期； 预期市集利率将着落时，得当提高组合的久期。以达到利用市集利率的波动和债券组合久期 的颐养提高债券组合收益率目标。   （3）期限结构策略   本基金通过预计收益率弧线的时局和变化趋势，对种种型债券进行久期配置；当收益率 弧线走势难以判断时，参考基准指数的样本券久期构建组合久期，确保组合收益进步基准收 益。具体来看，又分为追踪收益率弧线的骑乘策略和基于收益率弧线变化的枪弹策略、杠铃 策略及梯式策略。   （4）类属配置策略   本基金对不同类型固定收益品种的信用风险、税赋水平、市集流动性、市集风险等身分 进行分析，酌量同期限的国债、金融债、企业债、走动所和银行间市集投资品种的利差和变 化趋势，制定债券类属配置策略，以获取不同债券类属之间利差变化所带来的投资收益。   （5）信用债投资策略   信用品种收益率的主要影响身分为利率品种基准收益与信用利差。信用利差是信用家具 相对国债、央行单子等利率家具获取较高收益的来源。信用利差主要受两方面的影响，一方 面为债券所对应信用等级的市集平均信用利差水平，另一方面为刊行东谈主本人的信用景色。信 用债市集合座的信用利差水温情信用债刊行主体自身信用景色的变化都会对信用债个券的 利差水平产生贫寒影响，因此，一方面，本基金将从经济周期、国度政策、行业景气度和债 券市集的供求景色等多个方面考量信用利差的合座变化趋势；另一方面，本基金还将以里面 信用评级为主、外部信用评级为辅，即领受表里结合的信用酌量和评级轨制，酌量债券刊行 主体企业的基本面，以细目企业主体债的现实信用景色。   （6）杠杆投资策略   本基金将在谈判债券投资的风险收益情况，以及回购成本等身分的情况下，在风险可控 以及法律法则允许的界限内，通过债券回购，放大杠杆进行投资操作。   （7）资产扶助证券的投资策略     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   资产扶助类证券的订价受市集利率、流动性、刊行条件、标的资产的组成及质地、提前 偿还率偏激它附加条件等多种身分的影响。本基金将在利率基本面分析、市集流动性分析和 信用评级扶助的基础上，辅以与国债、企业债等债券品种的相对价值相比，审慎投资资产支 持证券类资产。   （8）行业配置策略   债券市景色波及行业宽绰，雷同宏不雅周期布景下不同行业的景气度的发生，本基金分别 领受以下的分析策略：   分散化投资：刊行东谈主波及宽绰行业，本组合将保持在各行业配置比例上的分散化结构， 幸免过度聚会配置在产业链高度关连的上中下贱行业。   行业投资：本组合将依据对下一阶段各行业景气度特征的研判，细目鄙人一阶段在各行 业的配置比例，卖出景气度裁汰行业的债券，提前布局景气度进步行业的债券。   （9）个券挖掘策略   本部分策略强调公司价值挖掘的贫寒性，在行业周期特征、公司基本面风险特征基础上 制定系数收益率标的策略，甄别具有估值上风、基本面改善的公司，采取高度分散策略，重 点布局上风债券，争取提高组合逾额收益空间。   （10）中小企业私募债券投资策略   本基金将根据审慎原则投资中小企业私募债。本基金以持有到期中小企业私募债为主， 以取得本金和票息收入为投资目标，同期，密切暖和债券的信用风险变化，力求在贬抑风险 的前提下，取得较高收益。   （11）国债期货投资策略   为灵验贬抑债券投资的系统性风险，本基金根据风险管理的原则，以套期保值为目标， 限制运用国债期货，提高投资组合的运作后果。在国债期货投资时，本基金将领先分析国债 期货各合约价钱与最低廉可交割券的关系，选拔订价合理的国债期货合约，其次，谈判国债 期货各合约的流动性格况，最终细目与现货组合的合适匹配，以达到风险管理的标的。   灵通期内，本基金为保持较高的组合流动性，便捷投资东谈主安排投资，在驯顺本基金计算 投资限制与投资比例的前提下，将主要投资于高流动性的投资品种，谨防流动性风险，餍足 灵通期流动性的需求。   本基金领受投资决策委员会指导下的团队式投资管理模式。投资决策委员会如期就投资 管理业务的紧要问题进行筹商。基金司理、酌量员、走动员在投资管理过程中责任明确、密 切合作，在各自职责内按照业务轨范独处处事并合理地彼此制衡。具体的投资管理轨范如下：       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （1）投资决策委员会审议投资策略、资产配置和其它紧要事项；   （2）投资部门通过投资例会等方式筹商拟投资的个券，酌量员提供酌量分析与扶助；   （3）基金司理根据所管基金的特质，细目基金投资组合；   （4）基金司剪发送投资指示；   （5）走动部审核与履行投资指示；   （6）数目分析东谈主员对投资组合的分析与评估；   （7）基金司理对组合的检验与颐养。   在投资决策过程中，风险管理部门负责对各决策法子的事前及过后风险、操派头险等投 资风险进行监控，并在通盘投资经由完成后，对投资风险及绩效作念出评估，提供给投资决策 委员会、投资总监、基金司理等关连东谈主员，以供决策参考。   基金的投资组合应恪守以下限制：   （1）本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，但在每次灵通期前 10 个工 作日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，基金投资不受上述比例限制；   （2）本基金在灵通期内每个走动日日终在扣除国债期货合约需缴纳的走动保证金后， 持有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期内每个交 易日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的现款； 其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；   （3）本基金持有一家公司刊行的证券，其市值不进步基金资产净值的 10%；   （4）本基金管理东谈主管理的全部基金持有一家公司刊行的证券，不进步该证券的 10%；   （5）本基金插手世界银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得进步基金资产净值 的 40%；在世界银行间同行市集中的债券回购最历久限为 1 年，债券回购到期后不缓期；   （6）本基金投资于归并原始权益东谈主的种种资产扶助证券的比例，不得进步基金资产净 值的 10%；   （7）本基金持有的全部资产扶助证券，其市值不得进步基金资产净值的 20%；   （8）本基金持有的归并（指归并信用级别）资产扶助证券的比例，不得进步该资产支 持证券界限的 10%；   （9）本基金管理东谈主管理的全部基金投资于归并原始权益东谈主的种种资产扶助证券，不得 进步其种种资产扶助证券共计界限的 10%；       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （10）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产扶助证券。基金持 有资产扶助证券期间，如果其信用等级着落、不再得当投资圭臬，应在评级讲解发布之日起   （11）本基金投资于中小企业私募债券比例共计不高于基金资产净值的 10%；   （12）本基金投资中小企业私募债券的剩余期限，不得进步自投资之日起至本次闭塞期 收尾之日的时候长度；   （13）本基金在闭塞期总资产不得进步基金净资产的 200%，在灵通期总资产不得进步 基金净资产的 140%；   （14）本基金在职何走动日日终，持有的买入国债期货合约价值，不得进步基金资产净 值的 15%；   （15）本基金在职何走动日日终，持有的卖出洋债期货合约价值不得进步基金持有的债 券总市值的 30%；   （16）本基金所持有的债券（不含到期日在一年以内的政府债券）市值和买入、卖出洋 债期货合约价值，共计（轧差筹画）应当得当本基金投资界限中对于债券资产的投资比例， 即不低于基金资产的 80%，但在每次灵通期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个工 作日的期间内，不受前述投资组合比例的限制；   （17）本基金在职何走动日内走动（不包括平仓）的国债期货合约的成交金额不得进步 上一走动日基金资产净值的 30%；   （18）在灵通期内，本基金主动投资于流动性受限资产的市值共计不得进步本基金资产 净值的 15%；   因证券市集波动、证券停牌、基金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金不得当前 款所轨则比例限制的，基金管理东谈主不得主动新增流动性受限资产的投资。   （19）在灵通期内，本基金与私募类证券资管家具及中国证监会认定的其他主体为走动 敌手开展逆回购走动的，可接受质押品的禀赋要求应当与基金合同约定的投资界限保持一致；   （20）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（2）、（10）、（18）、（19）项外，因证券、期货市集波动、证券刊行东谈主 合并、基金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金投资比例不得当上述轨则投资比例的， 基金管理东谈主应当在 10 个走动日内进行颐养，但中国证监会轨则的特殊情形除外。   基金管理东谈主应当自基金合同收效之日起 3 个月内使基金的投资组合比例得当基金合同 的计算约定。在上述期间内，本基金的投资界限、投资策略应当得当基金合同的约定。基金 托管东谈主对基金的投资的监督与检验自基金合同收效之日起出手。   如果法律法则或监管部门对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规 定为准。法律法则或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受关连限 制，但需提前公告。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   为真贵基金份额持有东谈主的正当权益，基金财产不得用于下列投资或者行为：   （1）承销证券；   （2）违背轨则向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无尽责任的投资；   （4）买卖其他基金份额，然而中国证监会另有轨则的除外；   （5）向其基金管理东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕走动、主宰证券走动价钱偏激他不方正的证券走动行为；   （7）法律、行政法则和中国证监会轨则回绝的其他行为。   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主偏激控股股东、现实贬抑东谈主或者 与其有紧要横蛮关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他紧要关联交 易的，应当得当本基金的投资标的和投资策略，恪守持有东谈主利益优先原则，谨防利益冲破， 建立健全里面审批机制和评估机制，按照市集平正合理价钱履行。关连走动必须事前得到基 金托管东谈主同意，并按法律法则赐与露馅。紧要关联走动应提交基金管理东谈主董事会审议，并经 过三分之二以上的独处董事通过。基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联走动事项进行审查。   法律法则或监管部门取消或变更上述回绝性轨则，如适用于本基金，则本基金投资不再 受关连限制或按变更后的轨则履行。   本基金的功绩相比基准为：中证全债指数收益率。   中证全债指数是中证指数公司编制的概括响应银行间债券市集和沪深走动所债券市集 的跨市集债券指数，指数样本由银行间市集和沪深走动所市集的国债、金融债券及企业债券 组成。本基金选拔上述功绩相比基准的原因为本基金是通过债券等固定收益资产来获取的收 益，力求获取相对稳健的系数答复，追求托付财产的保值升值。根据本基金的投资界限和投 资比例，选用上述功绩相比基准能客不雅合理地响应本基金风险收益特征。   若将来法律法则发生变化，或者有更泰斗的、更能为市集无边接受的功绩相比基准推出， 或者本基金功绩相比基准罢手发布，或者市集发生变化导致本功绩相比基准不再适用，本基 金管理东谈主不错依据真贵投资者正当权益的原则，在不毁伤基金份额持有东谈主利益的前提下，经 与基金托管东谈主协商一致并报中国证监会备案后，得当颐养功绩相比基准并实时公告。   本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市集基金，但低于搀和型基金、股 票型基金。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 利益； 欠妥利益。   当基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回恳求时，根据最大限制保护基金份额持有东谈主 利益的原则，基金管理东谈主经与基金托管东谈主协商一致，并商讨管帐师事务所概念后，不错依照 法律法则及基金合同的约定启用侧袋机制，无需召开基金份额持有东谈主大会审议。   侧袋机制实施期间，本章松懈定的投资组合比例、投资策略、组合限制、功绩相比基准、 风险收益特征等约定仅适用于主袋账户。   侧袋账户的实施条件、实施轨范、运作安排、投资安排、特定资产的处置变现和支付等 对投资者权益有紧要影响的事项详见本招募说明书“侧袋机制”章节的轨则。   招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金管理东谈主－招商基金管理有限公司 的董事会及董事保证本讲解所载贵寓不存在作假记录、误导性述说或紧要遗漏，并对其内容 的真正性、准确性和齐备性承担个别及连带责任。   本投资组合讲解所载数据截止 2024 年 9 月 30 日，来源于《招商添润 3 个月如期灵通债 券型发起式证券投资基金 2024 年第 3 季度讲解》。                                                金额单元：东谈主民币元                                                占基金总资产的比例       序号         名目         金额（元）                                                   （%）              其中：股票                         -             -              其中：债券          7，022，797，989.63         99.11                 资产扶助证券         30，390，481.64          0.43     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）            其中：买断式回购的                     -              -            买入返售金融资产            金共计  本基金本讲解期末未持有股票。  本基金本讲解期末未持有港股通投资股票。  本基金本讲解期末未持有股票。                                              金额单元：东谈主民币元                                              占基金资产净值比例    序号           债券品种    公允价值（元）                                                 （％）            其中：政策性金融债       372，576，564.53            5.87       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                                                         金额单元：东谈主民币元                                                                   占基金资  序号         债券代码          债券称呼      数目（张）        公允价值（元）          产净值比                                                                   例（％）                          二级 01                          二级 01                          二级 01                          MTN001 资明细                                                          占基金资产  序号         证券代码          证券称呼      数目（份）        公允价值（元） 净值比例                                                           （%）  本基金本讲解期末未持有贵金属。  本基金本讲解期末未持有权证。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）     根据本基金合同轨则，本基金不参与股指期货走动。     根据本基金合同轨则，本基金不参与股指期货走动。     为灵验贬抑债券投资的系统性风险，本基金根据风险管理的原则，以套期保值为目标， 限制运用国债期货，提高投资组合的运作后果。在国债期货投资时，本基金将领先分析国债 期货各合约价钱与最低廉可交割券的关系，选拔订价合理的国债期货合约，其次，谈判国债 期货各合约的流动性格况，最终细目与现货组合的合适匹配，以达到风险管理的标的。     本基金本讲解期末未持有国债期货合约。     本基金本讲解期未持有国债期货合约。     讲解期内基金投资的前十名证券除 21 工商银行二级 01（证券代码 2128002）、21 汲引 银行二级 01（证券代码 2128025）、22 东航股 MTN001（证券代码 102280780）、22 兴业银 行二级 01（证券代码 2228003）、24 汲引银行 CD126（证券代码 112405126）、24 中信银 行 CD158（证券代码 112408158）外其他证券的刊行主体未有被监管部门立案访问，不存在 讲解编制日前一年内受到公开训斥、处罚的情形。     根据发布的关连公告，该证券刊行东谈主在讲解期内因违纪经营、里面轨制不完善、违背反 洗钱法、未照章履行职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）     根据发布的关连公告，该证券刊行东谈主在讲解期内因违纪经营、里面轨制不完善、违背反 洗钱法、未照章履行职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。     根据 2024 年 2 月 9 日发布的关连公告，该证券刊行东谈主因涉嫌违背法律法则被中国民用 航空华东地区管理局给予教会。     根据 2024 年 3 月 11 日发布的关连公告，该证券刊行东谈主因未照章履行职责被中国民用航 空华东地区管理局处以罚金。     根据发布的关连公告，该证券刊行东谈主在讲解期内因违纪经营、未照章履行职责、涉嫌违 反法律法则等原因，屡次受到监管机构的处罚。     根据发布的关连公告，该证券刊行东谈主在讲解期内因违纪经营、里面轨制不完善、违背反 洗钱法、未照章履行职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。     根据发布的关连公告，该证券刊行东谈主在讲解期内因违纪经营、涉嫌违背法律法则、未按 期申报税款、未照章履行职责等原因，屡次受到监管机构的处罚。     对上述证券的投资决策轨范的说明：本基金投资上述证券的投资决策轨范得当关连法律 法则和公司轨制的要求。     根据基金合同轨则，本基金的投资界限不包括股票。                                       金额单元：东谈主民币元         序号                   称呼        金额（元）     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）  本基金本讲解期末未持有处于转股期的可调治债券。  本基金本讲解期末未持有股票。               招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                            §10 基金的功绩          基金管理东谈主依照恪尽责守、赤诚信用、严慎勤苦的原则管理和运用基金财产，但投资者     购买本基金并不就是将资金看成入款存放在银行或入款类金融机构，本基金管理东谈主不保证基     金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往功绩并不代表其将来弘扬。投资有风险，投资     者在作念出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。          本基金合同收效以来的投资功绩及与同期基准的相比如下表所示：          招商添润 3 个月定开债发起式 A：                                 净值增     功绩相比      功绩相比基                         净值增             阶段                  长率标     基准收益      准收益率标     ①-③       ②-④                         长率①                                 准差②      率③        准差④ 自基金成立起至 2024.09.30 27.46% 0.04%          42.96%     0.07%   -15.50%   -0.03%     招商添润 3 个月定开债发起式 C：                                 净值增     功绩相比      功绩相比基                         净值增             阶段                  长率标     基准收益      准收益率标     ①-③       ②-④                         长率①                                 准差②      率③        准差④ 自基金成立起至 2024.09.30 14.90%  0.05% 20.87%    0.07%    -5.97% -0.02%   注：本基金合同收效日为 2018 年 1 月 17 日，本基金 C 类份额自 2021 年 1 月 26 日起存续。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                   §11 基金的财产   基金资产总值是指基金领有的种种有价证券、银行入款本息、基金应收款项以偏激他资 产的价值总和。   基金资产净值是指基金资产总值减去基金欠债后的价值。   基金托管东谈主根据关连法律法则、范例性文献为本基金开立资金账户、证券账户、期货账 户以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金销 售机构和基金登记机构自有的财产账户以偏激他基金财产账户相独处。   本基金财产独处于基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金销售机构的财产，并由基金托管东谈主保 管。基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金登记机构和基金销售机构以其自有的财产承担其自身的 法律责任，其债权东谈主不得对本基金财产欺骗请求冻结、扣押或其他权利。除照章律法则和《基 金合同》的轨则责罚外，基金财产不得被责罚。   基金管理东谈主、基金托管东谈主因照章驱散、被照章排除或者被照章宣告歇业等原因进行计帐 的，基金财产不属于其计帐财产。基金管理东谈主管理运作基金财产所产生的债权，不得与其固 有资产产生的债务彼此抵销；基金管理东谈主管理运作不同基金的基金财产所产生的债权债务不 得彼此抵销。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                 §12 基金资产的估值   本基金的估值日为本基金关连的证券走动景色的走动日以及国度法律法则轨则需要对 外露馅基金净值的非走动日。   基金所领有的种种有价证券以及银行入款本息、备付金、保证金和其它资产及欠债。   （1）走动所上市实行净价走动的债券，按估值日第三方估值机构提供的相应品种当日 的估值净价进行估值，具体估值机构由基金管理东谈主与托管东谈主另行协商约定；   （2）走动所上市未实行净价走动的债券，对于存在活跃市集的情况下，按估值日收盘 价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估值全价中所含的债券 应收利息得到的净价进行估值；估值日莫得走动的，且最近走动日后经济环境未发生紧要变 化，按最近走动日收盘价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估 值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；如最近走动日后经济环境发生了紧要变 化的，领受估值期间细目公允价值。   （3）走动所上市不存在活跃市集的有价证券，领受估值期间细目公允价值。走动所上 市的资产扶助证券、中小企业私募债，领受估值期间细目公允价值，在估值期间难以可靠计 量公允价值的情况下，按成本估值。 量公允价值的情况下，按成本估值。 机构提供的估值价钱数据进行估值。 采纳的第三方估值机构未提供估值价钱的，按成本估值。 经济环境未发生紧要变化的，领受最近走动日结算价估值。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能响应公允价值的价钱估值。 值的平正性。 轨则估值。   如基金管理东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违背基金合同订明的估值方法、轨范及关连法 律法则的轨则或者未能充分真贵基金份额持有东谈主利益时，应立即文书对方，共同查明原因， 两边协商管理。   根据计算法律法则，基金资产净值筹画和基金管帐核算的义务由基金管理东谈主承担。本基 金的基金管帐责任方由基金管理东谈主担任，因此，就与本基金计算的管帐问题，如经关连各方 在对等基础上充分筹商后，仍无法达成一致的概念，按照基金管理东谈主对基金净值信息的筹画 结果对外赐与公布。 份额的余额数目筹画，精准到 0.0001 元，少量点后第 5 位四舍五入。国度另有轨则的，从 其轨则。   基金管理东谈主于每个处事日筹画基金资产净值及种种基金份额净值，并按轨则公告。 的轨则暂停估值时除外。基金管理东谈主每个处事日对基金资产估值后，将基金净值信息结果发 送基金托管东谈主，经基金托管东谈主复核无误后，由基金管理东谈主对外公布。   基金管理东谈主和基金托管东谈主将采取必要、得当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、 实时性。当任一类基金份额的基金份额净值少量点后 4 位以内（含第 4 位）发生估值错误时， 视为基金份额净值错误。   基金合同确当事东谈主应按照以下约定处理：   本基金运作过程中，如果由于基金管理东谈主或基金托管东谈主、或登记机构、或销售机构、或 投资东谈主自身的邪恶酿成估值错误，导致其他当事东谈主遇到损失的，邪恶的责任东谈主应当对由于该 估值错误遇到损欠妥事东谈主（“受损方”）的径直损失按下述“估值错误处理原则”给予抵偿， 承担抵偿责任。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      上述估值错误的主要类型包括但不限于：贵寓申报差错、数据传输差错、数据筹画差错、 系统故障差错、下达指示差错等。      （1）估值错误已发生，但尚未给当事东谈主酿成损失机，估值错误责任方应实时协调各方， 实时进行更正，因更正估值错误发生的用度由估值错误责任方承担；由于估值错误责任方未 实时更正已产生的估值错误，给当事东谈主酿成损失的，由估值错误责任方对径直损失承担抵偿 责任；若估值错误责任方也曾积极协调，何况有协助义务确当事东谈主有饱胀的时候进行更正而 未更正，则其应当承担相应抵偿责任。估值错误责任方草率更正的情况向计算当事东谈主进行确 认，确保估值错误已得到更正。      （2）估值错误的责任方对计算当事东谈主的径直损失负责，不合蜿蜒损失负责，何况仅对 估值错误的计算径直当事东谈主负责，不合第三方负责。      （3）因估值错误而取得欠妥得利确当事东谈主负有实时返还欠妥得利的义务。但估值错误 责任方仍草率估值错误负责。如果由于取得欠妥得利确当事东谈主不返还或不全部返还欠妥得利 酿成其他当事东谈主的利益损失（“受损方”），则估值错误责任方应抵偿受损方的损失，并在 其支付的抵偿金额的界限内对取得欠妥得利确当事东谈主享有要求托付欠妥得利的权利；如果获 得欠妥得利确当事东谈主也曾将此部分欠妥得利返还给受损方，则受损方应当将其也曾取得的赔 偿额加上也曾取得的欠妥得利返还的总和进步其现实损失的差额部分支付给估值错误责任 方。      （4）估值错误颐养领受尽量归附至假设未发生估值错误的正确情形的方式。      估值错误被发现后，计算确当事东谈主应当实时进行处理，处理的轨范如下：      （1）查明估值错误发生的原因，列明通盘确当事东谈主，并根据估值错误发生的原因细目 估值错误的责任方；      （2）根据估值错误处理原则或当事东谈主协商的方法对因估值错误酿成的损失进行评估；      （3）根据估值错误处理原则或当事东谈主协商的方法由估值错误的责任方进行更正和抵偿 损失；      （4）根据估值错误处理的方法，需要修改基金登记机构走动数据的，由基金登记机构 进行更正，并就估值错误的更正向计算当事东谈主进行说明。      （1）基金份额净值筹画出现错误时，基金管理东谈主应当立即赐与纠正，通报基金托管东谈主， 并采取合理的措施防止损失进一步扩大。      （2）种种基金份额的基金份额净值筹画错误偏差达到本类基金份额净值的 0.25%时， 基金管理东谈主应当通报基金托管东谈主并报中国证监会备案；错误偏差达到本类基金份额净值的        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （3）前述内容如法律法则或监管机关另有轨则的，从其轨则处理。   用于基金信息露馅的基金净值信息由基金管理东谈主负责筹画，基金托管东谈主负责进行复核。 基金管理东谈主应于每个处事日走动收尾后筹画当日的基金资产净值和种种基金份额净值并发 送给基金托管东谈主。基金托管东谈主对净值筹画结果复核说明后发送给基金管理东谈主，由基金管理东谈主 对基金净值信息赐与公布。 误处理； 不可抗力原因，基金管理东谈主和基金托管东谈主诚然也曾采取必要、得当、合理的措施进行检验， 然而未能发现该错误的，由此酿成的基金资产估值错误，基金管理东谈主和基金托管东谈主应除名赔 偿责任。但基金管理东谈主、基金托管东谈主应当积极采取必要的措施减弱或放弃由此酿成的影响。   本基金实施侧袋机制的，应根据本部分的约定对主袋账户资产进行估值并露馅主袋账户 的基金份额净值和基金份额累计净值，暂停露馅侧袋账户的基金净值信息。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                  §13 基金的收益与分拨   基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除关连用度后的 余额，基金已完结收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。   基金可供分拨利润指截止收益分拨基准日基金未分拨利润与未分拨利润中已完结收益 的孰低数。 益分拨比例不得低于该次可供分拨利润的 20%，若《基金合同》收效不悦 3 个月可不进行收 益分拨； 现款红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选拔，本基金默许的收益分 配方式是现款分成； 基金份额净值减去本类每单元基金份额收益分拨金额后弗成低于面值； 基金归并类别的每份基金份额享有同平分拨权； 后第 3 位出手舍去，舍去部分归基金资产；   在不影响基金份额持有东谈主利益的情况下，基金管理东谈主可在法律法则允许的前提下酌情调 整以上基金收益分拨原则，此项颐养不需要召开基金份额持有东谈主大会，但应于变更实施日前 在指定媒介公告。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金收益分拨决策中应载明截止收益分拨基准日的可供分拨利润、基金收益分拨对象、 分拨时候、分拨数额及比例、分拨方式等内容。      本基金收益分拨决策由基金管理东谈主拟定，并由基金托管东谈主复核，在 2 日内在指定媒介公 告。      基金红利披发日距离收益分拨基准日（即可供分拨利润筹画截止日）的时候不得进步      收益分拨领受红利再投资方式免收再投资的用度。      基金收益分拨时所发生的银行转账或其他手续用度由投资者自行承担。当投资者的现款 红利小于一定金额，不及以支付银行转账或其他手续用度时，基金登记机构可将基金份额持 有东谈主的现款红利自动转为相应类别的基金份额。红利再投资的筹画方法等计算事项恪守《业 务法则》的关连轨则。      本基金实施侧袋机制的，侧袋账户不进行收益分拨，详见本招募说明书“侧袋机制”章 节的轨则。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                    §14 基金的用度与税收   本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.30%年费率计提。管理费的筹画方法如下：   H＝E×0.30%÷当年天数   H 为逐日应计提的基金管理费   E 为前一日的基金资产净值   基金管理费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管东谈主发 送基金管理费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产中一次性 支付给基金管理东谈主。若遇法定节沐日、公放假等，支付日期顺延。   本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提。托管费的筹画方法如下：   H＝E×0.10%÷当年天数   H 为逐日应计提的基金托管费   E 为前一日的基金资产净值   基金托管费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管东谈主发 送基金托管费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产中一次性 支付给基金托管东谈主。若遇法定节沐日、公休日等，支付日期顺延。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.20%。 本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有东谈主服务，基金管理东谈主将在基金年 度讲解中对该项用度的列支情况作专项说明。销售服务费计提的筹画公式如下：   H＝E×0.20%÷当年天数   H 为 C 类基金份额逐日应计提的销售服务费   E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值   基金销售服务费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管 东谈主发送基金销售服务费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产 中一次性支付给基金管理东谈主。若遇法定节沐日、公休日等，支付日期顺延。   上述“14.1 基金用度的种类”中第 4－10 项用度，根据计算法则及相应条约轨则，按费 用现实支拨金额列入当期用度，由基金托管东谈主从基金财产中支付。   下列用度不列入基金用度： 损失；   本基金实施侧袋机制的，与侧袋账户计算的用度不错从侧袋账户中列支，但应待侧袋账 户资产变现后方可列支，计算用度可酌情收取或减免，但不得收取管理费，详见本招募说明 书“侧袋机制”章节或关连公告。   本基金运作过程中波及的各征税主体，其征税义务按国度税收法律、法则履行。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）    §15 基金份额的登记、非走动过户、转托管、冻结与解冻   本基金的登记业务指本基金登记、存管、过户、计帐和结算业务，具体内容包括投资东谈主 基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的说明、计帐和结算、代理披发红利、 建立并看护基金份额持有东谈主名册和办理非走动过户等。   本基金的登记业务由基金管理东谈主或基金管理东谈主托付的其他得当条件的机构办理。基金管 理东谈主托付其他机构办理本基金登记业务的，应与代理东谈主签订托付代理条约，以明确基金管理 东谈主和代理机构在投资者基金账户管理、基金份额登记、计帐及基金走动说明、披发红利、建 立并看护基金份额持有东谈主名册等事宜中的权利和义务，保护基金份额持有东谈主的正当权益。   登记机构享有如下权利： 始实施前在指定媒介上公告；   登记机构承担如下义务： 基金份额明细等数据备份至中国证监会认定的机构。其保存期限自基金账户销户之日起不得 少于二十年； 金带来的损失，须承担相应的抵偿责任，但司法强制检验情形及法律法则及中国证监会轨则 的和《基金合同》约定的其他情形除外； 服务；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金的非走动过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制履行等情形而产生的非 走动过户以及登记机构认同、得当法律法则的其它非走动过户。不管在上述何种情况下，接 受划转的主体必须是照章不错持有本基金基金份额的投资东谈主。      继承是指基金份额持有东谈主物化，其持有的基金份额由其正当的继承东谈主继承；捐赠指基金 份额持有东谈主将其正当持有的基金份额捐馈赠福利性质的基金会或社会团体；司法强制履行是 指司法机构依据收效司法文书将基金份额持有东谈把持有的基金份额强制划转给其他当然东谈主、法 东谈主或其他组织。办理非走动过户必须提供基金登记机构要求提供的关连贵寓，对于得当条件 的非走动过户恳求按基金登记机构的轨则办理，并按基金登记机构轨则的圭臬收费。      基金份额持有东谈主可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金销售机构可 以按照轨则的圭臬收取转托管费。      如果出现基金管理东谈主、登记机构、办理转托管的销售机构因期间系统性能限制或其它合 理原因，不错暂停该业务或者隔绝基金份额持有东谈主的转托管恳求。      基金登记机构只受理国度有权机关照章要求的基金份额的冻结与解冻，以及登记机构认 可、得当法律法则的其他情况下的冻结与解冻。基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益 一并冻结，被冻结的部分份额仍然参与收益分拨与支付。法律法则或监管部门另有轨则的除 外。      如关连法律法则允许基金管理东谈主办理基金份额的其他基金业务，基金管理东谈主将制定和实 施相应的业务法则。      基金管理东谈主不错在不违背法律法则轨则且不影响基金份额持有东谈主利益的情况下，颐养基 金申购赎回方式，或通畅其他服务功能，并提前公告。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                  §16 基金的管帐和审计 如下原则：如果《基金合同》收效少于 2 个月，不错并入下一个管帐年度； 按照计算轨则编制基金管帐报表； 式说明。 格的管帐师事务所偏激注册管帐师对本基金的年度财务报表进行审计。 务所需在 2 日内在指定媒介公告。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                   §17 基金的信息露馅 《流动性风险轨则》、《基金合同》偏激他计算轨则。关连法律法则对于信息披 露的轨则发生变化时，本基金从其最新轨则。      本基金信息露馅义务东谈主包括基金管理东谈主、基金托管东谈主、召集基金份额持有东谈主大会的基金 份额持有东谈主偏激日常机构（如有）等法律、行政法则和中国证监会轨则的当然东谈主、法东谈主和非 法东谈主组织。      本基金信息露馅义务东谈主以保护基金份额持有东谈主利益为根蒂起点，按照法律法则和中国 证监会的轨则露馅基金信息，并保证所露馅信息的真正性、准确性、齐备性、实时性、简明 性和易得性。      本基金信息露馅义务东谈主应当在中国证监会轨则时候内，将应予露馅的基金信息通过中国 证监会指定的世界性报刊（以下简称“指定报刊”）及指定互联网网站（以下简称“指定网 站”，包括基金管理东谈主网站、基金托管东谈主网站、中国证监会基金电子露馅网站）等媒介露馅， 并保证基金投资者好像按照《基金合同》约定的时候和方式查阅或者复制公开露馅的信息资 料。      本基金公开露馅的信息应领受汉文文本。同期领受外文文本的，基金信息露馅义务东谈主应 保证不同文本的内容一致。不同文本之间发生歧义的，以汉文文本为准。      本基金公开露馅的信息领受阿拉伯数字；除绝顶说明外，货币单元为东谈主民币元。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      公开露馅的基金信息包括：      （1）《基金合同》是界定《基金合同》当事东谈主的各项权利、义务关系，明确基金份额 持有东谈主大会召开的法则及具体轨范，说明基金家具的特性等波及基金投资者紧要利益的事项 的法律文献。      （2）基金招募说明书应当最大限制地露馅影响基金投资者决策的全部事项，说明基金 认购、申购和赎回安排、基金投资、基金家具特性、风险揭示、信息露馅及基金份额持有东谈主 服务等内容。《基金合同》收效后，基金招募说明书的信息发生紧要变更的，基金管理东谈主应 当在三个处事日内，更新基金招募说明书并登载在指定网站上；基金招募说明书其他信息发 生变更的，基金管理东谈主至少每年更新一次。基金隔绝运作的，基金管理东谈主不再更新基金招募 说明书。      （3）基金托管条约是界定基金托管东谈主和基金管理东谈主在基金财产看护及基金运作监督等 行为中的权利、义务关系的法律文献。      （4）基金家具贵寓概如若基金招募说明书的节录文献，用于向投资者提供简明的基金 概要信息。《基金合同》收效后，基金家具贵寓概要信息发生紧要变更的，基金管理东谈主应当 在三个处事日内，更新基金家具贵寓概要，并登载在指定网站及基金销售机构网站或营业网 点；基金家具贵寓概要其他信息发生变更的，基金管理东谈主至少每年更新一次。基金隔绝运作 的，基金管理东谈主不再更新基金家具贵寓概要。      基金管理东谈主应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告，并在露馅招募说明 书确当日登载于指定媒介上。      基金管理东谈主应当在收到中国证监会说明文献的次日在指定媒介上登载《基金合同》收效 公告。      基金合同收效公告中将说明基金召募情况及基金管理东谈主、基金管理东谈主高等管理东谈主员、基 金司理等投资管理东谈主员以及基金管理东谈主股东认购的基金份额、承诺持有的期限等情况。      《基金合同》收效后，在基金闭塞期内，基金管理东谈主应当至少每周在指定网站露馅一次 基金份额净值和基金份额累计净值。      在《基金合同》收效后的每个灵通期内，基金管理东谈主应当在不晚于每个灵通日的次日， 通过指定网站、基金销售机构网站或营业网点露馅灵通日的基金份额净值和基金份额累计净 值。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金管理东谈主应当在不晚于半年度和年度终末一日的次日，在指定网站露馅半年度和年度 终末一日的基金份额净值和基金份额累计净值。   基金管理东谈主应当在《基金合同》、招募说明书等信息露馅文献上载明基金份额申购、赎 回价钱的筹画方式及计算申购、赎回费率，并保证投资者好像在基金销售机构网站或营业网 点查阅或者复制前述信息贵寓。   基金管理东谈主应当在每年收尾之日起三个月内，编制完成基金年度讲解，将年度讲解登载 在指定网站上，并将年度讲解辅导性公告登载在指定报刊上。基金年度讲解中的财务管帐报 告应当经过具有证券、期货关连业务经验的管帐师事务所审计。   基金管理东谈主应当在上半年收尾之日起两个月内，编制完成基金中期讲解，将中期讲解登 载在指定网站上，并将中期讲解辅导性公告登载在指定报刊上。   基金管理东谈主应当在季度收尾之日起十五个处事日内，编制完成基金季度讲解，将季度报 告登载在指定网站上，并将季度讲解辅导性公告登载在指定报刊上。   《基金合同》收效不及两个月的，基金管理东谈主不错不编制当期季度讲解、中期讲解或者 年度讲解。   基金管理东谈主应在年度讲解、中期讲解、季度讲解等分别露馅基金管理东谈主、基金管理东谈主高 级管理东谈主员、基金司理等投资管理东谈主员以及基金管理东谈主股东持有本基金的份额、期限及期间 的变动情况。   本基金不竭运作过程中，应当在基金年度讲解和中期讲解中露馅基金组合伙产情况偏激 流动性风险分析等。   如讲解期内出现单一投资者持有基金份额达到或进步基金总份额 20%的情形，为保障其 他投资者的权益，基金管理东谈主至少应当在基金如期讲解“影响投资者决策的其他贫寒信息” 项下露馅该投资者的类别、讲解期末持有份额及占比、讲解期内持有份额变化情况及家具的 独有风险，中国证监会认定的特殊情形除外。   本基金发生紧要事件，计算信息露馅义务东谈主应当在 2 日内编制临时讲解书，并登载在指 定报刊和指定网站上。   前款所称紧要事件，是指可能对基金份额持有东谈主权益或者基金份额的价钱产生紧要影响 的下列事件：   （1）基金份额持有东谈主大会的召开及决定的事项；   （2）基金合同隔绝、基金计帐；   （3）调治基金运作方式（不包括本基金闭塞期与灵通期运作方式的调治）、基金合并；   （4）更换基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金份额登记机构，基金改聘管帐师事务所；       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （5）基金管理东谈主托付基金服务机构代为办理基金的份额登记、核算、估值等事项，基 金托管东谈主托付基金服务机构代为办理基金的核算、估值、复核等事项；   （6）基金管理东谈主、基金托管东谈主的法命称呼、住所发生变更；   （7）基金管理东谈主变更持有百分之五以上股权的股东、变更公司的现实贬抑东谈主；   （8）基金召募期延长或提前收尾召募；   （9）基金管理东谈主高等管理东谈主员、基金司理和基金托管东谈主专门基金托管部门负责东谈主发生 变动；   （10）基金管理东谈主的董事在最近 12 个月内变更进步百分之五十，基金管理东谈主、基金托 管东谈主专门基金托管部门的主要业务东谈主员在最近 12 个月内变动进步百分之三十；   （11）波及基金财产、基金管理业务、基金托管业务的诉讼或者仲裁；   （12）基金管理东谈主或其高等管理东谈主员、基金司理因基金管理业务关连行为受到紧要行政 处罚、刑事处罚，基金托管东谈主或其专门基金托管部门负责东谈主因基金托管业务关连行为受到重 大行政处罚、刑事处罚；   （13）基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主偏激控股股东、现实贬抑 东谈主或者与其有紧要横蛮关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他紧要 关联走动事项，中国证监会另有轨则的情形除外；   （14）基金收益分拨事项；   （15）基金管理费、基金托管费、销售服务费、申购费、赎回费等用度计提圭臬、计提 方式和费率发生变更；   （16）任一类基金份额净值计价错误达本类基金份额净值百分之零点五；   （17）颐养或加多基金份额类别建设；   （18）插手灵通期；   （19）本基金发生多数赎回并减速支付赎回款项；   （20）本基金暂停接受申购、赎回恳求或再行接受申购、赎回恳求；   （21）发生波及基金申购、赎回事项颐养或潜在影响投资者赎回等紧要事项时；   （22）基金管理东谈主领受舞动订价机制进行估值；   （23）基金信息露馅义务东谈主觉得可能对基金份额持有东谈主权益或者基金份额的价钱产生重 大影响的其他事项或中国证监会轨则的其他事项。   在《基金合同》存续期限内，任何寰球媒介中出现的或者在市集文明传的音讯可能对基 金份额价钱产生误导性影响或者引起较大波动，以及可能毁伤基金份额持有东谈主权益的，关连 信息露馅义务东谈主细察后应当立即对该音讯进行公开通晓，并将计算情况立即讲解中国证监会。   基金份额持有东谈主大会决定的事项，应当照章报中国证监会备案，并赐与公告。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金合同隔绝的，基金管理东谈主应当照章组织基金财产计帐小组对基金财产进行计帐并作 出计帐讲解。计帐讲解应当经过具有证券、期货关连业务经验的管帐师事务所审计，并由律 师事务所出具法律概念书。基金财产计帐小组应当将计帐讲解登载在指定网站上，并将计帐 讲解辅导性公告登载在指定报刊上。   本基金投资资产扶助证券，基金管理东谈主应在基金年报及中期讲解中露馅其持有的资产支 持证券总额、资产扶助证券市值占基金净资产的比例和讲解期内通盘的资产扶助证券明细。 基金管理东谈主应在基金季度讲解中露馅其持有的资产扶助证券总额、资产扶助证券市值占基金 净资产的比例和讲解期末按市值占基金净资产比例大小排序的前 10 名资产扶助证券明细。   基金管理东谈主应在基金招募说明书的显贵位置露馅投资中小企业私募债券的流动性风险 和信用风险，说明投资中小企业私募债券对基金总体风险的影响。本基金投资中小企业私募 债券后两个走动日内，基金管理东谈主应在中国证监会指定媒介露馅所投资中小企业私募债券的 称呼、数目、期限、收益率等信息，并在季度讲解、中期讲解、年度讲解等如期讲解和招募 说明书（更新）等文献中露馅中小企业私募债券的投资情况。   基金管理东谈主应当在季度讲解、中期讲解、年度讲解等如期讲解和招募说明书（更新）等 文献中露馅国债期货走动情况，包括投资政策、持仓情况、损益情况、风险盘算推算等，并充分 揭示国债期货走动对基金总体风险的影响以及是否得当既定的投资政策和投资标的。   本基金实施侧袋机制的，关连信息露馅义务东谈主应当根据法律法则、基金合同和招募说明 书的轨则进行信息露馅，详见本招募说明书“侧袋机制”章节的轨则。   基金管理东谈主应当在季度讲解、中期讲解、年度讲解等如期讲解和招募说明书（更新）中 充分露馅基金的关连情况并揭示关连风险，说明本基金单一投资者持有的基金份额或者组成 一致行动东谈主的多个投资者持有的基金份额可达到或者进步 50%，本基金不向个东谈主投资者公开 销售。   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当建立健全信息露馅管理轨制，指定专门部门及高等管理东谈主 员负责管理信息露馅事务。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金信息露馅义务东谈主公开露馅基金信息，应当得当中国证监会关连基金信息露馅内容与 方式准则等法则的轨则。   基金托管东谈主应当按照关连法律法则、中国证监会的轨则和《基金合同》的约定，对基金 管理东谈主编制的基金资产净值、种种基金份额净值、种种基金份额申购赎回价钱、基金如期报 告、更新的招募说明书、基金家具贵寓概要、基金计帐讲解等公开露馅的关连基金信息进行 复核、审查，并向基金管理东谈主进行书面或电子说明。   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当在指定报刊中选拔露馅信息的报刊，单只基金只需选拔一 家报刊。   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当向中国证监会基金电子露馅网站报送拟露馅的基金信息， 并保证关连报送信息的真正、准确、齐备、实时。   为强化投资者保护，进步信息露馅服务质地，基金管理东谈主应当自中国证监会轨则之日起， 按照中国证监会轨则向投资者实时提供对其投资决策有紧要影响的信息。   基金管理东谈主、基金托管东谈主除照章在指定媒介上露馅信息外，还不错根据需要在其他寰球 媒介露馅信息，然而其他寰球媒介不得早于指定媒介露馅信息，何况在不同媒介上露馅归并 信息的内容应当一致。   基金管理东谈主、基金托管东谈主除按法律法则要求露馅信息外，也可着眼于为投资者决策提供 有用信息的角度，在保证平正对待投资者、不误导投资者、不影响基金正常投资操作的前提 下，自主进步信息露馅服务的质地。具体要求应当得当中国证监会及自律法则的关连轨则。 前述自主露馅如产生信息露馅用度，该用度不得从基金财产中列支。   为基金信息露馅义务东谈主公开露馅的基金信息出具审计讲解、法律概念书的专科机构，应 当制作处事底稿，并将关连档案至少保存到《基金合同》隔绝后十年。   照章必须露馅的信息发布后，基金管理东谈主、基金托管东谈主应当按照关连法律法则轨则将信 息置备于公司住所，供社会公众查阅、复制。   当出现下述情况时，基金管理东谈主和基金托管东谈主可暂停或蔓延露馅基金关连信息：       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                    §18 侧袋机制   当基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回恳求时，根据最大限制保护基金份额持有东谈主 利益的原则，基金管理东谈主经与基金托管东谈主协商一致，并商讨管帐师事务所概念后，不错依照 法律法则及基金合同的约定启用侧袋机制，无需召开基金份额持有东谈主大会。基金管理东谈主应当 在启用侧袋机制当日报中国证监会及公司所在地中国证监会派出机构备案。   启用侧袋机制当日，基金管理东谈主和基金服务机构应以基金份额持有东谈主的原有账户份额为 基础，说明相应侧袋账户持有东谈主名册和份额。   （1）侧袋账户   侧袋机制实施期间，基金管理东谈主不办理侧袋账户的申购、赎回和调治。基金份额持有东谈主 恳求申购、赎回或调治侧袋账户基金份额的，该申购、赎回或调治恳求将被隔绝。   （2）主袋账户   基金管理东谈主将照章保障主袋账户份额持有东谈主享有基金合同约定的赎回权利，并根据主袋 账户运作情况合理细目申购事项，具体事项届时将由基金管理东谈主在关连公告中轨则。   对于启用侧袋机制当日收到的赎回恳求，基金管理东谈主仅办理主袋账户的赎回恳求并支付 赎回款项。在启用侧袋机制当日收到的申购恳求，视为投资者对侧袋机制启用后的主袋账户 提交的申购恳求。基金管理东谈主应照章向投资者进行充分露馅。   侧袋机制实施期间，本基金的各项投资运作盘算推算和基金功绩盘算推算应当以主袋账户资产为 基准。   基金管理东谈主原则上应当在侧袋机制启用后 20 个走动日内完成对主袋账户投资组合的调 整，但因资产流动性受限等中国证监会轨则的情形除外。   基金管理东谈主不得在侧袋账户中进行除特定资产处置变现之外的其他投资操作。   侧袋机制实施期间，侧袋账户资产不收取管理费。   基金管理东谈主不错将与侧袋账户计算的用度从侧袋账户资产中列支，但应待特定资产变现 后方可列支。因启用侧袋机制产生的商讨、审计用度等由基金管理东谈主承担。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   侧袋机制实施期间，在主袋账户份额餍足基金合同收益分拨条件的情形下，基金管理东谈主 可对主袋账户份额进行收益分拨。侧袋账户不进行收益分拨。   （1）基金净值信息   侧袋机制实施期间，基金管理东谈主应当暂停露馅侧袋账户的基金份额净值和基金份额累计 净值。   （2）如期讲解   侧袋机制实施期间，基金如期讲解中的基金管帐报表仅需针对主袋账户进行编制。侧袋 账户关连信息在如期讲解中单独进行露馅，包括但不限于：讲解期内的特定资产处置进展情 况；特定资产可变现净值或净值区间，该净值或净值区间并不代表特定资产最终的变现价钱， 不看成基金管理东谈主对特定资产最终变现价钱的承诺。   （3）临时讲解   基金管理东谈主在启用侧袋机制、处置特定资产、隔绝侧袋机制以及发生其他可能对投资者 利益产生紧要影响的事项后应实时发布临时公告。   启用侧袋机制的临时公告内容应当包括启用原因及轨范、特定资产流动性和估值情况、 对投资者申购赎回的影响、风险辅导等贫寒信息。   处置特定资产的临时公告内容应当包括特定资产处置价钱和时候、向侧袋账户份额持有 东谈主支付的款项、关连用度发生情况等贫寒信息。   侧袋机制实施期间，若侧袋账户资产无法一次性完成处置变现，基金管理东谈主将在每次处 置变现后按轨则实时发布临时公告。   基金管理东谈主将按照基金份额持有东谈主利益最大化原则制定变现决策，将侧袋账户资产处置 变现。不管侧袋账户资产是否全部完成变现，基金管理东谈主都应实时向侧袋账户对应的基金份 额持有东谈主支付已变现部分对应的款项。   基金管理东谈主应当在启用侧袋机制和隔绝侧袋机制后，实时礼聘得当《中华东谈主民共和国证 券法》轨则的管帐师事务所进行审计并露馅专项审计概念，具体如下：   基金管理东谈主应当在启用侧袋机制时，就特定资产认定的关连事宜取得得当《中华东谈主民共 和国证券法》轨则的管帐师事务所的专科概念。   基金管理东谈主应当在启用侧袋机制后五个处事日内，礼聘于侧袋机制启用日发表概念的会 计师事务所针对侧袋机制启用日本基金持有的特定资产情况出具专项审计概念，内容应包含 侧袋账户的启动资产、份额、净资产等信息。   管帐师事务所对基金年度讲解进行审计时，草率讲解期间基金侧袋机制运行关连的管帐 核算和年报露馅，履行得当轨范并发表审计概念。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   当侧袋账户资产全部完成变现后，基金管理东谈主应参照基金计帐讲解的关连要求，礼聘符 合《中华东谈主民共和国证券法》轨则的管帐师事务所对侧袋账户进行审计并露馅专项审计概念。 分，如将来法律法则或监管法则修改导致关连内容被取消或变更的，基金管理东谈主 经与基金托管东谈主协商一致并履行得当轨范后，在对基金份额持有东谈主利益无本质性 不利影响的前提下，可径直对本部天职容进行修改和颐养，无需召开基金份额持 有东谈主大会审议。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                     §19 风险揭示      证券投资基金（以下简称“基金”）是一种历久投资器用，其主邀功能是分散投资，降 低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄和债券等好像提供固定收益预期的 金融器用，投资东谈主购买基金，既可能按其持有份额共享基金投资所产生的收益，也可能承担 基金投资所带来的损失。基金在投资运作过程中可能濒临各式风险，既包括市集风险，也包 括基金自身的管理风险、期间风险和合规风险等。      基金分为股票基金、搀和基金、债券基金、货币市集基金等不同类型，投资东谈主投资不同 类型的基金将取得不同的收益预期，也将承担不同进度的风险。一般来说，基金的收益预期 越高，投资东谈主承担的风险也越大。投资东谈主应当谨慎阅读基金合同、招募说明书等基金法律文 件，了解基金的风险收益特征，并根据自身的投资目标、投资期限、投资陶冶、资产景色等 判断基金是否和投资东谈主的风险承受才气相适当。      基金管理东谈主建议基金投资者在选拔本基金之前，通过正规的蹊径，如：招商基金客户服 务热线（4008879555），招商基金公司网站（www.cmfchina.com）或者通过其他代销机构， 对本基金进行充分、注释标了解。在对我方的资金景色、投资期限、收益预期和风险承受能 力作念出客不雅合理的评估后，再作念出是否投资的决定。投资者应确保在投成本基金后，即使出 现短期的蚀本也不会给我方的正常生活带来很大的影响。      投资东谈主应当充分了解基金如期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别。如期定额投资是 指点投资东谈主进行历久投资、平均投资成本的一种简便易行的投资方式。然而如期定额投资并 弗成藏匿基金投资所固有的风险，弗成保证投资东谈主取得收益，也不是替代储蓄的等效欢喜方 式。      基金管理东谈主承诺以赤诚信用、勤苦尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一 定盈利，也不保证最低收益。基金管理东谈主管理的其他基金的功绩不组成对本基金功绩弘扬的 保证。基金管理东谈主提醒投资东谈主基金投资的“买者自诩”原则，在作念出投资决策后，基金运营 景色与基金净值变化引致的投资风险，由投资东谈主自行背负。      债券市集价钱受到经济身分、政事身分、投资神志和走动轨制等各式身分的影响，导致 基金收益水平变化，产生风险，主要包括：      因国度宏不雅经济方式、货币政策和财政政策等发生变化，导致债券价钱波动而产生风险。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   利率波动径直影响着债券的价钱和收益率，从而影响基金的净值弘扬。利率波动可能导 致债券基金跌破面值。在利率波动时，债券基金的净值波动一般会高于货币市集基金。   主如若指债务东谈主的背信风险，若债务东谈主经营不善，资不抵债，债权东谈主可能会损失掉大部 分的投资，这主要体当今企业债中。   基金的利润将主要通过现款时局来分拨，而现款可能因为通货扩展的影响而导致购买力 着落，从而使基金的现实收益着落。   债券收益率弧线变动风险是指与收益率弧线非平行移动计算的风险，单一的久期盘算推算并 弗成充分响应这一风险的存在。   再投资风险响应了利率着落对固定收益证券利息收入再投资收益的影响，这与利率飞腾 所带来的价钱风险（即前边所提到的利率风险）互为消长。具体为当利率着落时，基金从投 资的固定收益证券所得的利息收入进行再投资时，将取得较少的收益率。   债券回购为进步基金组合收益提供了可能，但也存在一定的风险。举例：回购走动中， 走动敌手在回购到期时弗成偿还全部或部分证券或价款，酿成基金资产损失的风险；回购利 率大于债券投资收益而导致的风险；由于回购操作导致投资总量放大，进而放大基金组合风 险的风险；债券回购在对基金组合收益进行放大的同期，也放大了基金组合的波动性（圭臬 差），基金组合的风险将会加大；回购比例越高，风险涌现进度也就越高，对基金净值酿成 损失的可能性也就越大。如发生债券回购交收背信，质押券可能濒临被处置的风险，因处置 价钱、数目、时候等的不细目，可能会给基金资产酿成损失。   流动性风险是指因证券市集走动量不及，导致证券弗成赶快、低成腹地变现的风险。流 动性风险还包括基金出现多数赎回，甚至莫得饱胀的现款应付赎回支付所引致的风险。   本基金的投资市集主要为证券走动所、世界银行间债券市集等流动性较好的范例型走动 景色，主要投资对象为具有邃密流动性的债券和货币市集器用等，同期本基金基于分散投资 的原则在行业和个券方面未有高聚会度的特征，概括评估在正常市集环境下本基金的流动性 风险适中。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金出现多数赎回情形下，基金管理东谈主不错根据基金那时的资产组合景色或多数赎回份 额占比情况决定全额赎回、减速支付或缓期办理赎回恳求。同期，如本基金单个基金份额持 有东谈主在单个灵通日恳求赎回基金份额进步基金总份额一定比例以上的，基金管理东谈主有权对其 采取缓期办理赎回恳求的措施。   在市集大幅波动、流动性败落等顶点情况下发生无法草率投资者赎回需求的情形时，基 金管理东谈主将以保障投资者正当权益为前提，严格按照法律法则及基金合同的轨则，严慎中式 缓期办理多数赎回恳求、暂停接受赎回恳求、减速支付赎回款项、收取短期赎回费、暂停基 金估值、舞动订价等流动性风险管理器用看成辅助措施。对于种种流动性风险管理器用的使 用，基金管理东谈主将依照严格审批、审慎决策的原则，实时灵验地对风险进行监测和评估，使 用前经过里面审批轨范并与基金托管东谈主协商一致。在现实运用种种流动性风险管理器用时， 投资者的赎回恳求、赎回款项支付等可能受到相应影响，基金管理东谈主将严格依照法律法则及 基金合同的约定进行操作，全面保障投资者的正当权益。   在基金管理运作过程中，管理东谈主的学问、技能、陶冶、判断等主不雅身分会影响其对关连 信息和经济方式、证券价钱走势的判断，从而影响基金收益水平。 灵通期间将无法按照基金份额净值进行申购和赎回。 定的流动性风险，存在着基金份额净值波动的风险。 利率风险外还要承担如企业债、公司债等信用品种的发借主体信用恶化酿成的信用风险。   基金所投资的中小企业私募债券之债务东谈主出现背信，或在走动过程中发生交收背信，或 由于中小企业私募债券信用质地裁汰导致价钱着落，可能酿成基金财产损失。此外，受市集 界限及走动活跃进度的影响，中小企业私募债券可能无法在归并价钱水平上进行较大数目的 买入或卖出，存在一定的流动性风险，从而对基金收益酿成影响。 券具有一定的价钱波动风险、流动性风险、信用风险等风险。本公司将本着严慎和贬抑风险      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 的原则进行资产扶助证券投资，请基金份额持有东谈主暖和包括投资资产扶助证券可能导致的基 金净值波动、流动性风险和信用风险在内的各项风险。 种或多种基础资产或指数，其评价主要源自于对挂钩资产的价钱与价钱波动的预期。投资于 生息品需承受市集风险、信用风险、流动性风险、操派头险和法律风险等。由于生息品时常 具有杠杆效应，价钱波动比标的器用更为剧烈，未必候比投资标的资产要承担更高的风险。 何况由于生息品订价格外复杂，不得当的估值有可能使基金资产濒临损失风险。   国债期货领受保证金走动轨制，由于保证金走动具有杠杆性，当出现不利行情时，指数 渺小的变动就可能会使投资者权益遇到较大损失。国债期货领受逐日无欠债结算轨制，如果 莫得在轨则的时候内补足保证金，按轨则将被强制平仓，可能给投资带来紧要损失。 额可达到或者进步 50%，本基金不向个东谈主投资者公开销售。法律法则或监管机构另有轨则的 除外。本基金特定机构投资者赎回可能会导致现存的中小基金份额持有东谈主酿成损失。 金合同》自动隔绝并按其约定轨范进行计帐，无需召开基金份额持有东谈主大会审议，且不得通 过召开基金份额持有东谈主大会的方式延续本《基金合同》期限。如届时灵验的法律法则或中国 证监会轨则发生变化，上述隔绝轨则被取消、改换或补充的，则本基金按照届时灵验的法律 法则或中国证监会轨则履行；《基金合同》收效三年后陆续存续的，基金存续期内，在灵通 期的终末一日日终（登记机构完成终末一日申购、赎回业务恳求的说明以后），如出现基金 份额持有东谈主数目不悦 200 东谈主或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，基金合同将隔绝并进 行基金财产计帐，且无需召开基金份额持有东谈主大会，同期基金管理东谈主应履行关连的监管讲解 和信息露馅轨范。投资东谈主将濒临《基金合同》提前隔绝的风险。   当本基金启用侧袋机制时，实施侧袋机制期间，侧袋账户份额将罢手露馅基金份额净值， 并不得办理申购、赎回和调治。启用侧袋机制时持有基金份额的持有东谈主将在启用侧袋机制后 同期持有主袋账户份额和侧袋账户份额，侧袋账户份额弗成赎回，其对应特定资产的变当前 间具有不细目性，最终变现价钱也具有不细目性何况有可能大幅低于启用侧袋机制时的特定 资产的估值，基金份额持有东谈主可能因此濒临损失。   实施侧袋机制期间，基金管理东谈主筹画各项投资运作盘算推算和基金功绩盘算推算时以主袋账户资 产为基准，不响应侧袋账户特定资产的真不二价值及变化情况。本基金不露馅侧袋账户份额的 净值，即便基金管理东谈主在基金如期讲解中露馅讲解期末特定资产可变现净值或净值区间的，        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 也不看成特定资产最终变现价钱的承诺，对于特定资产的公允价值和最终变现价钱，基金管 理东谈主不承担任何保证和承诺的责任。   基金管理东谈主将根据主袋账户运作情况合理细目申购政策，因此实施侧袋机制后主袋账户 份额存在暂停申购的可能。 风险   本基金法律文献投资章节计算风险收益特征的表述是基于投资界限、投资比例、证券市 场无边礼貌等作念出的概述性描摹，代表了一般市集情况下本基金的历久风险收益特征。销售 机构(包括直销机构和其他销售机构)根据关连法律法则对本基金进行风险评价，不同的销售 机构领受的评价方法也不同，因此销售机构的风险等级评价与基金法律文献中风险收益特征 的表述可能存在不同，投资东谈主在购买本基金时需按照销售机构的要求完成风险承受才气与产 品风险之间的匹配窥探。   关连当事东谈主在业务各法子操作过程中，因里面贬抑存在谬误或者东谈主为身分酿成操作乖谬 或违背操作规程等引致的风险，举例，越权违纪走动、管帐部门诈骗、走动错误、IT 系统 故障等风险。   在灵通式基金的各式走动行为或者后台运作中，可能因为期间系统的故障或者差错而影 响走动的正常进行或者导致投资者的利益受到影响。这种期间风险可能来自基金管理公司、 登记机构、销售机构、证券走动所、证券登记结算机构等等。   由于法律法则方面的原因，某些市集行为受到限制或合同弗成正常履行，导致基金资产 的损失。   接触、当然灾害等不可抗力身分的出现，将会严重影响证券市集的运行，可能导致基金 资产的损失。金融市集危急、行业竞争、代理商背信、托管行背信等超出基金管理东谈主自身直 接贬抑才气之外的风险，可能导致基金或者基金份额持有东谈主利益受损。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）          §20 基金合同的变更、隔绝与基金财产的计帐 的事项的，应召开基金份额持有东谈主大会决议通过。对于法律法则和基金合同轨则的可不经基 金份额持有东谈主大会决议通过的事项，由基金管理东谈主和基金托管东谈主同意后变更并公告，并报中 国证监会备案。 效后依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介公告。   有下列情形之一的，《基金合同》应当隔绝： 连结的； 基金管理东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监督下进行基金计帐。 从事证券、期货关连业务经验的注册管帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主员组成。基金财 产计帐小组不错聘用必要的管当事者谈主员。 现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （1）《基金合同》隔绝情形出当前，由基金财产计帐小组和洽经受基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和说明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作计帐讲解；      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （5）礼聘管帐师事务所对计帐讲解进行外部审计，礼聘讼师事务所对计帐讲解出具法 律概念书；   （6）将计帐讲解报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分拨。 变现的，计帐期限相应顺延。   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的通盘合理用度，计帐用度 由基金财产计帐小组优先从基金剩余财产中支付。   依据基金财产计帐的分拨决策，将基金财产计帐后的全部剩余资产扣除基金财产计帐费 用、缴纳所欠税款并退回基金债务后，按基金份额持有东谈把持有的基金份额比例进行分拨。   计帐过程中的计算紧要事项须实时公告；基金财产计帐讲解经具有证券、期货关连业务 经验的管帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律概念书后报中国证监会备案并公告。基金 财产计帐公告于基金财产计帐讲解报中国证监会备案后 5 个处事日内由基金财产计帐小组 进行公告。   基金财产计帐账册及计算文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                   §21 基金合同的内容节录      （1）照章召募资金；      （2）自《基金合同》收效之日起，根据法律法则和《基金合同》独处运用并管理基金 财产；      （3）依照《基金合同》收取基金管理费以及法律法则轨则或中国证监会批准的其他费 用；      （4）销售基金份额；      （5）按照轨则召集基金份额持有东谈主大会；      （6）依据《基金合同》及计算法律轨则监督基金托管东谈主，如觉得基金托管东谈主违背了《基 金合同》及国度计算法律轨则，应申诉中国证监会和其他监管部门，并采取必要措施保护基 金投资者的利益；      （7）在基金托管东谈主更换时，提名新的基金托管东谈主；      （8）选拔、更换基金销售机构，对基金销售机构的关连行为进行监督和处理；      （9）担任或托付其他得当条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务并取得《基 金合同》轨则的用度；      （10）依据《基金合同》及计算法律轨则决定基金收益的分拨决策；      （11）在《基金合同》约定的界限内，隔绝或暂停受理申购、赎回或调治恳求；      （12）依照法律法则为基金的利益对被投资公司欺骗股东权利，为基金的利益欺骗因基 金财产投资于证券所产生的权利；      （13）以基金管理东谈主的口头，代表基金份额持有东谈主的利益欺骗诉讼权利或者实施其他法 律行为；      （14）选拔、更换讼师事务所、管帐师事务所、证券经纪商或其他为基金提供服务的外 部机构；      （15）在得当计算法律、法则的前提下，制订和颐养计算基金认购、申购、赎回、调治 和非走动过户等业务法则；      （16）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他权利。      （1）照章召募资金，办理或者托付经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的 发售、申购、赎回和登记事宜；      （2）办理基金备案手续；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （3）自《基金合同》收效之日起，以赤诚信用、严慎勤苦的原则管理和运用基金财产；   （4）配备饱胀的具有专科经验的东谈主员进行基金投资分析、决策，以专科化的经营方式 管理和运作基金财产；   （5）建立健全里面风险贬抑、监察与稽核、财务管理及东谈主事管理等轨制，保证所管理 的基金财产和基金管理东谈主的财产彼此独处，对所管理的不同基金分别管理，分别记账，进行 证券投资；   （6）除依据《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则外，不得利用基金财产为我方 及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主运作基金财产；   （7）照章接受基金托管东谈主的监督；   （8）采取得当合理的措施使筹画基金份额认购、申购、赎回和刊出价钱的方法得当《基 金合同》等法律文献的轨则，按计算轨则筹画并公告基金净值信息，细目基金份额申购、赎 回的价钱；   （9）进行基金管帐核算并编制基金财务管帐讲解；   （10）编制季度、中期和年度基金讲解；   （11）严格按照《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则，履行信息露馅及讲解义务；   （12）保守基金交易奥妙，不流露基金投资有盘算推算、投资意向等。除《基金法》、《基金 合同》偏激他计算轨则另有轨则外，在基金信息公开露馅前应予守秘，不向他东谈主流露；   （13）按《基金合同》的约定细目基金收益分拨决策，实时向基金份额持有东谈主分拨基金 收益；   （14）按轨则受理申购与赎回恳求，实时、足额支付赎回款项；   （15）依据《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则召集基金份额持有东谈主大会或配合 基金托管东谈主、基金份额持有东谈主照章召集基金份额持有东谈主大会；   （16）按轨则保存基金财产管理业务行为的管帐账册、报表、记录和其他关连贵寓 15 年以上；   （17）确保需要向基金投资者提供的各项文献或贵寓在轨则时候发出，何况保证投资者 好像按照《基金合同》轨则的时候和方式，随时查阅到与基金计算的公开贵寓，并在支付合 理成本的条件下得到计算贵寓的复印件；   （18）组织并参加基金财产计帐小组，参与基金财产的看护、清理、估价、变现和分拨；   （19）濒临驱散、照章被排除或者被照章宣告歇业时，实时讲解中国证监会并文书基金 托管东谈主；   （20）因违背《基金合同》导致基金财产的损失或毁伤基金份额持有东谈主正当权益时，应 当承担抵偿责任，其抵偿责任不因其退任而除名；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      （21）监督基金托管东谈主按法律法则和《基金合同》轨则履行我方的义务，基金托管东谈主违 反《基金合同》酿成基金财产损失机，基金管理东谈主应为基金份额持有东谈主利益向基金托管东谈主追 偿；      （22）当基金管理东谈主将其义务托付第三方处理时，应当对第三方处理计算基金事务的行 为承担责任；      （23）以基金管理东谈主口头，代表基金份额持有东谈主利益欺骗诉讼权利或实施其他法律行为；      （24）基金管理东谈主在召募期间未能达到基金的备案条件，《基金合同》弗成收效，基金 管理东谈主承担全部召募用度，将已召募资金加计银行同期活期入款利息在基金召募期收尾后      （25）履行收效的基金份额持有东谈主大会的决议；      （26）建立并保存基金份额持有东谈主名册；      （27）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他义务。      （1）自《基金合同》收效之日起，照章律法则和《基金合同》的轨则安全看护基金财 产；      （2）依《基金合同》约定取得基金托管费以及法律法则轨则或监管部门批准的其他费 用；      （3）监督基金管理东谈主对本基金的投资运作，如发现基金管理东谈主有违背《基金合同》及 国度法律法则行为，对基金财产、其他当事东谈主的利益酿成紧要损失的情形，应申诉中国证监 会，并采取必要措施保护基金投资者的利益；      （4）根据关连市集法则，为基金开设证券账户、资金账户、期货账户偏激他投资所需 账户，为基金办理证券、期货走动资金计帐；      （5）提议召开或召集基金份额持有东谈主大会；      （6）在基金管理东谈主更换时，提名新的基金管理东谈主；      （7）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他权利。      （1）以赤诚信用、勤苦尽责的原则持有并安全看护基金财产；      （2）设立专门的基金托管部门，具有得当要求的营业景色，配备饱胀的、及格的熟识 基金托管业务的专职东谈主员，负责基金财产托处事宜；      （3）建立健全里面风险贬抑、监察与稽核、财务管理及东谈主事管理等轨制，确保基金财 产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管东谈主自有财产以及不同的基金财产彼此独处；对 所托管的不同的基金分别建设账户，独处核算，分账管理，保证不同基金之间在账户建设、 资金划拨、账册记录等方面彼此独处；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （4）除依据《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则外，不得利用基金财产为我方 及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主托管基金财产；   （5）看护由基金管理东谈主代表基金签订的与基金计算的紧要合同及计算凭证；   （6）按轨则开设基金财产的资金账户、证券账户、期货账户及投资所需的其他账户， 按照《基金合同》的约定，根据基金管理东谈主的投资指示，实时办理计帐、交割事宜；   （7）保守基金交易奥妙，除《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则另有轨则外， 在基金信息公开露馅前赐与守秘，不得向他东谈主流露；   （8）复核、审查基金管理东谈主筹画的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购、赎 回价钱；   （9）办理与基金托管业务行为计算的信息露馅事项；   （10）对基金财务管帐讲解、季度、中期和年度基金讲解出具概念，说明基金管理东谈主在 各贫寒方面的运作是否严格按照《基金合同》的轨则进行；如果基金管理东谈主有未履行《基金 合同》轨则的行为，还应当说明基金托管东谈主是否采取了得当的措施；   （11）保存基金托管业务行为的记录、账册、报表和其他关连贵寓 15 年以上；   （12）建立并保存基金份额持有东谈主名册；   （13）按轨则制作关连账册并与基金管理东谈主查对；   （14）依据基金管理东谈主的指示或计算轨则向基金份额持有东谈主支付基金收益和赎回款项；   （15）依据《基金法》、《基金合同》偏激他计算轨则，召集基金份额持有东谈主大会或配 合基金管理东谈主、基金份额持有东谈主照章召集基金份额持有东谈主大会；   （16）按照法律法则和《基金合同》的轨则监督基金管理东谈主的投资运作；   （17）参加基金财产计帐小组，参与基金财产的看护、清理、估价、变现和分拨；   （18）濒临驱散、照章被排除或者被照章宣告歇业时，实时讲解中国证监会和银行监管 机构，并文书基金管理东谈主；   （19）因违背《基金合同》导致基金财产损失机，应承担抵偿责任，其抵偿责任不因其 退任而除名；   （20）按轨则监督基金管理东谈主按法律法则和《基金合同》轨则履行我方的义务，基金管 理东谈主因违背《基金合同》酿成基金财产损失机，应为基金份额持有东谈主利益向基金管理东谈主追偿；   （21）履行收效的基金份额持有东谈主大会的决议；   （22）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他义务。 限于：   （1）共享基金财产收益；   （2）参与分拨计帐后的剩余基金财产；   （3）在灵通期内照章转让或者恳求赎回其持有的基金份额；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （4）按照轨则要求召开或自行召集基金份额持有东谈主大会；   （5）出席或者请托代表出席基金份额持有东谈主大会，对基金份额持有东谈主大会审议事项行 使表决权；   （6）查阅或者复制公开露馅的基金信息贵寓；   （7）监督基金管理东谈主的投资运作；   （8）对基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金服务机构毁伤其正当权益的行为照章拿告状讼 或仲裁；   （9）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他权利。 限于：   （1）谨慎阅读并驯顺《基金合同》、招募说明书等信息露馅文献；   （2）了解所投资基金家具，了解自身风险承受才气，自主判断基金的投资价值，自主 作念出投资决策，自行承担投资风险；   （3）暖和基金信息露馅，实时欺骗权利和履行义务；   （4）缴纳基金认购、申购款项及法律法则和《基金合同》所轨则的用度；   （5）在其持有的基金份额界限内，承担基金蚀本或者《基金合同》隔绝的有限责任；   （6）不从事任何有损基金偏激他《基金合同》当事东谈主正当权益的行为；   （7）履行收效的基金份额持有东谈主大会的决议；   （8）返还在基金走动过程中因任何原因取得的欠妥得利；   （9）发起资金提供方持有认购的基金份额不少于 3 年，法律法则或监管机构另有轨则 的除外；   （10）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他义务。 代表基金份额持有东谈主出席会议并表决。除法律法则另有轨则或基金合同另有约定外，基金份 额持有东谈把持有的每一基金份额领有对等的投票权。   本基金份额持有东谈主大会未设立日常机构，若将来本基金份额持有东谈主大会成立日常机构， 则按照届时灵验的法律法则的轨则履行。   除本基金闭塞期与灵通期之间的调治及法律法则、中国证监会或《基金合同》另有轨则 之外，当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有东谈主大会：   （1）隔绝《基金合同》；        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （2）更换基金管理东谈主；   （3）更换基金托管东谈主；   （4）调治基金运作方式；   （5）颐养基金管理东谈主、基金托管东谈主的酬谢圭臬或提高销售服务费率；   （6）变更基金类别；   （7）本基金与其他基金的合并；   （8）变更基金投资标的、界限或策略；   （9）变更基金份额持有东谈主大会轨范；   （10）基金管理东谈主或基金托管东谈主要求召开基金份额持有东谈主大会；   （11）单独或共计持有本基金总份额 10%以上（含 10%）基金份额的基金份额持有东谈主（以 基金管理东谈主收到提议当日的基金份额筹画，下同）就归并事项书面要求召开基金份额持有东谈主 大会；   （12）对基金合同当事东谈主权利和义务产生紧要影响的其他事项；   （13）法律法则、《基金合同》或中国证监会轨则的其他应当召开基金份额持有东谈主大会 的事项。   在法律法则和《基金合同》轨则的界限内，且对基金份额持有东谈主利益无本质不利影响的 前提下，以下情况可由基金管理东谈主和基金托管东谈主协商后修改，不需召开基金份额持有东谈主大会：   （1）调低基金管理费、基金托管费之外其他应由基金承担的用度；   （2）法律法则要求加多的基金用度的收取；   （3）颐养本基金的申购费率、调低赎回费率、调低销售服务费率或变更收费方式；   （4）加多或颐养本基金的基金份额类别建设；   （5）因相应的法律法则发生变动而应当对《基金合同》进行修改；   （6）《基金合同》的修改对基金份额持有东谈主利益无本质性不利影响或修改不波及《基 金合同》当事东谈主权利义务关系发生紧要变化；   （7）基金管理东谈主、销售机构、登记机构颐养计算基金认购、申购、赎回、调治、非交 易过户、转托管等业务的法则；   （8）经中国证监会允许，基金推出新业务或服务；   （9）按照法律法则和《基金合同》轨则无需召开基金份额持有东谈主大会的其他情形。   （1）除法律法则轨则或《基金合同》另有约定外，基金份额持有东谈主大会由基金管理东谈主 召集。   （2）基金管理东谈主未按轨则召集或弗成召集时，由基金托管东谈主召集。   （3）基金托管东谈主觉得有必要召开基金份额持有东谈主大会的，应当向基金管理东谈主建议书面 提议。基金管理东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面见告基金托管        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 东谈主。基金管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开；基金管理东谈主决定不 召集或在轨则时候内未能作出版面复兴，基金托管东谈主仍觉得有必要召开的，应当由基金托管 东谈主自行召集，并自出具书面决定之日起 60 日内召开并见告基金管理东谈主，基金管理东谈主应当配 合。      （4）代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有东谈主就归并事项书面要求召开基 金份额持有东谈主大会，应当向基金管理东谈主建议书面提议。基金管理东谈主应当自收到书面提议之日 起 10 日内决定是否召集，并书面见告建议提议的基金份额持有东谈主代表和基金托管东谈主。基金 管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开；基金管理东谈主决定不召集或在 轨则时候内未能作出版面复兴，代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有东谈主仍觉得 有必要召开的，应当向基金托管东谈主建议书面提议。基金托管东谈主应当自收到书面提议之日起 管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开。      （5）代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有东谈主就归并事项书面要求召开基 金份额持有东谈主大会，而基金管理东谈主、基金托管东谈主都不召集的或在轨则时候内未能作出版面答 复，单独或共计代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有东谈主有权自行召集，并至少 提前 30 日报中国证监会备案。基金份额持有东谈主照章自行召集基金份额持有东谈主大会的，基金 管理东谈主、基金托管东谈主应当配合，不得阻扰、骚扰。      （6）基金份额持有东谈主会议的召集东谈主负责选拔细目开会时候、地点、方式和权益登记日。      （1）召开基金份额持有东谈主大会，召集东谈主应于会议召开前 30 日，在指定媒介公告。基金 份额持有东谈主大和会知应至少载明以下内容： 投递时候和地点；      （2）采取通信开会方式并进行表决的情况下，由会议召集东谈主决定在会议文书中说明本 次基金份额持有东谈主大会所采取的具体通信方式、托付的公证机关偏激计算方式和计算东谈主、表 决概念寄交的截止时候和收取方式。      （3）如召集东谈主为基金管理东谈主，还应另行书面文书基金托管东谈主到指定地点对表决概念的 计票进行监督；如召集东谈主为基金托管东谈主，则应另行书面文书基金管理东谈主到指定地点对表决意      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 见的计票进行监督；如召集东谈主为基金份额持有东谈主，则应另行书面文书基金管理东谈主和基金托管 东谈主到指定地点对表决概念的计票进行监督。基金管理东谈主或基金托管东谈主拒不派代表对表决概念 的计票进行监督的，不影响表决概念的计票效劳。   基金份额持有东谈主大会可通过现场开会方式、通信开会方式或法律法则及监管机关允许的 其他方式召开，会议的召开方式由会议召集东谈主细目。   （1）现场开会。由基金份额持有东谈主本东谈主出席或以代理投票授权托付说明注解请托代表出席， 现场开会时基金管理东谈主和基金托管东谈主的授权代表应当列席基金份额持有东谈主大会，基金管理东谈主 或基金托管东谈主不派代表列席的，不影响表决效劳。现场开会同期得当以下条件时，不错进行 基金份额持有东谈主大会议程： 的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付说明注解得当法律法则、《基金合同》和会议文书的轨则， 何况持有基金份额的凭证与基金管理东谈把持有的登记贵寓相符； 额不少于本基金在权益登记日基金总份额的 1/2（含 1/2）。   （2）通信开会。通信开会系指基金份额持有东谈主将其对表决事项的投票以书面时局或大 和会知载明的其他时局在表决截止日曩昔投递至召集东谈主指定的地址。通信开会应以书面方式 或大和会知载明的其他时局进行表决。   在同期得当以下条件时，通信开会的方式视为灵验： 示性公告； 东谈主）到指定地点对表决概念的计票进行监督。会议召集东谈主在基金托管东谈主（如果基金托管东谈主为 召集东谈主，则为基金管理东谈主）和公证机关的监督下按照会议文书轨则的方式收取基金份额持有 东谈主的表决概念；基金托管东谈主或基金管理东谈主经文书不参加收取表决概念的，不影响表决效劳； 基金份额不小于在权益登记日基金总份额的 1/2（含 1/2）； 的代理东谈主，同期提交的持有基金份额的凭证、受托出具表决概念的代理东谈主出具的托付东谈把持有 基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付说明注解得当法律法则、《基金合同》和会议文书 的轨则，并与基金登记机构记录相符；   （3）若到会者在权益登记日所持有的灵验基金份额低于本条第（1）款第 2）项、第（2） 款第 3）项轨则比例的，召集东谈主不错在原公告的基金份额持有东谈主大会召开时候的三个月以后、     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 六个月以内，就原定审议事项再行召集基金份额持有东谈主大会。再行召集的基金份额持有东谈主大 会，到会者所持有的基金份额不少于在权益登记日基金份额总额的三分之一（含三分之一）。   （4）在法律法则和监管机构允许的情况下，基金份额持有东谈主大会可通过集聚、电话或 其他方式召开，基金份额持有东谈主不错领受书面、集聚、电话、短信或其他方式进行表决，具 体方式由会议召集东谈主细目并在会议文书中列明。   （5）基金份额持有东谈主授权他东谈主代为出席会议并表决的，授权方式不错领受书面、集聚、 电话、短信或其他方式，具体方式在会议文书中列明。   （1）议事内容及提案权   议事内容为关系基金份额持有东谈主利益的紧要事项，如《基金合同》的紧要修改、决定终 止《基金合同》、更换基金管理东谈主、更换基金托管东谈主、与其他基金合并、法律法则及《基金 合同》轨则的其他事项以及会议召集东谈主觉得需提交基金份额持有东谈主大会筹商的其他事项。   基金份额持有东谈主大会的召集东谈主发出召集合议的文书后，对原有提案的修改应当在基金份 额持有东谈主大会召开前实时公告。   基金份额持有东谈主大会不得对未事前公告的议事内容进行表决。   （2）议事轨范   在现场开会的方式下，领先由大会把持东谈主按照下列第 8 条文定轨范细目和公布监票东谈主， 然后由大会把持东谈主宣读提案，经筹商后进行表决，并形成大会决议。大会把持东谈主为基金管理 东谈主授权出席会议的代表，在基金管理东谈主授权代表未能把持大会的情况下，由基金托管东谈主授权 其出席会议的代表把持；如果基金管理东谈主授权代表和基金托管东谈主授权代表均未能把持大会， 则由出席大会的基金份额持有东谈主和代理东谈主所持表决权的 50%以上（含 50%）选举产生别称基 金份额持有东谈主看成该次基金份额持有东谈主大会的把持东谈主。基金管理东谈主和基金托管东谈主拒不出席或 把持基金份额持有东谈主大会，不影响基金份额持有东谈主大会作出的决议的效劳。   会议召集东谈主应当制作出席会议东谈主员的签名册。签名册载明参加会议东谈主员姓名（或单元名 称）、身份说明注解文献号码、持有或代表有表决权的基金份额、托付东谈主姓名（或单元称呼）和 计算方式等事项。   在通信开会的情况下，领先由召集东谈主提前 30 日公布提案，在所文书的表决截止日期后   基金份额持有东谈主大会决议分为一般决议和绝顶决议：        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      （1）一般决议，一般决议须经参加大会的基金份额持有东谈主或其代理东谈主所持表决权的 50% 以上（含 50%）通过方为灵验；除下列第（2）项所轨则的须以绝顶决议通过事项之外的其 他事项均以一般决议的方式通过。      （2）绝顶决议，绝顶决议应当经参加大会的基金份额持有东谈主或其代理东谈主所持表决权的 方式、更换基金管理东谈主或者基金托管东谈主、隔绝《基金合同》、与其他基金合并以绝顶决议通 过方为灵验。      基金份额持有东谈主大会采取记名方式进行投票表决。      采取通信方式进行表决时，除非在计票时有充分的相悖把柄说明注解，不然提交得当会议通 知中轨则的说明投资者身份文献的表决视为灵验出席的投资者，口头得当会议文书轨则的表 决概念视为灵验表决，表决概念迟滞不清或彼此矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具表决 概念的基金份额持有东谈主所代表的基金份额总额。      基金份额持有东谈主大会的各项提案或归并项提案内比肩的各项议题应当分开审议、逐项表 决。      （1）现场开会 出手后晓示在出席会议的基金份额持有东谈主和代理东谈主中选举两名基金份额持有东谈主代表与大会 召集东谈主授权的别称监督员共同担任监票东谈主；如大会由基金份额持有东谈主自行召集或大会诚然由 基金管理东谈主或基金托管东谈主召集，然而基金管理东谈主或基金托管东谈主未出席大会的，基金份额持有 东谈主大会的把持东谈主应当在会议出手后晓示在出席会议的基金份额持有东谈主中选举三名基金份额 持有东谈主代表担任监票东谈主。基金管理东谈主或基金托管东谈主不出席大会的，不影响计票的效劳。 果。 布表决结果后立即对所投票数要求进行再行盘货。监票东谈主应当进行再行盘货，再行盘货以一 次为限。再行盘货后，大会把持东谈主应当马上公布再行盘货结果。 计票的效劳。      （2）通信开会      在通信开会的情况下，计票方式为：由大会召集东谈主授权的两名监督员在基金托管东谈主授权 代表（若由基金托管东谈主召集，则为基金管理东谈主授权代表）的监督下进行计票，并由公证机关 对其计票过程赐与公证。基金管理东谈主或基金托管东谈主拒派代表对表决概念的计票进行监督的， 不影响计票和表决结果。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金份额持有东谈主大会的决议，召集东谈主应当自通过之日起 5 日内报中国证监会备案。      基金份额持有东谈主大会的决议自表决通过之日起收效。      基金份额持有东谈主大会决议自收效之日起依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介上 公告。如果领受通信方式进行表决，在公告基金份额持有东谈主大会决议时，必须将公文凭全文、 公证机构、公证员姓名等一同公告。      基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金份额持有东谈主应当履行收效的基金份额持有东谈主大会的决议。 收效的基金份额持有东谈主大会决议对全体基金份额持有东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主均有拘谨 力。      若本基金实施侧袋机制，则关连基金份额或表决权的比例指主袋份额持有东谈主和侧袋份额 持有东谈主分别持有或代表的基金份额或表决权得当该等比例，但若关连基金份额持有东谈主大会召 集和审议事项不波及侧袋账户的，则仅指主袋份额持有东谈把持有或代表的基金份额或表决权符 合该等比例：      （1）基金份额持有东谈主欺骗提议权、召集权、提名权所需单独或共计代表关连基金份额      （2）现场开会的到会者在权益登记日代表的基金份额不少于本基金在权益登记日关连 基金份额的二分之一（含二分之一）；      （3）通信开会的径直出具表决概念或授权他东谈主代表出具表决概念的基金份额持有东谈主所 持有的基金份额不小于在权益登记日关连基金份额的二分之一（含二分之一）；      （4）当参与基金份额持有东谈主大会投票的基金份额持有东谈主所持有的基金份额小于在权益 登记日关连基金份额的二分之一，召集东谈主在原公告的基金份额持有东谈主大会召开时候的 3 个月 以后、6 个月以内就原定审议事项再行召集的基金份额持有东谈主大会应当有代表三分之一以上 （含三分之一）关连基金份额的持有东谈主参与或授权他东谈主参与基金份额持有东谈主大会投票；      （5）现场开会由出席大会的基金份额持有东谈主和代理东谈主所持表决权的 50%以上（含 50%） 选举产生别称基金份额持有东谈主看成该次基金份额持有东谈主大会的把持东谈主；      （6）一般决议须经参加大会的基金份额持有东谈主或其代理东谈主所持表决权的二分之一以上 （含二分之一）通过；      （7）绝顶决议应当经参加大会的基金份额持有东谈主或其代理东谈主所持表决权的三分之二以 上（含三分之二）通过。      侧袋机制实施期间，基金份额持有东谈主大会审议事项波及主袋账户和侧袋账户的，应分别 由主袋账户、侧袋账户的基金份额持有东谈主进行表决，归并类别账户内的每份基金份额具有平 等的表决权。表决事项未波及侧袋账户的，侧袋账户份额无表决权。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   侧袋机制实施期间，对于基金份额持有东谈主大会的关连轨则以本节特殊约定内容为准，本 节莫得轨则的适用上文关连约定。 容，但凡径直援用法律法则或监管轨则的部分，如法律法则或监管轨则修改导致关连内容被 取消或变更的，基金管理东谈主与基金托管东谈主协商一致并提前公告后，可径直对该部天职容进行 修改或颐养，无需召开基金份额持有东谈主大会。   基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除关连用度后的 余额，基金已完结收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。   基金可供分拨利润指截止收益分拨基准日基金未分拨利润与未分拨利润中已完结收益 的孰低数。   （1）在得当计算基金分成条件的前提下，本基金每年收益分拨次数最多为 12 次，每次 收益分拨比例不得低于该次可供分拨利润的 20%，若《基金合同》收效不悦 3 个月可不进行 收益分拨；   （2）本基金收益分拨方式分两种：现款分成与红利再投资，投资者可选拔现款红利或 将现款红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选拔，本基金默许的收益 分拨方式是现款分成；   （3）基金收益分拨后种种基金份额净值均弗成低于面值；即基金收益分拨基准日的各 类基金份额净值减去本类每单元基金份额收益分拨金额后弗成低于面值；   （4）本基金两类基金份额在用度收取上不同，其对应的可供分拨利润可能有所不同； 本基金归并类别的每份基金份额享有同平分拨权；   （5）基金可供分拨利润为正的情况下，方可进行收益分拨；   （6）投资者的现款红利和红利再投资形成的基金份额均保留到少量点后第 2 位，少量 点后第 3 位出手舍去，舍去部分归基金资产；   （7）法律法则或监管机关另有轨则的，从其轨则。   在不影响基金份额持有东谈主利益的情况下，基金管理东谈主可在法律法则允许的前提下酌情调 整以上基金收益分拨原则，此项颐养不需要召开基金份额持有东谈主大会，但应于变更实施日前 在指定媒介公告。         招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金收益分拨决策中应载明截止收益分拨基准日的可供分拨利润、基金收益分拨对象、 分拨时候、分拨数额及比例、分拨方式等内容。      本基金收益分拨决策由基金管理东谈主拟定，并由基金托管东谈主复核，在 2 日内在指定媒介公 告。      基金红利披发日距离收益分拨基准日（即可供分拨利润筹画截止日）的时候不得进步      收益分拨领受红利再投资方式免收再投资的用度。      基金收益分拨时所发生的银行转账或其他手续用度由投资者自行承担。当投资者的现款 红利小于一定金额，不及以支付银行转账或其他手续用度时，基金登记机构可将基金份额持 有东谈主的现款红利自动转为相应类别的基金份额。红利再投资的筹画方法等计算事项恪守《业 务法则》的关连轨则。      本基金实施侧袋机制的，侧袋账户不进行收益分拨，详见招募说明书的轨则。      （1）基金管理东谈主的管理费；      （2）基金托管东谈主的托管费；      （3）基金的销售服务费；      （4）《基金合同》收效后与基金关连的信息露馅用度；      （5）《基金合同》收效后与基金关连的管帐师费、讼师费、诉讼费和仲裁费；      （6）基金份额持有东谈主大会用度；      （7）基金的证券、期货走动用度；      （8）基金的银行汇划用度；      （9）基金关连账户的开户及真贵用度；      （10）按照国度计算轨则和《基金合同》约定，不错在基金财产中列支的其他用度。      （1）基金管理东谈主的管理费      本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.30%年费率计提。管理费的筹画方法如下：      H＝E×0.30%÷当年天数      H 为逐日应计提的基金管理费        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   E 为前一日的基金资产净值   基金管理费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管东谈主发 送基金管理费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产中一次性 支付给基金管理东谈主。若遇法定节沐日、公放假等，支付日期顺延。   （2）基金托管东谈主的托管费   本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提。托管费的筹画方法如下：   H＝E×0.10%÷当年天数   H 为逐日应计提的基金托管费   E 为前一日的基金资产净值   基金托管费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管东谈主发 送基金托管费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产中一次性 支付给基金托管东谈主。若遇法定节沐日、公休日等，支付日期顺延。   （3）C 类基金份额的销售服务费   本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.20%。 本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有东谈主服务，基金管理东谈主将在基金年 度讲解中对该项用度的列支情况作专项说明。销售服务费计提的筹画公式如下：   H＝E×0.20%÷当年天数   H 为 C 类基金份额逐日应计提的销售服务费   E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值   基金销售服务费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理东谈主向基金托管 东谈主发送基金销售服务费划款指示，基金托管东谈主复核后于次月首日起 5 个处事日内从基金财产 中一次性支付给基金管理东谈主。若遇法定节沐日、公休日等，支付日期顺延。   上述“1、基金用度的种类”中第（4）－（10）项用度，根据计算法则及相应条约轨则， 按用度现实支拨金额列入当期用度，由基金托管东谈主从基金财产中支付。   下列用度不列入基金用度：   （1）基金管理东谈主和基金托管东谈主因未履行或未完全履行义务导致的用度支拨或基金财产 的损失；   （2）基金管理东谈主和基金托管东谈主处理与基金运作无关的事项发生的用度；   （3）《基金合同》收效前的关连用度；   （4）其他根据关连法律法则及中国证监会的计算轨则不得列入基金用度的名目。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   本基金实施侧袋机制的，与侧袋账户计算的用度不错从侧袋账户中列支，但应待侧袋账 户资产变现后方可列支，计算用度可酌情收取或减免，但不得收取管理费，其他用度详见招 募说明书的轨则或关连公告。   本基金运作过程中波及的各征税主体，其征税义务按国度税收法律、法则履行。   在严格贬抑风险的前提下，力求基金资产历久稳健升值，为基金份额持有东谈主提供突出业 绩相比基准的投资答复。   本基金的投资界限主要为具有邃密流动性的金融器用，包括国债、金融债、企业债、公 司债、央行单子、中期单子、短期融资券、超短期融资券、中小企业私募债、资产扶助证券、 次级债、可分离走动可转债的纯债部分、债券回购、银行入款、同行存单、国债期货等，以 及法律法则或中国证监会允许基金投资的其他金融器用（但须得当中国证监会的关连轨则）。   本基金不投资于股票、权证等资产，也不投资于可调治债券（可分离走动可转债的纯债 部分除外）、可交换债券。   基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80%，但在每次开 放期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，不受前述投资组合比例 的限制。在灵通期内，本基金每个走动日日终在扣除国债期货合约需缴纳的走动保证金后， 持有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期，本基金 每个走动日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的 现款；其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。   如法律法则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理东谈主在履行得当轨范后，可 以将其纳入投资界限。   （1）组合限制   基金的投资组合应恪守以下限制： 日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，基金投资不受上述比例限制； 有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期内每个走动          招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的现款；其 中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等； 的 10%； 证券界限的 10%； 过其种种资产扶助证券共计界限的 10%； 资产扶助证券期间，如果其信用等级着落、不再得当投资圭臬，应在评级讲解发布之日起 3 个月内赐与全部卖出； 束之日的时候长度； 金净资产的 140%； 的 15%； 总市值的 30%； 期货合约价值，共计（轧差筹画）应当得当本基金投资界限中对于债券资产的投资比例，即 不低于基金资产的 80%，但在每次灵通期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事 日的期间内，不受前述投资组合比例的限制； 一走动日基金资产净值的 30%； 值的 15%；     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   因证券市集波动、证券停牌、基金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金不得当前 款所轨则比例限制的，基金管理东谈主不得主动新增流动性受限资产的投资。 手开展逆回购走动的，可接受质押品的禀赋要求应当与基金合同约定的投资界限保持一致；   除上述第 2）、10）、18）、19）项外，因证券、期货市集波动、证券刊行东谈主合并、基 金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金投资比例不得当上述轨则投资比例的，基金管 理东谈主应当在 10 个走动日内进行颐养，但中国证监会轨则的特殊情形除外。   基金管理东谈主应当自基金合同收效之日起 3 个月内使基金的投资组合比例得当基金合同 的计算约定。在上述期间内，本基金的投资界限、投资策略应当得当基金合同的约定。基金 托管东谈主对基金的投资的监督与检验自本基金合同收效之日起出手。   如果法律法则或监管部门对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规 定为准。法律法则或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受关连限 制，但需提前公告。   （2）回绝行为   为真贵基金份额持有东谈主的正当权益，基金财产不得用于下列投资或者行为：   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主偏激控股股东、现实贬抑东谈主或者 与其有紧要横蛮关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他紧要关联交 易的，应当得当本基金的投资标的和投资策略，恪守持有东谈主利益优先原则，谨防利益冲破， 建立健全里面审批机制和评估机制，按照市集平正合理价钱履行。关连走动必须事前得到基 金托管东谈主同意，并按法律法则赐与露馅。紧要关联走动应提交基金管理东谈主董事会审议，并经 过三分之二以上的独处董事通过。基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联走动事项进行审查。   法律法则或监管部门取消或变更上述回绝性轨则，如适用于本基金，则本基金投资不再 受关连限制或按变更后的轨则履行。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金资产净值是指基金资产总值减去基金欠债后的价值。   （1）证券走动所上市的有价证券的估值 估值净价进行估值，具体估值机构由基金管理东谈主与托管东谈主另行协商约定； 或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估值全价中所含的债券应 收利息得到的净价进行估值；估值日莫得走动的，且最近走动日后经济环境未发生紧要变化， 按最近走动日收盘价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估值 全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；如最近走动日后经济环境发生了紧要变化 的，领受估值期间细目公允价值； 的资产扶助证券、中小企业私募债，领受估值期间细目公允价值，在估值期间难以可靠计量 公允价值的情况下，按成本估值。   （2）初次公开辟行未上市的债券，领受估值期间细目公允价值，在估值期间难以可靠 计量公允价值的情况下，按成本估值。   （3）世界银行间债券市集走动的债券、资产扶助证券等固定收益品种，领受第三方估 值机构提供的估值价钱数据进行估值。   （4）归并债券同期在两个或两个以上市集走动的，按债券所处的市集分别估值。   （5）持有的银行如期入款或文书入款以本金列示，按相应利率逐日计提利息。   （6）本基金投资同行存单，领受估值日第三方估值机构提供的估值价钱数据进行估值； 采纳的第三方估值机构未提供估值价钱的，按成本估值。   （7）国债期货合约以估值当日结算价进行估值，估值当日无结算价的，且最近走动日 后经济环境未发生紧要变化的，领受最近走动日结算价估值。   （8）如有可信把柄标明按上述方法进行估值弗成客不雅响应其公允价值的，基金管理东谈主 可根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能响应公允价值的价钱估值。   （9）当发生大额申购或赎回情形时，基金管理东谈主不错领受舞动订价机制，以确保基金 估值的平正性。   （10）关连法律法则以及监管部门有强制轨则的，从其轨则。如有新增事项，按国度最 新轨则估值。   如基金管理东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违背基金合同订明的估值方法、轨范及关连法 律法则的轨则或者未能充分真贵基金份额持有东谈主利益时，应立即文书对方，共同查明原因， 两边协商管理。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      根据计算法律法则，基金资产净值筹画和基金管帐核算的义务由基金管理东谈主承担。本基 金的基金管帐责任方由基金管理东谈主担任，因此，就与本基金计算的管帐问题，如经关连各方 在对等基础上充分筹商后，仍无法达成一致的概念，按照基金管理东谈主对基金净值信息的筹画 结果对外赐与公布。      《基金合同》收效后，在基金闭塞期内，基金管理东谈主应当至少每周在指定网站露馅一次 基金份额净值和基金份额累计净值。      在《基金合同》收效后的每个灵通期内，基金管理东谈主应当在不晚于每个灵通日的次日， 通过指定网站、基金销售机构网站或营业网点露馅灵通日的基金份额净值和基金份额累计净 值。      基金管理东谈主应当在不晚于半年度和年度终末一日的次日，在指定网站露馅半年度和年度 终末一日的基金份额净值和基金份额累计净值。      （1）变更基金合同波及法律法则轨则或本基金合同约定应经基金份额持有东谈主大会决议 通过的事项的，应召开基金份额持有东谈主大会决议通过。对于法律法则和基金合同轨则的可不 经基金份额持有东谈主大会决议通过的事项，由基金管理东谈主和基金托管东谈主同意后变更并公告，并 报中国证监会备案。      （2）对于《基金合同》变更的基金份额持有东谈主大会决议自收效后方可履行，并自决议 收效后依照《信息露馅办法》的计算轨则在指定媒介公告。      有下列情形之一的，《基金合同》应当隔绝：      （1）基金份额持有东谈主大会决定隔绝的；      （2）基金管理东谈主、基金托管东谈主职责隔绝，在 6 个月内莫得新基金管理东谈主、新基金托管 东谈主连结的；      （3）《基金合同》约定的其他情形；      （4）关连法律法则和中国证监会轨则的其他情况。      （1）基金财产计帐小组：自出现基金合同隔绝事由之日起 30 个处事日内成立计帐小组， 基金管理东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监督下进行基金计帐。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （2）基金财产计帐小组组成：基金财产计帐小组成员由基金管理东谈主、基金托管东谈主、具 有从事证券、期货关连业务经验的注册管帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主员组成。基金 财产计帐小组不错聘用必要的管当事者谈主员。   （3）基金财产计帐小组职责：基金财产计帐小组负责基金财产的看护、清理、估价、 变现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （4）基金财产计帐轨范： 概念书；   （5）基金财产计帐的期限为 6 个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而弗成及 时变现的，计帐期限相应顺延。   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的通盘合理用度，计帐用度 由基金财产计帐小组优先从基金剩余财产中支付。   依据基金财产计帐的分拨决策，将基金财产计帐后的全部剩余资产扣除基金财产计帐费 用、缴纳所欠税款并退回基金债务后，按基金份额持有东谈把持有的基金份额比例进行分拨。   计帐过程中的计算紧要事项须实时公告；基金财产计帐讲解经具有证券、期货关连业务 经验的管帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律概念书后报中国证监会备案并公告。基金 财产计帐公告于基金财产计帐讲解报中国证监会备案后 5 个处事日内由基金财产计帐小组 进行公告。   基金财产计帐账册及计算文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。   各方当事东谈主同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》计算的一切争议，如经友 好协商未能管理的，应提交中国国外经济贸易仲裁委员会，仲裁委员会根据该会届时灵验的     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 仲裁法则进行仲裁，仲裁地点为北京，仲裁裁决是结尾性的并对各方当事东谈主具有拘谨力，仲 裁用度、讼师用度由败诉方承担。   争议处理期间，《基金合同》当事东谈主应信守各自的职责，陆续忠实、勤苦、尽责地履行 基金合同轨则的义务，真贵基金份额持有东谈主的正当权益。   本《基金合同》受中国法律统辖。   《基金合同》是约定基金当事东谈主之间、基金与基金当事东谈主之间权利义务关系的法律文献。 署名或签章并在募聚会束后经基金管理东谈主向中国证监会办理基金备案手续，并经中国证监会 书面说明后收效。 告之日止。 的《基金合同》各方当事东谈主具有同等的法律拘谨力。 东谈主各持有二份，每份具有同等的法律效劳。 景色和营业景色查阅。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                 §22 基金托管条约的内容节录   称呼：招商基金管理有限公司   住所：深圳市福田区深南通衢 7088 号   法定代表东谈主：王小青   设立日期：2002 年 12 月 27 日   批准设立文号：中国证监会证监基金字2002100 号文   组织时局：有限责任公司   注册成本：13.1 亿元东谈主民币   经营界限：发起设立基金、基金管理及中国证监会批准的其他业务   存续期间：不竭经营   电话：（0755）83199596   传真：（0755）83076974   计算东谈主：赖想斯   称呼：中国民生银行股份有限公司（以下简称“中国民生银行”）   住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号   办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号   法定代表东谈主：高迎欣   成立日期：1996 年 2 月 7 日   基金托管业务批准文号：证监基金字［2004］101 号   组织时局：其他股份有限公司（上市）   注册成本：43，782，418，502 元东谈主民币   电话：010-58560666   计算东谈主：罗菲菲   经营界限：摄取公众入款；披发短期、中期和历久贷款；办理国表里结算；办理单子承 兑与贴现、刊行金融债券；代理刊行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券、金融债券； 从事同行拆借；买卖、代理买卖外汇；从事结汇、售汇业务；从事银行卡业务；提供信用证 服务及担保；代理收付款项；保障兼业代理业务；提供看护箱服务；经国务院银行业监督管 理机构批准的其他业务。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 资对象进行监督。   本基金的投资界限主要为具有邃密流动性的金融器用，包括国债、金融债、企业债、公 司债、央行单子、中期单子、短期融资券、超短期融资券、中小企业私募债、资产扶助证券、 次级债、可分离走动可转债的纯债部分、债券回购、银行入款、同行存单、国债期货等，以 及法律法则或中国证监会允许基金投资的其他金融器用（但须得当中国证监会的关连轨则）。   本基金不投资于股票、权证等资产，也不投资于可调治债券（可分离走动可转债的纯债 部分除外）、可交换债券。   基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80%，但在每次开 放期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，不受前述投资组合比例 的限制。在灵通期内，本基金每个走动日日终在扣除国债期货合约需缴纳的走动保证金后， 持有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期，本基金 每个走动日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的 现款；其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。   如法律法则或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理东谈主在履行得当轨范后，可 以将其纳入投资界限。 例进行监督。   （1）本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%，但在每次灵通期前 10 个工 作日、灵通期及灵通期收尾后 10 个处事日的期间内，基金投资不受上述比例限制；   （2）本基金在灵通期内每个走动日日终在扣除国债期货合约需缴纳的走动保证金后， 持有现款或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；在闭塞期内每个交 易日日终在扣除国债期货需缴纳的走动保证金后，应当保持不低于走动保证金一倍的现款； 其中，现款不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；   （3）本基金持有一家公司刊行的证券，其市值不进步基金资产净值的 10%；   （4）本基金管理东谈主管理且由本基金托管东谈主托管的全部基金持有一家公司刊行的证券， 不进步该证券的 10%；   （5）本基金插手世界银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得进步基金资产净值 的 40%；在世界银行间同行市集中的债券回购最历久限为 1 年，债券回购到期后不缓期；   （6）本基金投资于归并原始权益东谈主的种种资产扶助证券的比例，不得进步基金资产净 值的 10%；   （7）本基金持有的全部资产扶助证券，其市值不得进步基金资产净值的 20%；       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （8）本基金持有的归并（指归并信用级别）资产扶助证券的比例，不得进步该资产支 持证券界限的 10%；   （9）本基金管理东谈主管理且由本基金托管东谈主托管的全部基金投资于归并原始权益东谈主的各 类资产扶助证券，不得进步其种种资产扶助证券共计界限的 10%；   （10）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产扶助证券。基金持 有资产扶助证券期间，如果其信用等级着落、不再得当投资圭臬，应在评级讲解发布之日起   （11）本基金投资于中小企业私募债券比例共计不高于基金资产净值的 10%；   （12）本基金投资中小企业私募债券的剩余期限，不得进步自投资之日起至本次闭塞期 收尾之日的时候长度；   （13）本基金在闭塞期总资产不得进步基金净资产的 200%，在灵通期总资产不得进步 基金净资产的 140%；   （14）本基金在职何走动日日终，持有的买入国债期货合约价值，不得进步基金资产净 值的 15%；   （15）本基金在职何走动日日终，持有的卖出洋债期货合约价值不得进步基金持有的债 券总市值的 30%；   （16）本基金所持有的债券（不含到期日在一年以内的政府债券）市值和买入、卖出洋 债期货合约价值，共计（轧差筹画）应当得当本基金投资界限中对于债券资产的投资比例， 即不低于基金资产的 80%，但在每次灵通期前 10 个处事日、灵通期及灵通期收尾后 10 个工 作日的期间内，不受前述投资组合比例的限制；   （17）本基金在职何走动日内走动（不包括平仓）的国债期货合约的成交金额不得进步 上一走动日基金资产净值的 30%；   （18）在灵通期内，本基金主动投资于流动性受限资产的市值共计不得进步本基金资产 净值的 15%；   因证券市集波动、证券停牌、基金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金不得当前 款所轨则比例限制的，基金管理东谈主不得主动新增流动性受限资产的投资。   （19）在灵通期内，本基金与私募类证券资管家具及中国证监会认定的其他主体为走动 敌手开展逆回购走动的，可接受质押品的禀赋要求应当与基金合同约定的投资界限保持一致；   （20）法律法则及中国证监会轨则的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（2）、（10）、（18）、（19）项外，因证券、期货市集波动、证券刊行东谈主 合并、基金界限变动等基金管理东谈主之外的身分甚至基金投资比例不得当上述轨则投资比例的， 基金管理东谈主应当在 10 个走动日内进行颐养，但中国证监会轨则的特殊情形除外。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金管理东谈主应当自基金合同收效之日起 3 个月内使基金的投资组合比例得当基金合同 的计算约定。在上述期间内，本基金的投资界限、投资策略应当得当基金合同的约定。基金 托管东谈主对基金的投资的监督与检验自基金合同收效之日起出手。   如果法律法则或监管部门对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规 定为准。法律法则或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受关连限 制，但需提前公告。   当基金持有特定资产且存在或潜在大额赎回恳求时，根据最大限制保护基金份额持有东谈主 利益的原则，基金管理东谈主经与基金托管东谈主协商一致，并商讨管帐师事务所概念后，不错依照 法律法则及基金合同的约定启用侧袋机制，无需召开基金份额持有东谈主大会审议。   侧袋机制实施期间，本部分约定的投资组合比例、投资策略、组合限制、功绩相比基准、 风险收益特征等约定仅适用于主袋账户。   侧袋机制的具体法则依照关连法律法则的轨则和基金合同的约定履行。 为进行监督：   为真贵基金份额持有东谈主的正当权益，基金财产不得用于下列投资或者行为：   （1）承销证券；   （2）违背轨则向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无尽责任的投资；   （4）买卖其他基金份额，然而中国证监会另有轨则的除外；   （5）向其基金管理东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕走动、主宰证券走动价钱偏激他不方正的证券走动行为；   （7）法律、行政法则和中国证监会轨则回绝的其他行为。   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主偏激控股股东、现实贬抑东谈主或者 与其有紧要横蛮关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他紧要关联交 易的，应当得当本基金的投资标的和投资策略，恪守持有东谈主利益优先原则，谨防利益冲破， 建立健全里面审批机制和评估机制，按照市集平正合理价钱履行。关连走动必须事前得到基 金托管东谈主同意，并按法律法则赐与露馅。紧要关联走动应提交基金管理东谈主董事会审议，并经 过三分之二以上的独处董事通过。基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联走动事项进行审查。   法律法则或监管部门取消或变更上述回绝性轨则，如适用于本基金，则本基金投资不再 受关连限制或按变更后的轨则履行。 行间债券市集进行监督。   （1）基金托管东谈主按以下方式对基金管理东谈主参与银行间市集走动的走动敌手资信风险控 制措施进行监督。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金管理东谈主向基金托管东谈主提供得当法律法则及行业圭臬的银行间市集走动敌手的名单， 并按照审慎的风险贬抑原则在该名单中约定各走动敌手所适用的走动结算方式。基金管理东谈主 应如期或不如期对银行间市集现券及回购走动敌手的名单进行更新，名单中加多或减少银行 间市集走动敌手时须提前书面文书基金托管东谈主对名单进行更新。基金管理东谈主收到基金托管东谈主 书面说明后，被说明颐养的名单出手收效，新名单收效前已与本次剔除的走动敌手所进行但 尚未结算的走动，仍应按照条约进行结算。   如果基金托管东谈主发现基金管理东谈主与不在名单内的银行间市集走动敌手进行走动，应实时 提醒基金管理东谈主排除走动，经提醒后基金管理东谈主仍履行走动并酿成基金资产损失的，基金托 管东谈主不承担责任，发生此种情形时，基金托管东谈主有权讲解中国证监会。   （2）基金托管东谈主对于基金管理东谈主参与银行间市集走动的走动方式的贬抑   基金管理东谈主在银行间市集进行现券买卖和回购走动时，需按走动敌手名单中约定的该交 易敌手所适用的走动结算方式进行走动。如果基金托管东谈主发现基金管理东谈主莫得按照事前约定 的走动方式进行走动时，基金托管东谈主应实时提醒基金管理东谈主与走动敌手再行细目走动方式， 经提醒后仍未改正时酿成基金资产损失的，基金托管东谈主不承担责任。   （3）基金管理东谈主在参与银行间债券市集走动时，有责任对走动敌手的资信风险进行风 险贬抑。基金托管东谈主的监督责任仅限于根据已提供的名单，审核走动敌手是否在名单内列明， 如果基金托管东谈主在运作中严格恪守了上述监督经由，则对于由于走动敌手资信风险引起的损 失，不承担抵偿责任。   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当与入款银行建立如期对账机制，确保基金银行入款业务账 目及核算的真正、准确。基金托管东谈主应加强对基金银行入款业务的监督与核查，严格审查、 复核关连条约、账户贵寓、投资指示、入款证实书等计算文献，切实履行托管职责。基金管 理东谈主在签署银行入款条约前，应将起草的银行入款条约送基金托管东谈主审核。 算、基金份额净值筹画、应收资金到账、基金用度开支及收入细目、基金收益分拨、关连信 息露馅、基金宣传推介材料中登载基金功绩弘扬数据等进行监督和核查。 基金托管条约计算轨则时，应实时以书面时局文书基金管理东谈主限期纠正，基金管理东谈主收到书 面文书后应鄙人一个处事日实时查对，并以书面时局向基金托管东谈主发出回函，就基金托管东谈主 的合理疑义进行解释或举证。   在限期内，基金托管东谈主有权随时对书面文书县项进行复查，督促基金管理东谈主改正。基金 管理东谈主对基金托管东谈主文书的违纪事项未能在限期内纠正的，基金托管东谈主应讲解中国证监会。 基金托管东谈主有义务要求基金管理东谈主抵偿因其违背《基金合同》而甚至投资者遇到的损失。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   对于依据走动轨范尚未成交的且基金托管东谈主在走动前好像监控的投资指示，基金托管东谈主 发现该投资指示违背关法律法则轨则或者违背《基金合同》约定的，应当隔绝履行，立即书 面文书基金管理东谈主，并向中国证监会讲解。   对于必须于估值完成后方可获知的监控盘算推算或依据走动轨范也曾成交的投资指示，基金 托管东谈主发现该投资指示违背法律法则或者违背《基金合同》约定的，应当立即书面文书基金 管理东谈主，并讲解中国证监会。   基金管理东谈主应积极配合和协助基金托管东谈主的监督和核查，必须在轨则时候内复兴基金托 管东谈主并改正，就基金托管东谈主的合理疑义进行解释或举证，对基金托管东谈主按照法律法则要求需 向中国证监会报送基金监督讲解的，基金管理东谈主应积极配合提供关连数据贵寓和轨制等。   基金托管东谈主发现基金管理东谈主有紧要违游记为，应立即讲解中国证监会，同期书面文书基 金管理东谈主限期纠正。   基金管理东谈主无方正事理，隔绝、阻滞基金托管东谈主根据本条约轨则欺骗监督权，或采取拖 延、诈骗等技能妨碍基金托管东谈主进行灵验监督，情节严重或经基金托管东谈主建议书面教会仍不 改正的，基金托管东谈主应讲解中国证监会。   基金管理东谈主对基金托管东谈主履行托管职责情况进行核查，核查事项包括但不限于基金托管 东谈主安全看护基金财产、开设基金财产的资金账户、证券账户、期货账户等投资所需其他账户、 复核基金管理东谈主筹画的基金资产净值、种种基金份额的基金份额净值、根据基金管理东谈主指示 办理计帐交收、关连信息露馅和监督基金投资运作等行为。   基金管理东谈主发现基金托管东谈主私自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管理、无故未执 行或无故蔓延履行基金管理东谈主资金划拨指示、流露基金投资信息等违背《基金法》、《基金 合同》、本托管条约偏激他计算轨则时，基金管理东谈主应实时以书面时局文书基金托管东谈主限期 纠正，基金托管东谈主收到文书后应实时查对说明并以书面时局向基金管理东谈主发出回函。在限期 内，基金管理东谈主有权随时对文书县项进行复查，督促基金托管东谈主改正，并予协助配合。基金 托管东谈主对基金管理东谈主文书的违纪事项未能在限期内纠正的，基金管理东谈主应讲解中国证监会。 基金管理东谈主有义务要求基金托管东谈主抵偿基金因此所遇到的损失。   基金管理东谈主发现基金托管东谈主有紧要违游记为，应立即讲解中国证监会和银行业监督管理 机构，同期文书基金托管东谈主限期纠正。   基金托管东谈主应积极配合基金管理东谈主的核查行为，包括但不限于：提交关连贵寓以供基金 管理东谈主核查托管财产的齐备性和真正性，在轨则时候内复兴基金管理东谈主并改正。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金托管东谈主无方正事理，隔绝、阻滞基金管理东谈主根据本条约轨则欺骗监督权，或采取拖 延、诈骗等技能妨碍基金管理东谈主进行灵验监督，情节严重或经基金管理东谈主建议教会仍不改正 的，基金管理东谈主应讲解中国证监会。   （1）基金财产应独处于基金管理东谈主、基金托管东谈主的固有财产。基金财产的债权不得与 基金管理东谈主、基金托管东谈主固有财产的债务相抵销，不同基金财产的债权债务，不得彼此抵销。 基金管理东谈主、基金托管东谈主以其自有资产承担法律责任，其债权东谈主不得对基金财产欺骗请求冻 结、扣押和其他权利。   （2）基金托管东谈主应安全看护基金财产。未经基金管理东谈主的方正指示，不得自走运用、 责罚、分拨基金的任何财产。非因基金财产本人承担的债务，不得对基金财产强制履行。   （3）基金托管东谈主按照轨则开设基金财产的资金账户、证券账户、期货账户等投资所需 的账户。   （4）基金托管东谈主对所托管的不同基金财产分别建设账户，与基金托管东谈主的其他业务和 其他基金的托管业求实行严格的分账管理，确保基金财产的齐备与独处。   （5）基金托管东谈主根据基金管理东谈主的指示，按照基金合同和本条约的约定看护基金财产， 如有特殊情况两边可另行协商管理。   （6）对于因基金认（申）购、基金投资过程中产生的应收财产，应由基金管理东谈主负责 与计算当事东谈主细目到账日期并文书基金托管东谈主，到账日基金财产莫得到达基金托管东谈主处的， 基金托管东谈主应实时文书基金管理东谈主采取措施进行催收。由此给基金酿成损失的，基金管理东谈主 应负责向计算当事东谈主追偿基金的损失，基金托管东谈主赐与必要的协助配合，但对此不承担相应 责任。   召募期内销售机构按销售与服务代理条约的约定，将认购资金划入基金管理东谈主在具有托 管经验的交易银行开设的招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金认购专户。该 账户由基金管理东谈主开立并管理。基金召募期满或基金罢手召募时，召募的基金份额总额、基 金召募金额、基金份额持有东谈主东谈主数得当《基金法》、《运作办法》等计算轨则后，由基金管 理东谈主礼聘具有从事证券业务经验的管帐师事务所进行验资，出具验资讲解，验资讲解需对发 起资金提供方偏激持有的基金份额进行专门说明，出具的验资讲解应由参加验资的 2 名以上 （含 2 名）中国注册管帐师署名灵验。验资完成，基金管理东谈主应将召募的属于本基金财产的 全部资金划入基金托管东谈主为基金开立的资产托管专户中，基金托管东谈主在收到资金当日出具确 认文献。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   若基金召募期限届满，未能达到《基金合同》收效的条件，由基金管理东谈主按轨则办理退 款事宜。   基金托管东谈主以本基金的口头在其营业机构开设资产托管专户，看护基金的银行入款，并 根据基金管理东谈主正当合规的指示办理资金收付。该账户的开设和处事理基金托管东谈主承担。账 户称呼、账户预留印鉴以基金管理东谈主向基金托管东谈主出具的开户托付文献为准，基金托管东谈主负 责账户预留印鉴的看护和使用。该账户为不可提现账户。本基金的一切货币收支行为，均需 通过基金托管东谈主的资产托管专户进行。资产托管专户的开立和使用，限于餍足开展本基金业 务的需要。基金托管东谈主和基金管理东谈主不得假借本基金的口头开立其他任何银行账户；亦不得 使用基金的任何银行账户进行本基金业务之外的行为。   资产托管专户的管理当得当《东谈主民币银行结算账户管理办法》、《现款管理暂行条例》、 《东谈主民币利率管理轨则》、《利率管理暂行轨则》、《支付结算办法》以及银行业监督管理 机构的其他轨则。   基金托管东谈主在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司、深圳分公司为本基金开立基 金托管东谈主与本基金联名的证券账户。   基金证券账户的开立和使用，仅限于餍足开展本基金业务的需要。基金托管东谈主和基金管 理东谈主不得出借或未经对方书面同意私自转让基金的任何证券账户，亦不得使用基金的任何账 户进行本基金业务之外的行为。   基金证券账户的开立由基金托管东谈主负责，账户资产的管理和运用由基金管理东谈主负责。   基金托管东谈主以自身法东谈主口头在中国证券登记结算有限责任公司开立结算备付金账户，并 代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的一级法东谈主计帐处事，基金管理东谈主 应赐与积极协助。结算备付金、证券结算保证金等的收取按照中国证券登记结算有限责任公 司的轨则履行。   若中国证监会或其他监管机构在本托管条约签订日之后允许基金从事其他投资品种的 投资业务，波及关连账户的开立、使用的，若无关连轨则，则基金托管东谈主比照上述对于账户 开立、使用的轨则履行。   （1）《基金合同》收效后，基金管理东谈主负责以基金的口头恳求并取得插手世界银行间 同行拆借市集的走动经验，并代表基金进行走动；基金托管东谈主负责以基金的口头在中央国债 登记结算有限责任公司和银行间市集计帐所股份有限公司开设银行间债券市集债券托管自 营账户，并由基金托管东谈主负责基金的债券的后台匹配及资金的计帐。   （2）基金管理东谈主和基金托管东谈主应一都负责为基金对外签订世界银行间债券市集回购主 条约，蓝本由基金托管东谈主看护，基金管理东谈主保存副本。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      基金投资如期入款在入款机构开立的银行账户，包括实体或臆造账户。如期入款账户户 名应与托管专户保持一致，该账户预留印鉴经与基金托管东谈主商议后预留。基金管理东谈主应该在 合理的时候内进行如期入款的投资和支取事宜。对于任何的如期入款投资，基金管理东谈主都必 须和入款机构签订如期入款条约，条约内容应至少包含起息日、到期日、入款金额、入款账 户、入款利率、入款是否不错提前支取、定存到期支取账户、入款证实书如何嘱托以及入款 证实书不得转让质押等条件。条约须约定基金托管东谈主承办行称呼、地址和账户，并将本基金 托管专户指定为独一趟款账户，条约中波及基金托管东谈主关连职责的约定须由基金管理东谈主和基 金托管东谈主两边协商一致后签署。      依据关连期货走动所的轨则和期货投资操作备忘录开立和管理期货账户。      在本托管条约签订日之后，本基金被允许从事得当法律法则轨则和《基金合同》约定的 其他投资品种的投资业务时，如果波及关连账户的开设和使用，由基金管理东谈主协助基金托管 东谈主根据计算法律法则的轨则和《基金合同》的约定，开立计算账户。该账户按计算法则使用 并管理。      基金财产投资的计算什物证券由基金托管东谈主存放于基金托管东谈主的看护库；其中什物证券 也可存入中央国债登记结算有限责任公司或中国证券登记结算有限责任公司上海分公司/深 圳分公司、银行间市集计帐所股份有限公司或单子营业中心的代看护库。什物证券的购买和 转让，由基金托管东谈主根据基金管理东谈主的指示办理。属于基金托管东谈主现实灵验贬抑下的什物证 券在基金托管东谈主看护期间的损坏、灭失，由此产生的责任应由基金托管东谈主承担。基金托管东谈主 对基金托管东谈主之外机构现实灵验贬抑或看护的证券不承担看护责任。      由基金管理东谈主代表基金签署的与基金计算的紧要合同的原件分别应由基金托管东谈主、基金 管理东谈主看护。除本条约另有轨则外，基金管理东谈主在代表基金签署与基金计算的紧要合同期应 保证基金一方持有两份以上的蓝本，以便基金管理东谈主和基金托管东谈主至少各持有一份蓝本的原 件。基金管理东谈主在合同签署后 5 个处事日内通过专东谈主投递、挂号邮寄等安全方式将合同原件 投递基金托管东谈主处。合同原件应存放于基金管理东谈主和基金托管东谈主各自文献看护部门 15 年以 上。      对于无法取得二份以上的蓝本的，基金管理东谈主应向基金托管东谈主提供加盖授权业务章的合 同传真件，未经两边协商或未在合同约定界限内，合同原件不得转换。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （1）基金资产净值   基金资产净值是指基金资产总值减去欠债后的价值。   种种基金份额净值是按照每个处事日闭市后，种种基金资产净值除以当日该类基金份额 的余额数目筹画，精准到 0.0001 元，少量点后第五位四舍五入，由此产生的瑕疵计入基金 财产。国度另有轨则的，从其轨则。   基金管理东谈主于每个处事日筹画基金资产净值及种种基金份额净值，并按轨则公告。   （2）复核轨范   基金管理东谈主每个处事日对基金资产估值后，将基金净值信息结果发送基金托管东谈主，经基 金托管东谈主复核无误后，由基金管理东谈主对外公布。   （1）证券走动所上市的有价证券的估值 估值净价进行估值，具体估值机构由基金管理东谈主与托管东谈主另行协商约定； 或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估值全价中所含的债券应 收利息得到的净价进行估值；估值日莫得走动的，且最近走动日后经济环境未发生紧要变化， 按最近走动日收盘价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去收盘价或估值 全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；如最近走动日后经济环境发生了紧要变化 的，领受估值期间细目公允价值； 的资产扶助证券、中小企业私募债，领受估值期间细目公允价值，在估值期间难以可靠计量 公允价值的情况下，按成本估值。   （2）初次公开辟行未上市的债券，领受估值期间细目公允价值，在估值期间难以可靠 计量公允价值的情况下，按成本估值。   （3）世界银行间债券市集走动的债券、资产扶助证券等固定收益品种，领受第三方估 值机构提供的估值价钱数据进行估值。   （4）归并债券同期在两个或两个以上市集走动的，按债券所处的市集分别估值。   （5）持有的银行如期入款或文书入款以本金列示，按相应利率逐日计提利息。   （6）本基金投资同行存单，领受估值日第三方估值机构提供的估值价钱数据进行估值； 采纳的第三方估值机构未提供估值价钱的，按成本估值。   （7）国债期货合约以估值当日结算价进行估值，估值当日无结算价的，且最近走动日 后经济环境未发生紧要变化的，领受最近走动日结算价估值。     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （8）如有可信把柄标明按上述方法进行估值弗成客不雅响应其公允价值的，基金管理东谈主 可根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能响应公允价值的价钱估值。   （9）当发生大额申购或赎回情形时，基金管理东谈主不错领受舞动订价机制，以确保基金 估值的平正性。   （10）关连法律法则以及监管部门有强制轨则的，从其轨则。如有新增事项，按国度最 新轨则估值。   如基金管理东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违背基金合同订明的估值方法、轨范及关连法 律法则的轨则或者未能充分真贵基金份额持有东谈主利益时，应立即文书对方，共同查明原因， 两边协商管理。   根据计算法律法则，基金资产净值筹画和基金管帐核算的义务由基金管理东谈主承担。本基 金的基金管帐责任方由基金管理东谈主担任，因此，就与本基金计算的管帐问题，如经关连各方 在对等基础上充分筹商后，仍无法达成一致的概念，按照基金管理东谈主对基金净值信息的筹画 结果对外赐与公布。   基金管理东谈主和基金托管东谈主将采取必要、得当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、 实时性。当任一类基金份额的基金份额净值少量点后 4 位以内（含第 4 位）发生估值错误时， 视为基金份额净值错误。   当事东谈主应按照以下约定处理：   （1）估值错误类型   本基金运作过程中，如果由于基金管理东谈主或基金托管东谈主、或登记机构、或销售机构、或 投资东谈主自身的邪恶酿成估值错误，导致其他当事东谈主遇到损失的，邪恶的责任东谈主应当对由于该 估值错误遇到损欠妥事东谈主（“受损方”）的径直损失按下述“估值错误处理原则”给予抵偿， 承担抵偿责任。   上述估值错误的主要类型包括但不限于：贵寓申报差错、数据传输差错、数据筹画差错、 系统故障差错、下达指示差错等。   （2）估值错误处理原则 实时进行更正，因更正估值错误发生的用度由估值错误责任方承担；由于估值错误责任方未 实时更正已产生的估值错误，给当事东谈主酿成损失的，由估值错误责任方对径直损失承担抵偿 责任；若估值错误责任方也曾积极协调，何况有协助义务确当事东谈主有饱胀的时候进行更正而 未更正，则其应当承担相应抵偿责任。估值错误责任方草率更正的情况向计算当事东谈主进行确 认，确保估值错误已得到更正。 值错误的计算径直当事东谈主负责，不合第三方负责。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 任方仍草率估值错误负责。如果由于取得欠妥得利确当事东谈主不返还或不全部返还欠妥得利造 成其他当事东谈主的利益损失（“受损方”），则估值错误责任方应抵偿受损方的损失，并在其 支付的抵偿金额的界限内对取得欠妥得利确当事东谈主享有要求托付欠妥得利的权利；如果取得 欠妥得利确当事东谈主也曾将此部分欠妥得利返还给受损方，则受损方应当将其也曾取得的抵偿 额加上也曾取得的欠妥得利返还的总和进步其现实损失的差额部分支付给估值错误责任方。      （3）估值错误处理轨范      估值错误被发现后，计算确当事东谈主应当实时进行处理，处理的轨范如下： 值错误的责任方； 失； 行更正，并就估值错误的更正向计算当事东谈主进行说明。      （4）基金份额净值估值错误处理的方法如下： 并采取合理的措施防止损失进一步扩大。 金管理东谈主应当通报基金托管东谈主并报中国证监会备案；错误偏差达到本类基金份额净值的      （1）基金管理东谈主按估值方法的第（8）项进行估值时，所酿成的瑕疵不看成基金资产估 值错误处理；      （2）由于证券、期货走动所及登记结算公司品级三方机构发送的数据错误，或由于其 他不可抗力原因，基金管理东谈主和基金托管东谈主诚然也曾采取必要、得当、合理的措施进行检验， 然而未能发现该错误的，由此酿成的基金资产估值错误，基金管理东谈主和基金托管东谈主应除名赔 偿责任。但基金管理东谈主、基金托管东谈主应当积极采取必要的措施减弱或放弃由此酿成的影响。      基金管理东谈主和基金托管东谈主在《基金合同》收效后，应按照关连各方约定的归并记账方法 和管帐处理原则，分别独随即建设、登录和看护本基金的全套账册，对关连各方各自的账册      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 如期进行查对，彼此监督，以保证基金资产的安全。若两边对管帐处理方法存在分歧，应以 基金管理东谈主的处理方法为准。   经对账发现关连各方的账目存在不符的，基金管理东谈主和基金托管东谈主必须实时查明原因并 纠正，保证关连各方平行登录的账册记录完全相符。若当日查对不符，暂时无法查找到错账 的原因而影响到基金净值信息的筹画和公告的，以基金管理东谈主的账册为准。   基金财务报表由基金管理东谈主和基金托管东谈主每月分别独处编制。月度报表的编制，应于每 月晦了后 5 个处事日内完成。   《基金合同》收效后，基金招募说明书的信息发生紧要变更的，基金管理东谈主应当在三个 处事日内，更新基金招募说明书并登载在指定网站上；基金招募说明书其他信息发生变更的， 基金管理东谈主至少每年更新一次。基金隔绝运作的，基金管理东谈主不再更新基金招募说明书。   基金管理东谈主应当在每年收尾之日起三个月内，编制完成基金年度讲解，将年度讲解登载 在指定网站上，并将年度讲解辅导性公告登载在指定报刊上。基金年度讲解中的财务管帐报 告应当经过具有证券、期货关连业务经验的管帐师事务所审计。   基金管理东谈主应当在上半年收尾之日起两个月内，编制完成基金中期讲解，将中期讲解登 载在指定网站上，并将中期讲解辅导性公告登载在指定报刊上。   基金管理东谈主应当在季度收尾之日起十五个处事日内，编制完成基金季度讲解，将季度报 告登载在指定网站上，并将季度讲解辅导性公告登载在指定报刊上。   《基金合同》收效不及两个月的，基金管理东谈主不错不编制当期季度讲解、中期讲解或者 年度讲解。   基金管理东谈主在 5 个处事日内完成月度讲解，在月度讲解完成当日，对讲解加盖公章后， 以加密传真方式将计算讲解提供基金托管东谈主复核；基金托管东谈主在 3 个处事日内进行复核，并 将复核结果实时书面文书基金管理东谈主。基金管理东谈主在 7 个处事日内完成季度讲解，在季度报 告完成当日，将计算讲解提供基金托管东谈主复核，基金托管东谈主在收到后 7 个处事日内进行复核， 并将复核结果书面文书基金管理东谈主。基金管理东谈主在 30 日内完成中期讲解，在中期讲解完成 当日，将计算讲解提供基金托管东谈主复核，基金托管东谈主在收到后 30 日内进行复核，并将复核 结果书面文书基金管理东谈主。基金管理东谈主在 45 日内完成年度讲解，在年度讲解完成当日，将 计算讲解提供基金托管东谈主复核，基金托管东谈主在收到后 45 日内复核，并将复核结果书面文书 基金管理东谈主。   基金托管东谈主在复核过程中，发现关连各方的报表存在不符时，基金管理东谈主和基金托管东谈主 应共同查明原因，进行颐养，颐养以关连各方认同的账务处理方式为准。查对无误后，基金 托管东谈主在基金管理东谈主提供的讲解上加盖业务印鉴或者出具加盖托管业务部门公章的复核意 见书，关连各方各自留存一份。如果基金管理东谈主与基金托管东谈主弗成于应当发布公告之日之前      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号） 就关连报抒发成一致，基金管理东谈主有权按照其编制的报表对外发布公告，基金托管东谈主有权就 关连情况报中国证监会备案。   基金托管东谈主在对财务管帐讲解、如期讲解复核收场后，需盖印说明或出具相应的复核确 认书，以备有权机构对关连文献审核时辅导。   （1）基金投资所波及的证券、期货走动市集遇法定节沐日或因其他原因暂停营业时；   （2）因不可抗力甚至基金管理东谈主、基金托管东谈主无法准确评估基金资产价值时；   （3）当特定资产占前一估值日基金资产净值 50%以上的，经与基金托管东谈主协商一致的；   （4）法律法则、中国证监会和基金合同认定的其它情形。   本基金实施侧袋机制的，应根据本部分的约定对主袋账户资产进行估值并露馅主袋账户 的基金份额净值和基金份额累计净值，暂停露馅侧袋账户的基金净值信息。   基金份额持有东谈主名册的内容必须包括基金份额持有东谈主的称呼和持有的基金份额。基金份 额持有东谈主名册由基金的基金登记机构根据基金管理东谈主的指示编制和看护，基金管理东谈主和基金 托管东谈主应按照面前关连法则分别看护基金份额持有东谈主名册。看护方式不错领受电子或文档的 时局。看护期限为 15 年，法律法则另有轨则或有权机关另有要求的除外。   在基金托管东谈主要求或编制中期讲解和年报前，基金管理东谈主应将计算贵寓送交基金托管东谈主， 不得无故隔绝或延误提供，并保证其真正性、准确性和齐备性。基金托管东谈主不得将所看护的 基金份额持有东谈主名册用于基金托管业务之外的其他用途，并应驯顺守秘义务。法律法则另有 轨则或有权机关另有要求的除外。   关连各方当事东谈主同意，因本条约而产生的或与本条约计算的一切争议，除经友好协商可 以管理的，应提交中国国外经济贸易仲裁委员会根据该会届时灵验的仲裁法则进行仲裁，仲 裁地点为北京，仲裁裁决是结尾性的并对各方当事东谈主具有拘谨力，仲裁用度、讼师用度由败 诉方承担。   争议处理期间，关连各方当事东谈主应信守基金管理东谈主和基金托管东谈主职责，陆续忠实、勤苦、 尽责地履行《基金合同》和托管条约轨则的义务，真贵基金份额持有东谈主的正当权益。   本条约受中国法律统辖。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   （1）托管条约的变更轨范   本条约两边当事东谈主经协商一致，不错对条约的内容进行变更。变更后的托管条约，其内 容不得与《基金合同》的轨则有任何冲破。基金托管条约的变更报中国证监会备案。   （2）基金托管条约隔绝的情形   发生以下情况，在履行关连轨范后，本托管条约隔绝：   （1）基金财产计帐小组：自出现基金合同隔绝事由之日起 30 个处事日内成立计帐小组， 基金管理东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监督下进行基金计帐。   （2）基金财产计帐小组组成：基金财产计帐小组成员由基金管理东谈主、基金托管东谈主、具 有从事证券、期货关连业务经验的注册管帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主员组成。基金 财产计帐小组不错聘用必要的管当事者谈主员。   （3）基金财产计帐小组职责：基金财产计帐小组负责基金财产的看护、清理、估价、 变现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （4）基金财产计帐轨范： 概念书；   （5）基金财产计帐的期限为 6 个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而弗成及 时变现的，计帐期限相应顺延。   （6）计帐用度   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的通盘合理用度，计帐用度 由基金财产计帐小组优先从基金剩余财产中支付。   （7）基金财产计帐剩余资产的分拨     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   依据基金财产计帐的分拨决策，将基金财产计帐后的全部剩余资产扣除基金财产计帐费 用、缴纳所欠税款并退回基金债务后，按基金份额持有东谈把持有的基金份额比例进行分拨。   计帐过程中的计算紧要事项须实时公告；基金财产计帐讲解经具有从事证券、期货关连 业务经验的管帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律概念书后报中国证监会备案并公告。 基金财产计帐公告于基金财产计帐讲解报中国证监会备案后 5 个处事日内由基金财产计帐 小组进行公告。   基金财产计帐账册及计算文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                §23 对基金份额持有东谈主的服务   本基金管理东谈主承诺向基金份额持有东谈主提供下列服务。同期，基金管理东谈主有权根据投资东谈主 的需要和市集的变化，对以下服务内容进行相应颐养。   客户持有指定银行的账户，通过招商基金官网走动平台，不错完结在线开户走动。   招商基金网址：www.cmfchina.com 单。客户可通过招商基金客户服务热线或者网站进行账单服务定制或改换。服务用度由本基 金管理东谈主承担，客户无需非凡承担用度。 的通信地址及计算方式，并实时进行更新。本基金管理东谈主提供的贵寓邮寄服务原则上领受邮 政平信邮寄方式，并不合邮寄贵寓的投递作念出承诺和保证；也不合因邮寄贵寓出现遗漏、泄 露而导致的径直或蜿蜒毁伤承担任何抵偿责任。 内容，也无法完全保证其安全性与实时性。因此招商基金管理公司不合电子邮件或短信息电 子化账单的投递作念出承诺和保证，也不合因互联网或通信等原因酿成的信息不齐备、流露等 而导致的径直或蜿蜒毁伤承担任何抵偿责任。   基金份额持有东谈主不错通过招商基金管理公司网站、客户服务热线提交信息定制恳求，基 金管理东谈主通过手机短讯或 E-MAIL 方式发送基金份额持有东谈主定制的信息。可定制的信息包括： 基金净值、投研不雅点、公司最新公告辅导等，基金公司还将根据业务发展的现实需要，应时 颐养定制信息的内容。   除了发送基金份额持有东谈主定制的种种信息外，基金公司也会如期或不如期向预留手机号 码及 EMAIL 地址的基金份额持有东谈主发送基金分成、节日请安、家具引申等信息。如基金份 额持有东谈主不但愿摄取到该类信息，不错通过招商基金客户服务热线取消该项服务。      招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）   基金份额持有东谈主通过基金账号/开户证件号码及登录密码登录招商基金网站，可享有账 户查询、信息定制、贵寓修改、欢喜刊物查阅等多项在线服务。   招商基金网址：www.cmfchina.com   招商基金电子邮箱：cmf@cmfchina.com   招商基金客户服务热线提供全天候 24 小时的自动语音查询服务。基金份额持有东谈主可进 行基金份额净值等信息的查询。   招商基金客户服务热线提供每周六天（法定节沐日除外），每天不少于 7 小时的东谈主工咨 询服务。基金份额持有东谈主可通过该热线享受业务商讨、信息查询、信息服务定制、贵寓修改、 投诉建议等专项服务。   招商基金世界和洽客户服务热线: 400-887-9555（免资料话费）   基金份额持有东谈主不错通过直销和代销机构网点柜台的概念簿、基金公司网站、客户服务 热线、书信及电子邮件等不同的渠谈对基金公司和销售网点提供的服务进行投诉。   对于处事日期间受理的投诉，原则上是实时回复，对于弗成实时回复的投诉，基金公司 将在承诺的时限内进行处理。对于非处事日建议的投诉，将在顺延的处事日当日进行处理。       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                  §24 其他应露馅事项 序号                    公告事项                      公告日期      家具贵寓概要更新      （二零二四年第一号）      家具贵寓概要更新      下基金销售业务的公告      告      放期灵通申购赎回及调治业务的公告      告      放期灵通申购赎回及调治业务的公告      的公告      （二零二四年第二号）      家具贵寓概要更新      家具贵寓概要更新      告      理旗下基金销售业务的公告      放期灵通申购赎回及调治业务的公告       招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）      告      放期灵通申购赎回及调治业务的公告     招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）           §25 招募说明书的存放及查阅方式   本招募说明书存放在基金管理东谈主、基金托管东谈主的住所，并刊登在基金管理东谈主的网站上。   投资东谈主可在办公时候免费查阅本招募说明书，也可按工本费购买本招募说明书的复印件， 但应以本基金招募说明书的蓝本为准。        招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金更新的招募说明书（二零二五年第一号）                     §26 备查文献   投资者如果需了解更注释标信息，可向基金管理东谈主、基金托管东谈主或销售机构恳求查阅以 下文献：   （一）中国证监会准予招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金注册的文献；   （二）《招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金基金合同》；   （三）《招商添润 3 个月如期灵通债券型发起式证券投资基金托管条约》；   （四）基金管理东谈主业务经验批件、营业执照；   （五）基金托管东谈主业务经验批件、营业执照；   （六）讼师事务所法律概念书；   （七）中国证监会要求的其他文献。                                      招商基金管理有限公司

柚子猫 足交